close

Вход

Забыли?

вход по аккаунту

?

Четвертая лекция

код для вставкиСкачать
Четвертая лекция.
Основания каталлактики
Усанов Павел Валерьевич, доцент кафедры экономической теории СПб филиала НИУ
-
ВШЭ, кандидат экономических наук
1
Четвертая лекция. Основания каталлактики.
0. Теория предпринимательства и рассеянного знания
1.
Предмет и метод каталлактики
2.
Субъективная теория ценности
3.
Учение об экономическом благе
4.
Учение об обмене
5.
Теория капитала
6.
Структура производства
7.
Теория денег
8.
Теория процента
9.
Теория банковского дела
10.
Теория экономического цикла
11.
Закон образования связей
12.
Валютные курсы и золотой стандарт
2
Теория предпринимательства
Узкое понятие предпринимательст
ва
Это деятельность части людей по координации обмена
и хозяйствования, позволяющая предпринимателю извлекать прибыль, обменивая блага меньшей ценности на блага большей ценности
Широкое понятие предпринимательст
ва
Любая немеханическая человеческая деятельность
является априори предпринимательской, то есть направленной на достижение цели нестандартными средствами
3
дительность к несовершенствам рыночного механизма (И. Кирцнер
)
Предприниматель получает свою прибыль за способность проявить бдительность
(alertness
) к несовершенствам сложившегося рыночного обмена
Конкуренция как процедура открытия (Ф. фон Хайек
)
Предприниматель использует рассеянное латентное знание, открывая его в процессе конкуренции
Предпринимательство как способность к созданию новых комбинаций факторов производства (Й. Шумпетер)
Предприниматель отвлекает ресурсы из сложившихся цепочек производства и благодаря их новой комбинации
извлекает «чистую предпринимательскую прибыль»
4
Предприниматель 1
Предприниматель 2
Факторы предпринимательского успеха ;экономического роста и цикла :
1. Способность использовать рассеянное практическое знания для создания новых комбинаций
(бдительность предпринимателей)
2. Кредитная активность банков
Результат:
4 из 6 возможных прибыльных инвестиций 5
Концепция рассеянного знания
Понятие рассеянного знания
Это знание, которое распределено среди множества действующих индивидуумов, и которое не может быть передано
другим без потери ее ценности
Разделение труда и разделение знаний
Богатство народов зависит не только от глубины специализации, но и от способности использовать рассеянное знание, являющееся следствием разделения информации
среди членов всего общества
6
Два типа знания
Знание типа Знание типа М. Оукшот
Практическое знание (традиционное)
Научное (техническое) знание
Ф. фон Хайек
Рассеянное знание
Централизованное знание
М. Полани
Неявное знание
Артикулированное знание
Л. фон Мизес
Знание об «уникальных событиях»
Знание о «классах событий»
Экономическая теория –
это знание типа Б о знании типа А
7
Предпринимательство и использование рассеянного знания
Предприниматель –
это тот, кто открывает те знания
, что рассеяны в обществе, проявляя предпринимательскую бдительность и извлекая из этого знания прибыль
Рассеянное знание и асимметрия информации
В отличие от неоклассической теории информации в праксиологии информация рассматривается как исключительно субъективная и непередаваемая
8
Структурное предсказание
(pattern prediction)
Это предсказание события
, а не значения какого
-
либо показателя в будущем.
Это не конкретное предсказание экономического порядка, а предсказание неизбежных следствий проведения политики интервенционизма
.
9
1. Предмет и метод каталлактики
Каталлактика
–
(
κα
τ
α
λλ
α
ξί
α –
обмен, торговля, дословно –
искусство превращения врагов в друзей
) или экономическая теория рыночного общества –
это наука об обмене, исследующая человеческую деятельность, осуществляемую на основе денежного расчета. Каталлактика
занимается исследованием рыночных явлений на основе принципов праксиологии
(науки о человеческой деятельности).
Термин впервые был использован Уотли
в книге Вводные лекции по политической экономии, 1831.
10
2. Субъективная теория ценности
Ценность
какого
-
либо блага определяется полезностью последней (маржинальной) единицы данного блага, от которой (от полезности) необходимо отказаться в случае ее потери.
11
Полезность
Ценность
Это способность вещи удовлетворять ту или иную потребность
Это значение, которое для нас имеют конкретные блага или количество благ вследствие нашего сознания
, что удовлетворение наших потребностей зависит от наличия их в нашем распоряжении Есть вещи, обладающие полезностью, но не имеющие экономической ценности, такие вещи не являются предметом экономической теории
Все экономическое блага характеризуются ценностью, вещь перестает быть экономическим благом, если она перестает быть ценной
12
Потребительная ценность
Меновая ценность
Это годность вещи для непосредственного удовлетворения той или иной потребности
Это рыночная ценность блага
Ценность блага определяется тем ее видом, который имеет большее значение
13
Субъективная теория ценности
Объективная теория ценности
Товары обмениваются друг на друга в зависимости от субъективных предпочтений сторон сделки
Товары обмениваются друг на друга по стоимости, которая зависит от затрат труда на их изготовление
Цена есть результат торга участников обмена
Цена есть денежное выражение стоимости
Разница между ценой товара и заработной платой есть плата за предпринимательские способности, которые реализуются в результате акта сбережения, совершаемого капиталистами. Цена конечного товара, продисконтированная к сегодняшнему дню, равна заработной плате и ренте
Разница между ценой товара и заработной платой есть неоплаченный труд рабочих (прибыль капиталистов)
Капитализм
Социализм
14
3. Учение об экономическом благе
Условия того, чтобы товар являлся благом
1.
Человеческая потребность
2.
Потребительные свойства предметов
3.
Знание человека о потребительных свойствах товара
4.
Возможность распоряжаться предметом для удовлетворения потребности
Товар является экономическим благом,
когда выполняются все четыре условия, если хотя бы одно из них не выполняется, –
товар перестает быть экономическим благом. Таким образом, товар не является сам по себе благом, а становится таковым по причине наличия или отсутствия субъективной человеческой потребности.
(К. Менгер)
15
Блага первого и более высоких порядков
Блага первого порядка –
это товары, непосредственно способные удовлетворить ту или иную человеческую потребность; Блага второго и других порядков
–
это блага, комплиментарно
используемые для производства благ первого порядка. Если изменяется ценность благ первого, то изменяется и ценность благ второго порядка (см. ниже).
16
Количество предметов, удовлетворя
ющих потребность
I
хлеб
II
одежд
а
III
жиль
е
IV
алког
оль
V
роско
шь
VI
зол
ото
VII
отдых
VIII
кни
ги
IX
музе
и
X
ум
1
10
9
8
7
6
5
4
3
2
1
2
9
8
7
6
5
4
3
2
1
0
3
8
7
6
5
4
3
2
1
0
4
7
6
5
4
3
2
1
0
5
6
5
4
3
2
1
0
6
5
4
3
2
1
0
7
4
3
2
1
0
8
3
2
1
0
9
2
1
0
10
1
0
11
0
Таблица К. Менгера
Дилемма алмаз и вода
Редкость как причина ценности блага
17
4. Учение об обмене
Условия обмена: 1.
Ценность блага А, предлагаемого первой стороной, для первой стороны должна быть меньше, чем для второй
2.
Ценность блага Б, предлагаемого первой стороне, для первой стороны должна быть больше, чем для второй
3.
Ценность блага А для первой стороны должна быть меньше, чем ценность блага Б
4.
Ценность блага А для второй стороны должна быть больше, чем ценность блага Б
18
Пример выполнения всех условий
Благо А
Благо Б
Сторона 1
90
100
Сторона 2
100
90
19
Пример невыполнения четвертого условия
Благо А
Благо Б
Сторона 1
90
1000
Сторона 2
100
900
20
Цена A
B
C
A –
двухсторонняя монополия
B –
монополия продавца
C –
монополия покупателя
D
–
двухсторонняя конкуренция
Виды обмена:
D
21
5. Теория капитала
Капитал
Это рыночная ценность капитальных благ.
Капитальные блага
Это промежуточные этапы каждого действия, рассматриваемые субъектом хозяйствования телеологически
.
Это блага более высокого порядка, чем первый.
22
Субъективная теория капитала
(О. ем
-
аверк
)
Ценность капитальных благ (благ второго порядка) определяется ценностью предметов потребления (благ первого порядка), изготовляемых на этих средствах производства. Если ценность предметов потребления измениться или станет равна нулю, то и ценность, а также рыночная оценка средств производства, также сократятся. Для того, чтобы произвести средства производства необходимо пожертвовать сегодняшним потреблением ради будущего. Причем ценность произведенного товара должна быть выше текущей. Слайд № 1
23
Субъективная теория капитала
(О. ем
-
аверк
)
В этом случае каждый владелец первичного фактора производства (земли и труда) получает свой доход, продисконтированный
к сегодняшнему дню, а разницу между ценностью конечного товара и вознаграждениями факторов производств достается в виде прибыли собственнику капитала, совершившему необходимый для производства акт сбережения. Рост сбережений означает возможность удлинения «окольного пути производства» (увеличение вертикальной структуры производства). Слайд № 2
24
Субъективная теория капитала
(О. ем
-
аверк
)
Если вся цепочка не доводится до конца (вследствие роста потребления и процента), происходит падение рыночной (меновой) ценности капитального блага, наступает экономический спад. Чтобы его предотвратить необходимо не стимулировать совокупные расходы (по кейнсианскому рецепту), а наоборот –
увеличивать норму сбережения.
Слайд № 3
25
Ценность СП
Ценность ПП
СП 1
СП 2
СП 3
ПП 1
ПП 2
ПП 3
>
>
Ценность СП
Ценность ПП
СП 1
СП 2
СП 3
ПП 1
ПП 2
ПП 3
= = Предыдущий период Следующий период 26
Первичные факторы производства
Промежуточный продукт
Текущее потребление
Время
6. Структура производства
27
Первичные факторы производства
8
16
24
32
40
Промежуточный продукт
80 (промежуточный продукт) : 40 (текущее потребление)
80
28
Первичные факторы производства
4,3
8,6
12,9
17,1
30
90 (промежуточный продукт) : 30 (текущее потребление)
21,4
25,7
90
29
Увеличение добровольных сбережений
Первичные факторы производства
Текущее потребление
Время
Промежуточный продукт
30
Увеличение предложения денег (вынужденные сбережения)
Первичные факторы производства
5,7
11,4
17,1
22,8
40
28,6
34,3
120
31
Результат недостаточности капитала
Первичные факторы производства
10
,
6
21,3
32
42,
6
53,3
Промежуточный продукт
106,
6
32
7. Теория денег
К. Менгер о деньгах
Деньги являются универсальным механизмом косвенного обмена, который возникает как непреднамеренное последствие сознательной человеческой деятельности
Деньги и не
-
деньги
Между деньгами и другими экономическими благами нет четкой границы, а скорее это некий континуум, где с одной стороны находится наиболее способный к обмену товар, а с другой –
наименее способный
33
Теорема о регрессии
Текущая ценность денег определяется их покупательной способностью, а текущая покупательная способность определяется их ценностью. Чтобы избежать данного логического круга Л. фон Мизес
предложил теорему о регрессии, в соответствии с которой ценность денег определяется их покупательной способностью в прошлом, а она в свою очередь первично была связана с ценностью самого блага для обмена.
34
Классификация денег по Л. фон Мизесу (1912)
Деньги в широком смысле (средства обращения)
Стандартные деньги
Заменители денег
Товарны
е деньги
Кредитн
ые деньги
Фиатны
е деньги
Фидуциа
рные деньги
Разменн
ые платежн
ые средства
Неразм
енные платеж
ные средств
а
35
8. Теория процента
•
Экономические агенты, при прочих равных условиях, склонны ценить сегодняшнее обладание благом больше, чем этих же благом в будущем.
•
Наличие ажио
(премии за сбережение) –
неизбежное следствие закона временного предпочтения
, следующего из основных принципов человеческой деятельности.
•
Процент является неотъемлемым элементом человеческой деятельности и экономического расчета.
•
Существование экономической деятельности без процента невозможно.
36
Понятие процента:
Процент –
это рыночная цена текущих благ, выраженная через ценность будущих благ.
37
Три причины существования процента
«Оптимизм»
Экономические агенты склонны ожидать, что в будущем ресурсы будут менее редки, чем в настоящем
«Близорукость»
Экономические агенты склонны переоценивать ценность текущего потребления по сравнению с будущим
«Производительно
сть»
Более капиталистические (окольные) методы производства являются и более производительными
38
Субъективная теория процента (О. ем
-
аверк
)
Предпочтение текущего потребления -
будущему приводит к тому, что для отказа от текущего потребления необходима определенная премия (от нуля процентов до плюс бесконечности). Ставка (средняя, по которой могут не совершаться сделки) процента на денежном рынке образуется в результате взаимодействия тех, кто готов пожертвовать текущим потребление ради будущего, и тех, кто готов пожертвовать будущим ради настоящего. Причем каждая сделка заключается не по равновесной процентной ставке, а по одной из диапазона, где каждая сторона что
-
либо выигрывает от сделки.
39
Процент на денежном рынке и структура производства
Процент на денежном рынке является лишь частью процента как рыночной цены текущих благ, выраженной через ценность будущих благ; процент в экономике складывается в результате выбора той или иной структуры производства
«Окольность» производства и сбережения
«
Окольность
» производства увеличивается (удлиняется структура производства) в результате роста сбережений (добровольных или вынужденных)
40
9. Теория банковского дела
1. Одноуровневая
(открытая) банковская система
до 1694 г.
1.
Частные деньги и банковское дело
2.
100% резервирование 3.
Металлические деньги
4.
Соблюдение договора иррегулярной поклажи
2. Двухуровневая (частично закрытая) банковская система с дисперсией монетарной власти
с 1694 г. до 1913 г.
1.
Централизованная система эмиссии денег
2.
Частичное, либо 100% резервирование 3.
Металлические деньги
4.
Несоблюдение договора иррегулярной поклажи
3. Двухуровневая
(закрытая)
банковская система с государственной монополией с 1913 г. до н. в.
1.
Централизованная система лицензирования и проведения ДКП
2.
Фиатные деньги
3.
Несоблюдение договора иррегулярной поклажи
41
Время
Уровень децентрализации
Кризис централизации Частные деньги
+ 100% резервирование + золотой (товарный) стандарт
ЦБ + частичное резервирование
ЦБ + частичное резервирование + фиатные деньги
1694
1913
1971
Современность
42
10. Теория экономического цикла
Подъем (бум)
Снижение ЦБ процентной ставки ниже естественного уровня порождает кредитную экспансию и рост потребления, а также рост ошибочных инвестиций
Замедление (верхний разворот)
Эффект Рикардо
(рост цен на предметы потребления) приводит к проеданию
капитального запаса и к невозможности завершить производственные цепочки
Спад
Происходит восстановление нарушенной структуры производства
Оживление (нижний разворот)
Рост добровольных сбережений создает возможности для завершения производственных цепочек
Вынужденные сбережения (в результате инфляции) порождают новый экономический цикл 43
Первая фаза цикла:
1.
Снижение потребления
2.
Банки предоставляют больший объем кредитов. Процентная ставка снижается
44
Вторая фаза цикла:
1.
Растет цена капитальных благ
2.
Растут цены на фондовом рынке
3.
Производственная структура искусственно удлиняется
4.
В секторе капитальных благ возникают большие бухгалтерские прибыли
45
Третья фаза цикла:
1.
Сектору капитальных благ требуется больше работников
2.
Растут ставки заработной платы
3.
Экспансионистский подъем и бум фондового рынка становится повсеместным. Расцветает спекуляция
46
Четвертая фаза цикла:
1.
Начинает расти денежный спрос на потребительские блага (выросшие заработки рабочих и предпринимательский доход направляются на потребление)
2.
В некоторой точке темпы роста кредитной экспансии прекращают увеличиваться: начинает расти ставка процента. Происходит крах на фондовом рынке
3.
В потребительском секторе растут бухгалтерские прибыли (спрос увеличивается)
4.
Цены потребительских благ начинают расти относительно быстрее, чем ставки заработной платы
5.
Реальные ставки заработной платы снижаются. Эффект Рикардо: капитальное оборудование заменяется трудом людей
47
Пятая фаза цикла:
1.
Сектор капитальных благ несет тяжелые бухгалтерские убытки. (Спрос ослабляет эффект Рикардо и издержки растут, растут ставка заработной платы и процент)
2.
Работников увольняют из отраслей капитальных благ
3.
Предприниматели закрывают ошибочные инвестиционные проекты: банкротства и приостановка платежей. Распространение пессимизма
4.
Растет число банковских дефолтов: чуть
-
чуть менее платежеспособные банки сталкиваются с серьезными трудностями. Кредит сжимается
5.
Работники снова нанимаются на стадии, близкие к потреблению
6.
Капитал проедается. Производственная структура укорачивается
7.
Замедляется производство потребительских благ
8.
Продолжается рост относительных цен на потребительские блага (снижение предложения и увеличение денежного спроса)
9.
Происходит снижение реального национального дохода и реальных ставок заработной платы
48
Шестая фаза цикла:
1.
После завершения коррекции увеличение добровольных сбережений может вызвать восстановление, либо может начаться новая кредитная экспансия
49
Базовые положения:
•
Мягкая денежно
-
кредитная политика ЦБ является источником экономического цикла
•
Экономический цикл и финансовые кризисы неизбежны в системе основанной на:
–
Монополии ЦБ (который выполняет функции ГОСПЛАНА на денежном рынке)
–
Нарушении принципов традиционного права
–
Необеспеченных деньгах
50
11. Закон образования связей
Теория сравнительного преимущества Д. Рикардо
Странам
имеет
смысл
вести
внешнюю
торговлю
, даже
если
ни у
одно
й
из
них
не имеется
абсолютно
го
преимуществ
а
по
производству
всех
товаров
относительно
друг
ой страны
В
таком
случае
государства
должны
обмениваться
товарами
, которые
производятся
ими
со
сравнительно
наименьшими
издержками
51
Задача.
За один год Англия и Португалия в отдельности могут произвести 25 метров сукна и 50 литров вина. Для этого им требу
е
тся следующее количество работников (в человеко
-
часах)
.
Какая выгода будет получена каждой стороной в результате обмена товарами, производимыми по правилу абсолютного и сравнительного преимущества?
N –
затраты труда
100N
90N
Сукно
120N
80N
Вино
Англия
Португалия
52
В соответствии с законом образования связей
(
Law of Association)
, теорема Д. Рикардо верна не только для случая внешней торговли, но и для всякого добровольного сотрудничества между людьми.
53
12. Валютные курсы и золотой стандарт
•
Курс валюты, как и ценность любых денег, определяется их покупательной способностью, существовавшей в прошлом.
•
Ценность денег, существовавших в прошлом, определялась ценность того товара, на который разменивались эти деньги.
•
В эпоху фиатных денег курс валюты всегда отклоняется от естественного, так как истинная ценность фиатных денег равна нулю.
54
Почему золото?
С точки зрения субъективной теории ценности
Наличие потребности у индивидуумов в обмене
Наличие высокой меновой ценности по причине редкости
Наибольшая способность к обмену (К. Менгер
)
Выполнение золотом функций денег в наибольшей степени способствовало спонтанному порядку человеческого сотрудничества (капитализму)
«Память» рынка о высокой ценности золота в прошлом
55
Прошлое золотого стандарта
Товарный стандарт
До 1800
Биметаллизм
До 1900
Возврат Англии к разменным деньгам после Наполеоновских войн
1819
Парижская валютная конференция
1867
«Золотая лихорадка» (Й. . Шумпетер)
1890
-
1914
Межвоенный период
1919
-
1939
Бреттон
-
Вудская система
1944
-
1971
Ямайская система
1971
-
н/в
Международные фиатные деньги 1990
-
н/в
56
Преимущества золотого стандарта
Автоматическое выравнивание торговых балансов (Д. Юм)
Интеграция мировой экономики и рост свободной торговли
Стабилизация валютных курсов
Дефляция (примерно 2% в год)
Невозможность денежного бума и спада
Стабильность банковской системы
57
Причины крушения золотого стандарта
Политические (централизация экономики)
Усиление государства (за пределы правового) позволяет чиновникам извлекать политическую ренту за счет проведения политики инфляционизма
Экономические (анализ Ф. фон Хайека)
Резкий рост спроса на золото после его введения вызывает временную дефляцию; падение цен на золото вследствие роста предложения золота вызывает временную инфляцию
58
Почему возврат к золотому стандарту неизбежен?
Теорема о невозможности экономического расчета при социализме
Экономический расчет невозможен в системе, где плановые органы принимают решения о ценах и объемах производства, не имея информации о ценности экономических благ для индивидуумов
Теорема о невозможности фиатных денег
Денежная система, основанная на фиатных
деньгах с ЦБ, является аналогом ГОСПЛАНа
, но только на денежном рынке. У ЦБ нет конкретной информации, необходимой для рационального решения об эмиссии фиатных
денег
59
Автор
usanovpv
Документ
Категория
Презентации
Просмотров
407
Размер файла
300 Кб
Теги
лекция, четвертая
1/--страниц
Пожаловаться на содержимое документа