close

Вход

Забыли?

вход по аккаунту

?

94

код для вставкиСкачать
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Экономическая теория
Гафуров У.В., кандидат экономических
наук, доцент, зав. кафедрой Ташкентского государственного экономического университета (Узбекистан)
ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К ОПРЕДЕЛЕНИЮ
ОПТИМАЛЬНОГО КОЛИЧЕСТВА РАБОТНИКОВ
ПРЕДПРИЯТИЙ МАЛОГО БИЗНЕСА
Из вновь созданных в Узбекистане в 2011 году около 1 млн. рабочих мест на сферу малого бизнеса пришлось 64%. Надо ли говорить о том, какое значение для поддержании
уровня занятости приобретает этот сектор во время глобального финансово-экономического
кризиса. В настоящей статье даются ответы на вопрос о том, как предприятиям малого бизнеса научно определить оптимальную количественную границу.
Стало общим утверждением то, что организации менеджмента персонала и применению
научных принципов управления серьезное внимание уделяют крупные корпорации и предприятия. Зададимся вопросом: насколько важна правильная организация управлением персонала и в особенности процесса регулирования количества нанимаемых работников
на предприятиях для малого бизнеса? Здесь уместно подчеркнуть, при организации своей
деятельности субъекты малого бизнеса, не применяя различных теорий и концепций, в силу
стремления к максимальной реализации экономических интересов, действуют в рамках
объективных экономических законов.
Очевидно, что число персонала зависит от масштаба предприятия, от специфики отрасли, от уровня применения техники и технологии и т.п. При определении числа персонала предприятий применяется ряд теоретических подходов, к которым можно отнести:
• определение количества работников, исходя из предельного продукта рабочей силы;
• определение количества персонала согласно концепции «функциональной
комплектации»;
• определение количества персонала согласно концепции «минимального эффективного размера предприятия».
Ниже рассмотрим содержание концепции «предельного продукта рабочей силы»
и «функциональной комплектации».
Когда шестерых мало, а восьмерых слишком много
Предельный продукт рабочей силы – это дополнительное количество произведенной
продукции в результате использования добавочной единицы рабочей силы. Когда предприниматель решает вопрос о том, нанимать или не нанимать дополнительную единицу
рабочей силы, он, прежде всего, думает о том, как это повлияет на его прибыль. Предприниматель сопоставляет присовокупленную выручку от выпуска сверхплановой продукции, полученную при использовании дополнительного количества работников, с величиной увеличения затрат на заработную плату. Он продолжает нанимать работников
до тех пор, пока очередная единица рабочей силы уже не будет приносить добавочную
прибыли, то есть до тех пор, пока предельный продукт рабочей силы не снизится до величины, где объем возросшей выручки равен величине заработной платы.
Рассмотрим это положение на условном примере. Допустим, что месячная заработная плата выплачивается каждому работнику в одинаковом размере – по 100 тыс. сумов.
Таблица 1
7
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Из таблицы 1 видно, что с увеличением числа рабочих соответственно увеличивается
общая сумма месячной заработной платы, а объем производства продукции увеличивается
с падением темпов прироста. Это объясняется тем, что каждый последующий нанятый работник производит все меньше продукта, т.е. уменьшается предельный продукт рабочей силы. В нашем примере для предпринимателя найма рабочей силы до 7 человек является выгодной. Найм восьмого рабочего экономически не выгоден, так как при затрате на зарплату
100 тыс. сумов, можно получить дополнительную продукцию лишь в размере 50 тыс. сумов.
Это говорит о том, что определение количества персонала только административными,
«кабинетными» методами (исходя от «желания» руководителя предприятия) не оправдается
с экономической точки зрения. Такой подход приведет либо к не покрытию расходов
на оплату труда, либо к неполному использованию потенциальной выгоды от производства
продукции.
Преднамеренный «недокомплект»
Согласно концепции «функциональной комплектации» персонала предприятия, минимальная количественная граница, установленная для предприятий малого бизнеса, исходя
из особенностей деятельности, должна создать возможность для обеспечения работниками
всех имеющиеся должностей и функций.
Известно, что на каждом предприятии с точки зрения организации хозяйственной деятельности формируется своеобразная структура, включающая в себе различные должности
и функции. Эти функции различаются по принадлежности к узким или широким специализациям. Работники предприятий малого бизнеса отличаются особенностью одновременного
выполнения несколько хозяйственных задач широкой специализации. Например, имеющиеся на крупных предприятиях отдельные функции главного бухгалтера, бухгалтера, кассира
и т.п. может выполняться одним и тем же лицом на малых предприятиях. В то же время,
в хозяйственной деятельности есть функции, по которым требуется наличие отдельного
специалиста.
В качестве примера рассмотрим функциональную структуру персонала предприятия оптовой торговли. Допустим, при формировании должностного штата руководитель предприятия исходил из минимальных необходимых требований, которые обеспечивают нормальную деятельность предприятия (таблица 2).
Таблица 2
8
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Полное обеспечение структуры персонала предприятия соответствующими должностями и функциями в конечном результате влияет на эффективность хозяйственной деятельности. Не обеспечение какой-либо должности или функции работниками может негативно
повлиять на результаты производства.
Но при формировании состава персонала руководителю предприятия приходится учитывать и другие факторы. Например, обладание предприятия статусом «субъект малого
бизнеса» создаёт возможность получения льгот при платеже налогов, получении кредитов,
пользования различными видами услуг инфраструктур и т.д. Поэтому, он постарается ограничиться тем количеством персонала, который даст возможность отнести данное предприятия к числу «микрофирм» или «малых предприятий». Это значит, что предприниматель для
регистрации своего предприятия как субъекта малого бизнеса, вынужден не укомплектовывать полностью работниками имеющиеся должности и функциональные обязанности.
Математический «недокомплект»
Концепцию «функциональной комплектации» персонала предприятия тоже можно объяснить с помощью условного примера (таблица 3).
То есть, руководитель предприятия с «излишними» функциональными обязанностями,
возникающими вследствие ограничения размера, распределяет эти функции между сотрудниками (это распределение может осуществляться путем «всем поровну» или дифференциально, по способностям работников). В результате это приводит к соответствующему повышению заработной платы работников. В этом случае, руководитель предприятия имеет возможность повысить зарплату работников в размере фонда зарплаты уволенных или не принятых работников. В нашем примере это сумма составляет 40 тыс. сум.
(700 000 – 500 000) : 5 = 40 000 сумов.
Теперь каждый работник получает заработную плату в размере 140 тыс. сум вместо
100 тыс. сум, после чего найм седьмого и восьмого работников становится невыгодным для
владельца предприятия. Потеря выгоды (в размере 60 тыс. сум) от отказа по найму шестого
работника компенсируется выгодой от получения права пользования льгот, предоставляемым государством для субъектов малого бизнеса.
Кем назваться: микрофирмой или малым предприятием?
9
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Обычно государство в целях поддержки и регулирования деятельности малого бизнеса
устанавливает его количественную границу. Например, Постановлением Президента РУ
от 30.08.2003 г. установлено, что к субъектам малого бизнеса в республике относятся индивидуальное предпринимательство, микрофирмы, малые предприятия и указано среднегодовое число работников, занятые на них, исходя из отраслевой принадлежности. В частности,
согласно Постановлению, предприятия оптовой торговли, с количеством работников
до 5 человек считаются микрофирмами, а до 25 человек – малыми предприятиями.
По нашему примеру (табл. 2.), для получения статуса микрофирмы, руководитель предприятия оптовой торговли должен отказаться от найма 5 человек.
Эти обстоятельства приводят руководителя предприятия к выбору одного из трех путей:
1) в целях получения льгот, предоставляемым государством для предприятий малого
бизнеса, применить установленную количественную границу по найму работников.
В результате он вынужден распределять не укомплектованные функции и обязанности между работниками предприятия. В этом случае, согласно таблице 1, при целесообразности для предпринимателя найма 7 работников, он будет нанимать 5 работников, вследствие чего объем производства продукции сокращается на 300 тыс. сумов (4300 тыс. сумов – 4000 тыс. сумов);
2) отказ от льгот, предоставляемым государством для предприятий малого бизнеса
и создание условия для нормального функционирования хозяйственной деятельности, путем полной функциональной комплектацией предприятия;
3) в целях формального соблюдения установленной границы по найму работников, использование части рабочей силы нелегально. Так, владелец предприятия, формируя
официальное число работников из 5 человек, будет использовать двух человек нелегально. Тем самым, сохраняя фактический уровень объема производства продукции,
он получает право пользования льгот, предоставляемым государством для субъектов
малого бизнеса.
«Казнить нельзя помиловать»
Следовательно, при найме предпринимателем рабочей силы, существующие нормативные положения по количеству работников субъектов малого бизнеса делают необходимым
выбор одного из следующих положений:
• объективное экономическое положение – определение количества персонала исходя
из вышеизложенных теории и концепций, т.е. на основе объективных экономических
закономерностей;
• субъективное положение – в целях получения льгот, предоставляемым государством
для субъектов малого бизнеса, определение количества персонала в рамках установленных границ.
В идеале, регулирование сферы малого бизнеса не должно принуждать предпринимателя к отходу от объективного положения, но на практике, ему часто приходится останавливать свой выбор на субъективном положении.
Предпочтение субъективному подходу отдается, когда выгода, полученная от применения субъективного подхода полностью компенсирует упущенную выгоду от отказа применения объективного подхода. В ряд компенсирующих факторов можно отнести следующие:
1) предоставление различных льгот (по налогообложению, таможенным процедурам,
кредитованию и т.д.) государством из-за ограниченного масштаба, и следственно, ограниченных возможностей предприятия;
2) повышение эффективности малого бизнеса через налаживание деятельности объектов инфраструктуры;
3) обеспечение стабильными объемами работы через системы госзаказа;
4) финансовая поддержка различного вида и т.д.
Незначительность этих компенсирующих факторов приводит к безразличию предпринимателей к различным количественным ограничениям штата предприятий. Это положение
также можно объяснить при помощи нашего условного примера (таблица 3).
10
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Как видно из таблицы, значение выгоды, получаемые предпринимателем в случае соблюдения установленных государством границ, состоит из двух вариантов. В первом варианте значение компенсирующих факторов составляет 150 тыс. сум, что меньше стоимости
упущенной выгоды на 200 тыс. сумов. Следовательно, в этом варианте предприниматель
не старается искусственно ограничивать количество своих работников. Во втором варианте
стоимость компенсирующих факторов значительнее (600 тыс. сумов). И это служит существенным стимулом к применению субъективного подхода.
Таблица 3
Подведем итоги
В добром старом мультфильме, один и тот же удав измерялся то 38 шагами мудрого попугая, то тремя шажками интеллигентного слоненка. Какое число работников выберет предприниматель во многом, если не всем, определяется соответствующими законами. На основе вышеизложенных концепций и теоретических положений можно выдвинуть ряд выводов,
которые целесообразно учитывать при установлении государством количественной границу
работников, занятых на предприятиях малого бизнеса:
1) необходимо учитывать научные основ, т.е. объективные экономические закономерности данного процесса;
2) количественные границы (число работников) предприятия малого бизнеса, установленные государством, должны обеспечивать возможность покрытия расходов на оплату труда, с одной стороны, и полное использование потенциальной выгоды
от производства продукции, с другой;
3) минимальная количественная граница предприятий малого бизнеса, установленная
исходя из специфики деятельности, должна создавать возможность обеспечения работниками все имеющиеся должности и функции предприятия;
4) государственное регулирование сферы малого бизнеса не должно принуждать предпринимателя к отходу от объективного положения при найме рабочей силы.
11
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Попов А.А., аспирант Челябинского
государственного университета
МОДЕЛЬ ЭКОНОМИЧЕСКОГО ПЛАНИРОВАНИЯ
КРЖИЖАНОВСКОГО ГЛЕБА МАКСИМИЛИАНОВИЧА
В 20-е годы XXвека шел интенсивный поиск путей развития в экономической и политической сферах Советской России. Наличие разно-векторных концепций в политическом курсе государства приводило к хаосу в социальной жизни страны, а глубокий кризис в экономике только его усугублял. В 1923 году создается Государственная Комиссия СССР по Планированию при Совете Труда и Обороны СССР, которая была призвана выработать общие
правила для всех субъектов народного хозяйства страны.
Г. Кржижановский – первым высказал идею трехзвенной системы непрерывного планирования, состоящей из генерального, перспективного и годового плана. «Мы имеем как бы
три оси координат, ориентируясь по которым мы находим мощную основу для всей плановой системы нашей хозяйственной практики».[3]
Генеральный план задаёт основной путь развития всего промышленного и сельскохозяйственного комплекса. Данная стадия имеет предельно общий характер для экономического планирования. Она предполагает постановку целей и задач для всей экономики страны на основе имеющихся тенденций и создаёт основу для успешного предвидения. «Наш
генеральный план, так прямо и скажем, лишь некоторый экскурс для синтетического охвата
важнейших генеральных линий нашего строительства».[4] Генплан задаёт направление и
определяет цели и задачи. Он имеет предельно абстрактный характер, стремится проработать на теоретическом уровне фундаментальные основы будущих достижений, ведь пренебрежение частными закономерностей может привести к пагубным последствиям. Особенно, эта проблема актуализируется в системах, тяготеющих к вертикальным взаимоотношениям ее элементов.
Большое внимание Г. Кржижановский уделял проблеме научных методов планирования.
Ученый последовательно отстаивал балансовый метод, позволяющий добиваться необходимой пропорциональности в развитии. Идеальная модель плана, по мнению Г. Кржижановского должна учитывать «соразмерность частей экономического развития», иметь «научную
выработанность методов производства и распределения», что будет «обеспечивать плавный ход всего механизма без кризисов и срывов».[1]
Сопутствующими элементами в генеральном плане являются, «страхующие моменты»
или предуказания. Глеб Кржижановский отводит им роль «спасательных кругов», которые
работники местных плановых органов должны использовать в процессе составления планов
своего локального уровня. Таким образом, можно говорить, что первый председатель Госплана, предлагает централизованную систему единого планирования всей системы народного хозяйства, но выступает за поддержку инициативы на местах с рекомендацией конкретных указаний при разработке самостоятельного планирования.
Конкретным воплощением генерального линия является пятилетний перспективный
план, который является центральным звеном системы планирования. Планирование 5летнего плана «из обширного материла генплана [должно брать] все, что возможно».[2]Сам
по себе пятилетний цикл не имеет привязки к временному периоду. Пятилетка – это понятие
абстрактное и условное, которое необходимо для облегчения задачи планирования. По
мнению Г. Кржижановского, именно такой срок является «смычкой» между теоретической и
практической сторонами планирования. «В нашем сельском хозяйстве наблюдается известная цикличность, позволяющая именно для периода в 5 лет положить основу перспективного учета среднюю урожайность» и «разбивка генерального плана на пятилетние циклы имеет свои удобства… позволяющие сконцентрировать мысль проектирующих на основных
важнейших моментах». [2]То есть, при планировании развития сельского хозяйства могут
изменяться объективные показатели. Урожайные годы буду сменяться неурожайным, и следует знать средний количественный показатель, чтобы иметь возможность определять коэффициент отклонений от него, и именно для этого следует ввести проектировку двух хозяйственных рядов – минимального и максимального. Невыполнение минимальных показателей годового плана сигнализирует об опасности. Максимальный план, в свою очередь,
12
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
призывает к стимулированию производства и увеличению его объема. Таким образом, годовой план имеет самый практичный характер, потому что на основе его результатов вносятся
поправки в общую систему планирования.
В итоге, модель планирования Г. Кржижановского принимает следующую конфигурацию.
Генеральный план обосновывает пути развития всего сельскохозяйственного комплекса.
Страхующими моментами генерального плана являются предуказания. Перспективный или
пятилетний план является «смычкой» между теоретической и практической сторонами планирования. Заключительным элементом является годовой план, который представляет собой техническую реализацию системы планирования, а его итоговые показатели, которым
отведена роль регистров, определяющих результативность выбранного курса.
ЛИТЕРАТУРА
1. Кржижановский Г.М. «К итогам работы Госплана за период с марта 1921 г. по январь
1924 г.» // «Краткий отчет Госплана 1921-1923». М. 1924. с. 4-5.
2. Кржижановский Г.М. «К построению перспективной пятилетки». // «Каким быть плану?
Дискуссии 20-х годов». Л. 1989.c. 26.
3. Кржижановский Г.М. «Проблема построения генерального плана». М. 1930. c. 11.
4. Кржижановский Г.М. Сочинения. Т.2.М.-Л. 1933-1936. c. 10.
13
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Соловьев Н.К., лауреат Государственной премии РФ, заслуженный деятель искусств РФ, доктор искусствоведения, профессор, зав. кафедрой
Московской государственной художественно-промышленной академии
им. С.Г. Строганова
ОТЗЫВ НА КНИГУ «СТРАТЕГИЧЕСКИЙ МЕНЕДЖМЕНТ
МАЛЫХ ТВОРЧЕСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ ДИЗАЙНА» (М., 2011)
Книга «Стратегический менеджмент малых творческих предприятий дизайна»
(Кашуба В.В., Ильдеменов С.В., Марков М.А., Чёрный В.В., Мелещенко С.В.,
Александров Д.Ю. – М.:Изд. «К. – Д. Дизайн», 2011.- 156 с.: прил., ил.) издана Международным бюро интерьера «КASHUBA-DESIGN» совместно с Московской государственной художественно-промышленной академией им. С.Г. Строганова, Российским экономическим университетом им. Г.В. Плеханова. Она – итог пилотного некоммерческого социального инвестпроекта, распространяется в РФ, за её пределами (уже в 8-ми странах) – бесплатно, в рамках благотворительной акции. Книга подготовлена за счет личных средств группы энтузиастов. Кроме того, 12 членов авторского коллектива, рецензенты, из которых 6 профессоров,
лауреат Госпремии РФ, заслуженные деятели искусств, члены творческого союза художников РФ, доценты, кандидаты наук, иные сотрудники, не получали гонораров. Таким образом,
ими реализуется концепция ООН о доступе к знаниям и творческим произведениям для
всех. Обществу, молодежи важны конкретные положительные примеры, в том числе и благотворительные инициативы, филантропия. Подозрения насчёт рекламных устремлений сопричастных и ответственных авторских организаций лишены оснований.
На сегодняшний день в литературе нет подробного описания построения бизнес процессов в дизайн-бюро интерьера и других творческих коллективах. Имеется полезная книга
Войтковского С.Б. «Основы менеджмента и проектный менеджмент в искусстве». М.:
«НАМ-ИЗДАТ», 2001, 128с., для менеджеров сценического искусства. Причин сложившейся
ситуации много, возможно, с одной стороны, это связано со спецификой искусства, творческим характером деятельности, носящей индивидуальный характер, с другой стороны,
стремлением к монополизации рынка. Монополизм, явная угроза малым и средним креативным предприятиям, развитию общества.
В книге детально изучены и оценены бизнес – процессы создания продукта в творческой
среде, во многом на примере индивидуальных предпринимателей, микро- и малых предприятий, т.е. существующих дизайн – бюро, студий, мастерских. Предложены вариантные ключевые мероприятия по повышению эффективности их работы и расширению бизнеса
на ближайшие годы (до 10 лет). Описаны стратегии развития малого предпринимательства,
бизнес-процессы, маркетинг, разработан некий своеобразный общий алгоритм работы
для малых предприятий, производящих эксклюзивный, творческий, коммерческий продукт.
Выявлены и представлены методы достижения положительного результата эффективного
управления креативным малым предприятием, при условии, что руководитель и коллектив –
творческие личности. Материалы книги скомпонованы в главы и разделы, определяются логикой и последовательностью их формирования и применения, содержит солидную библиографию, приложения юридического характера, образцы результатов творчества. В особом
разделе предложения по развитию, мотивации и обучению персонала, выработке чувства
ответственности за результаты своего труда и коллег, причастности к общему делу. Книга
вполне может служить учебно-методическим пособием, что отмечают и авторы, хотя она гораздо шире по своей сути.
Проведенные авторами исследования, обобщенный передовой опыт и данные литературы, анализ работы российских и зарубежных компаний, полученные результаты, структурированные знания помогут как начинающему, так и опытному руководителю, разобраться
с имеющейся ситуацией на предприятии. Для осуществления бизнес исследований на каждом малом (индивидуальном) предприятии, описания бизнес-процессов, разработки матри14
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
цы работы своего конкретного предприятия, производящего эксклюзивный продукт, в качестве базовых вариантов авторами предложены конкретные цели, задачи, объекты и методики. В итоге пользователям окажется легче оценить сложившийся рынок и выработать последующую собственную конкретную стратегию выведения своего конкретного предприятия
на новый уровень развития. Освоив современный стратегический менеджмент, деловое администрирование, экономику можно стремиться стать лучшим, достичь успеха, выйти в лидеры дизайна, креативной индустрии. Пособие повысит мотивированность к изысканию необходимых дополнительных средств, приобретению и улучшению средств производства.
Редкий по откровенности анализ опыта, плюсов и минусов динамики творческого предпринимательства, малого предприятия, становления, реорганизации и непрерывного его развития, включая руководство и сотрудников, позволит принять больше верных, эффективных
решений, как с управленческой точки зрения, так и с точки зрения профессионального
развития.
Авторы, специалисты разного профиля, справедливо отмечают, что не стоит всё копировать и со всем соглашаться, но не следует и пренебрегать проверенным опытом, пытаясь
осуществить конвергенцию в реальном секторе экономики, креатива, бизнеса, менеджмента
и образования. Призадуматься над решением вопросов стоит. Пособие показывает, что креативное искусство (готовый интеллектуальный продукт) это не дотационная сфера, а инструмент привлечения инвестиций, увеличения занятости, способствующий изменению поведенческого, социального климата в местах проживания людей. Действительно, «научиться
создавать стоимость из нематериальных активов, владеть искусством управления ими –
главная задача устойчивого экономического роста». Малые творческие предприятия уже
не в товарном, а в интеллектуальном капитализме, где важно создавать и реализовывать
знания. Высокие профессиональные стандарты создания рукотворной среды, обеспечивающие качество творческого продукта, являются работой на благо общества, а реализация
инновационных стратегий в рыночных механизмах, вносит вклад в культурное и деловое
пространство России. Из книги вытекает, что необходимо к совместному креативному движению бизнеса и университетов, прибавить общество и государство.
Хочется надеяться, чтобы среди людей прочитавших книгу, оказалось больше креативных людей решившихся начать свой собственный бизнес. Книга может оказаться полезной
не только будущим и начинающим предпринимателям, но и директорам, специалистам художественного, экономического профиля, бакалаврам и магистрам, а также любопытна
опытным руководителям различных сфер креативной индустрии. Она как раз рассчитана
на стыковку различных дисциплин. Тираж книги явно недостаточен, необходимо переиздание, полезна помощь государства.
15
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Экономика и управление народным хозяйством
Борисенко В.В., аспирант «МАТИ» –
Российского государственного технологического университета им. К.Э. Циолковского
УПРАВЛЕНИЕ СТРАТЕГИЧЕСКИМ РАЗВИТИЕМ ПРОМЫШЛЕННОЙ ОРГАНИЗАЦИИ
В УСЛОВИЯХ ОГРАНИЧЕННЫХ РЕСУРСОВ
В настоящее время, состояние современной экономики заставляет промышленные организации (далее по тексту организация) провести анализ всех ресурсов участвующих
в производственном процессе. Несколько лет назад организация мало задумывалось о планировании и управлении ресурсами. Однако организация должна знать какими ресурсами
она располагает, как эффективно они используются, какое влияние каждый из сегментов ресурсов оказывает на успешную её работу. Руководитель организации должен иметь полную
и достоверную информацию о ресурсах, анализ которых позволяет оперативно отвечать
на конкуренцию рынка. Ресурсы организации – это всё, чем она распоряжается: здания, сооружения, оборудование, основные и вспомогательные материалы, инструменты, незавершенное производство, энергоносители и финансовые средства. Финансы – главный ресурс
организации и многие предполагают, что купить можно все, однако это относится к понятию
неограниченных финансовых ресурсов, в действительности ресурсы имеют ограничения
и поэтому любой из сегментов ресурсов, показанные нами могут свести на нет усилие всей
организации. Любой производственный процесс представляет собой преобразование ресурсов в конечный продукт и протекает в последовательности «ресурсы – производство – продукт производственной деятельности». Финансы – это один из ресурсов, которым надо
управлять в организации, а финансовые показатели деятельности это всего лишь отражение состоянии организации. Финансовые ресурсы организации могут планироваться многовариантно в зависимости от того, какие задачи реальны для организации, на основе имеющегося у него технологического потенциала, доступа к новым научно-техническим разработкам, от этого и будет закладываться финансирование в планы. Если организация будет закладывать больше финансов на капиталовложение по созданию и освоению более эффективной, дорогой технологии, то даже с учетом этих крупных капиталовложений ожидаемая
прибыль организации будет больше, так как она наладит выпуск более конкурентоспособной
продукции, а применение современных технологий сократит и сэкономит затраты на приобретение ресурсов. Следовательно, следует планировать разные варианты капиталовложений как краткосрочные, так и долгосрочные. Короткими сроками окупаемости организация
характеризуется внедрением новых технологий. Более длинными сроками окупаемости характеризуются капиталоемкие затраты. Так внедрение энергосберегающих технологий требует очень серьезных капиталовложений, однако данные технологии будут давать энергосберегающий эффект очень долгое время. Источниками финансирования различных проектов может быть самофинансирование, партнерское, заемное и другие формы финансирования. В условиях ограниченных финансовых ресурсов в первую очередь необходимо сократить ненужные расходы и предпочтение следует отдать самофинансированию из текущих
и накопленных прибылей, амортизационных и резервных фондов и от продажи избыточных
активов, которые снизят издержки организации по содержанию соответствующего имущества и уплаты налогов.
Рассмотрим планирование и управление энергетическими ресурсами, в которые входят
электроэнергия, газ и вода. Электроэнергия, газ и вода потребность в которых определяется
проектной мощностью организации для производства продукции и возможности, которыми
располагают снабжающие организации по данным видам энергоносителей. В условия ограниченных энергетических ресурсов необходимо провести анализ использования каждого вида энергоносителя, рассмотреть эффективность их использования. К примеру, в случае недостатка электроэнергии следует рассмотреть использование газового топлива, либо уста16
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
новку собственных электрогенераторов, в том числе и на газе. Это связано с тем, что у энергоснабжающих организаций увеличение присоединенной мощности стоит очень больших
денег, поэтому целесообразнее иметь свою электростанцию. Снабжение организации водой, тоже довольно серьезный вопрос. Вода необходима для использования в бытовых
и технологических целях. И снова необходим тщательный анализ использования воды
как ресурса. Если для бытовых нужд вывелся очень большой расход воды, есть смысл рассмотреть бурение собственных артезианских скважин, это будет эффективнее, чем платить
за каждый кубометр. Использование воды для технологических целей, безусловно, требует
создания внутреннего водооборота, что однозначно скажется на снижении себестоимости
готовой продукции.
И конечно главное в использовании энергоресурсов является их экономия, непосредственно сказывающая на себестоимости выпускаемой продукции и её конкурентоспособность.
Поэтому для экономии электроэнергии необходимо использовать современные энергосберегающие технологии, отказаться от устаревшего энергоемкого оборудования, либо проводить ее модернизацию с использованием новейших систем управления. В газовых сетях использовать компьютерное управление процессами горения газа, гарантирующего высокую
эффективность использования газа и его безопасность. В сетях использования воды необходимо установка счетчиков и применение жесткого режима экономии.
Теперь рассмотрим сегмент ресурсов – производственные мощности и опишем методику
их управления, для этого необходимо проводить тщательный анализ имеющего оборудования, участвующего в производстве с учетом имеющихся реальных заказов и маркетинговой
перспективы. Приватизированные в свое время организации имели большое количество основных средств, в том числе здания, сооружения и оборудование, которые обеспечивали
выполнение стабильных заказов и проведении НИР и ОКР. Это было возможно в условиях
неограниченных ресурсов, при этом большая часть оборудования не использовалась, устаревала, что отрицательно сказывалось на эффективности производства. В условиях ограниченных ресурсов следует провести тщательный анализ имеющихся площадей, производственного и вспомогательного оборудования. Ненужное и устаревшее оборудование необходимо демонтировать. При этом, строго руководствуясь принципами, какую продукцию организация будет производить в дальнейшем и будет на нее спрос, чтобы добиться конкурентного преимущества. После демонтажа ненужного оборудования оно реализуется, освобождаются производственные площади, которые могут быть с выгодой использованы. Средства
от реализации переходят в финансовые ресурсы и могут быть использованы на обновление
оборудования, необходимое на снижение затрат производства.
Люди являются главным ресурсом любой организации. Без них организация не сможет
осуществлять свои цели. Кадровая политика по планированию и управлению человеческими
ресурсами имеет самое важное значения. При планировании трудовых ресурсов необходимо определить их потребность с учетом задач стоящих перед организацией, оценкой наличия ресурсов, прогнозирования будущих потребностей и разработкой программы решения
этих задач. Программа по развитию трудовых ресурсов включает в себя формирование персонала обладающего способностями к выполнению стоящих перед ним задач. Это приводит
к росту производительности труда в организации и соответственно к росту прибыли. Профессиональная подготовка персонала является важным этапом в повышении эффективности труда. Программа включает в себя также прогноз численности трудовых ресурсов для
достижения краткосрочных и долгосрочных задач организации, оценку рынка труда и количество имеющейся рабочей силы. Набор персонала проводится в соответствии с будущими
потребностями в трудовых ресурсах, при этом учитывается количество имеющейся в наличие рабочей силы, текучесть кадров и т.п. Для этого отбирается потенциальный кандидат,
который имеет наилучшую подготовку и квалификацию для занимаемой должности, образование, опыт, профессиональные навыки, личные качества. Работая над достижением высокой производительности труда предприятие, должно уделять большое внимание повышению квалификации и компетенции своих трудовых ресурсов, разрабатывая специальные
учебные программы, проводя обучение и переподготовку работников. Эффективность выполнения обязанностей работников определяется оценкой результатов его трудовой деятельности, необходимой для определения перспективных работников и реализации админи17
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
стративной информационной и мотивационной функции. Административные функции включают продвижение по службе тех, кто эффективно выполняет свои обязанности, понижение
в должности, когда работник не справляется с обязанностями на своей должности и прекращение трудового договора. Информационная функция дает информацию об эффективности работы работников организации. Мотивационные функции должны мотивировать работников к хорошей работе с помощью вознаграждений или других стимулов. Важное значение для работника имеет предлагаемая за его труд заработная плата. Она определяется
на основе анализа уровня заработной платы, прибыли, условий труда на рынке труда.
В условиях ограничения трудовых ресурсов для эффективной работы организации
на конкретном этапе руководитель должен провести анализ и определить потребности в необходимом персонале с учетом цели организации и его финансового положения. Влияние
ограничения ресурсов по персоналу трудовой коллектив сразу замечает и естественно реагирует, одни покидают организацию, не дожидаясь не модных мер, другие занимают выжидательную позицию и ждут, однако с ними надо расставаться. Ресурс персонала ограничен,
поэтому на всю систему следует смотреть с тактической точки зрения, выявляя те места, где
происходит проедание ресурсов. Это в первую очередь административно-управленческий
аппарат, куда входит персонал, обслуживающий управление: основная часть топменеджеров, которые не создают добавленной стоимости, а также советники, консультанты,
агенты, заместители, отдел организационного развития и стратегического менеджмента
и д.р. И уже в последнюю очередь в условиях ограниченных ресурсов можно браться за сокращение производственных работников, причем строго по аттестации, оставляя лучших
и решая с ними вопросы перераспределения обязанностей и совместительства.
Рассматривая управление сегментом ресурсов оборотным средствами необходимо
в первую очередь провести анализ имеющихся материалов на складах и в незавершенном
производстве. В условиях неограниченных ресурсов финансы, выделяемые под оборотные
средства, снабженцами использовались неэффективно, создавая годовые и более запасы
материалов и инструментов на складах, росло незавершенное производство и как следствие
это были замороженные изъятые из оборота финансовые ресурсы. Наступает кризис снабжения, это когда внутренний спрос предприятия на внешние поставки ресурсов сырья, материалов, комплектующих и т.д. превышает их предложение и возникает дефицит ресурсов
обеспечения, и наоборот, когда внешнее предложение превышает спрос образуя профицит
обеспечения и как результат снабженцы проводят закупочные компании и завоз материалов
вперед, не учитывая план поставок по объемам периодичности и срокам. В условиях ограничения финансовых ресурсов то и другое отрицательно сказывается на динамике работы
организации, в одном случае создавая дефицит, в другом – затоваривая склады плохо оборачиваемыми запасами, в результате растут логистические издержки а, следовательно,
и общие затраты. В первом случае из-за спада объема производств уменьшается прибыль,
во втором – растет затратный механизм. Плохая работа снабжения может возникнуть из-за
отсутствия рассчитанного плана поставок ресурсов от имеющихся заказов, нерационально
разработанных логистических схем снабжения, неэффективной системы управления ресурсами. Особо следует обратить внимание на незавершенное производство, здесь могут быть
сконцентрированы огромные ресурсы, так как часто в цехах делалось не то что нужно, то
что выгоднее с большими производственными затратами, тратя дорогие материалы и сырье
и все это без какой либо пользы для производственной программы организации и получения
прибыли. Поэтому в условиях ограниченных ресурсов после анализа материалов и инструмента, находящихся на складах и в незавершенном производстве и излишнее, не нужное
в ближайшее время материальные ценности необходимо реализовать и полученные средства вернуть в финансовые ресурсы. Эта прибыль, которую можно получить.
Управление оборотными средствами при ограничении ресурсов в мире уделяется большое внимание. В начале 70-х годов на предприятиях США и появлении сильной конкуренции
со стороны Европы и Японии потребовался пересмотр системы управлении ресурсами. Так
в Японии была внедрена методика «КАНБАН» основана на концепции Just-in-Time
(JIT-Система Своевременного Производства), а в США метод планирования потребности
в материалах MRP (Material Requirement Planning), где материалы и комплектующие поступали в организацию в цех, без создания внутрицеховых складских запасов экономя финан18
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
совые ресурсы. В последние годы несоизмеримо возросла производительность современных компьютеров, и усложнились программные продукты, появились новые методики планирования ресурсов предприятия, заменяющие старые. Это Constraint Planning (CP – Планирование в условиях ограничения). СР добавили планирование финансовых потоков, ресурсов производственных мощностей. СР строит производственные планы в условиях ограниченных ресурсов по сформулированным граничным условиям, непрерывно отслеживает
изменения состояния ресурсов и принимает решение о перепланирование. Внедрение в организацию методики СР однако требует ввода всей информации о производстве в реальном
режиме времени включая все низовые звенья производства. Управление организации должно понимать необходимость единства всех процессов обеспечивающих управление и планирование ресурсов.
Будущие технологии управления ресурсов организации по мнению авторитетной английской компании Ovum после ERP следует ожидать появление новых систем оптимизации
ресурсов и процессов (ORP- Optimization of resources and processes) предвестником которых
является технология СР.
В заключении необходимо отметить, что все службы организации должны проникнуться
пониманием единства всех процессов производства, обеспечивающих планирование
и управление ресурсами, их максимального использования в единой информационной системе управления ресурсами. Руководство организации неотступно должно контролировать
экономию всех ресурсов с целью снижения себестоимости, полного сокращения второстепенных расходов, не влияющих на производство (НИР и ОКР, социальные программы и т.п.)
и использование безотходных, энергосберегающих, современных технологий, обеспечивающих ей высокую эффективность производства и требуемую конкурентоспособность.
19
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Гришина Г.П., кандидат экономических
наук, доцент Московского государственного технического университета
им. Н.Э. Баумана
УПРАВЛЕНИЕ СОЦИОСИСТЕМАМИ ПРОИЗВОДСТВА ИННОВАЦИОННОЙ ПРОДУКЦИИ
Социосистема — это социальная организация, которая имеет собственное целеполагание, адаптацию к изменению внешних обстоятельств, внутриорганизационную культуру
и способность к выживанию и саморазвитию. [8] Социальные модели социосистем имеют
динамичный характер, так как каждая модель имеет свой жизненный цикл, периоды объема,
спада. Анализ существующих организационно-экономических моделей показывает, что в сообществе ученых и практиков социальные парадигмы периодически складываются как новое
отражение диалектической связи цивилизации и культуры при осуществлении управления
развитием данной структуры. Эта взаимосвязь выражается в том, что основным носителем
энергии саморазвития социальной ячейки выступает духовная сторона жизни членов организации, а от управления зависят цивилизационные формы её материального и поведенческого выражения: достижение целей, идеалов и ценностей с наименьшими удельными психическими, физическими и экономическими затратами. Таким образом, устойчивое развитие
социальных объектов с позиции управления основывается на их инновационном поведении,
высвобождающем энергию саморазвития, что отражает инвестиционный прорыв к обновлению через освоение современной технологической и управленческой культуры. Ведущим
параметром устойчивого развития социосистемы выступает необходимость опережающего
развития человеческих и социальных подсистем в структуре организации.
Современные кибернетические системы, интегрируя достижения социальных наук, разрабатывают общие принципы создания систем управления и систем для автоматизации умственного труда. С их развитием связаны концепции искусственного интеллекта, обеспечивающие диалог с ЭВМ с целью управления информационными технологиями в экономике.
В современных технических системах выявляется необходимость присутствия искусственного интеллекта, однако автоматизированное целеуказание потребовало динамической экспертной оценки, где искусственный интеллект дополняется системой ограничений и интуицией. Поэтому если признать оптимальность за высшее качество кибернетической системы,
то в ней нет оценок с нравственной стороны. Следовательно, автоматизация, которая означала бы полную замену деятельности человека предполагает наличие динамической экспертной системы (формирование нравственных и других ценностных ограничений
в целях) (рис 1).[1]
Кибернетические устройства требуют соблюдения таких важнейших элементов человеческой культуры, как этика, нравственность, ценностные ориентиры, а также социальную ответственность ученых и пользователей деятельности кибернетической системы. Основная
задача новой парадигмы менеджмента XX – начала XXI века состоит в том чтобы «делать
знания производительными» [9]. В этом случае ставка делается на человека интегративного
и самореализующегося, а не только экономического и социального. Организация рассматривается как живой организм, где все сотрудники объединены совместными ценностями.
Предпринимательская культура [7] – это система ценностей, смыслов, знаний традиций,
норм повеления, обеспечивающих мотивацию предпринимательской деятельности, определяющих форму её осуществления, а так же восприятие её обществом.
Специализированными видами её является культура технологий производства; культура
бизнеса, торговли, финансирования и кредитования, рекламы. Культура предпринимательства – это часть социокультурной системы, развивающейся вместе со всеми реалиями общества. На уровне предпринимательской организации поведение персонала регулируется
особым феноменом – организационной культурой. Ядром ценностей этой культуры является
важность работников, клиентов, финансовые и технологические образцы ценностей. Стратегии организационной культуры (специальный язык – жаргон, мифы, традиции, церемонии
ритуалы, одежда, обстановка) поддерживают и демонстрируют поведение и отношения,
свойственные каждому культурному контексту.
20
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Рис. 1. Кибернетические принципы в прикладном понимании
Для предприятий, нацеленных на выпуск инновационной продукции важным в управлении является культура задачи. Такая культура ориентирована на конкретный проект. Основной акцент при этом делается на выполнение работы, где результат работы команды ставится выше индивидуальных целей. Культура задачи наилучшим образом подходит для таких предприятий, которые нацелены на устойчивое развитие рыночной конкуренции.
Однако современные задачи обновления развития предприятий требуют таких параметров их жизнедеятельности, которые в перспективе не вызывали бы техногенных экономических катастрофа форма деятельности их, направленная на инновационные результаты
в виде новых источников развития требует новых социально – развивающихся потребностей, новых духовных перспектив развития личности.
Интересы в успешном функционировании и развитии объекта объединяют участников
и заставляют их сотрудничать в общем деле, сближать системы личных ценностей, взглядов, компетенций. Для достижения единой культуры устойчивых и эффективных результатов применяются следующие технологии: социальные (общения, передачи информации,
обучения, установления правил поведения, норм технологий кадровых отношений); организационные (целеполагания, функционирования, развития, принятия решений); производственные в соответствии с техническим уровнем; экономические (финансовые, кредитные,
коммерческие, маркетинговые).
Создавая вокруг работника или подразделения, группы подразделений «полюса влияния» в виде суммы социально – экономических условий, инновационной культуры с ее ценностями развития, прогресса, успеха, а так же организационно – технических условий для
реализации трудового потенциала, система управления предприятием создает определенную мотивацию к труду, ориентирует работника на определенный тип деятельности и развития, положительное, отрицательное или безразличное отношение к труду и его результатам.
Тем самым механизм ценности ориентации, с одной стороны, мотивирует развитие трудового потенциала работников, социальных ячеек, а также ориентирует менеджера предприятия
не на подстройку организации под способности работников, а на создание всех необходимых условий развития работника и тем самым на развитие организации. В результате формируется источник положительного эффекта: расширенного воспроизводства человека, социальной ячейки и организации в целом.
21
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Комплексное воздействие трудовой ситуации на интересы работника приводит в действие механизм интеграции его ценностей с другими участниками трудового процесса
и с интересами и ценностями предприятия.
Социально значимые результаты достижения и состояния человека, которые могут выступать в качестве социальных ориентиров развития и деятельности, не остаются неизменными и находятся в постоянном самодвижении, в основе которого лежит смена человеческих идеалов, а вместе с этим и формируемых ими ценностей. [5]
Если менеджмент организации интуитивно определил тенденцию изменения общественных идеалов и в периоды неустойчивого состояния организации выстроил стратегическую линию развития организационной культуры в том же направлении, то он тем самым создал значительные предпосылки развития. Но если ему удалось к тому же выстроить организационно-экономический механизм, ориентирующий персонал на труд для развивающейся организации как на труд для себя, то он вправе ожидать устойчивого развития предприятия в результате возникших мотиваций, интересов и установок персонала. Такой подход
позволяет рассматривать социально-ориентирующий механизм воспроизводства социально-трудовых отношений в социальных ячейках и объектах, (рис.2) [1]
Важно на этапах критического состояния социосистем заложить положительные тенденции обновления основных человеческих качеств объекта и тем самым усилить возможность
опережения событий за счет технологии стратегического управления социокультурных технологий. Опережающее развитие должны иметь прежде всего человеческие подсистемы организации, а не сугубо технологические.
Технология достижения конкурентных преимуществ раскрывает современный источник
устойчивого развития и успеха в рыночной экономике, который содержится в новом качестве
осуществления внутрифирменных отношений между менеджментом и персоналом, между
персоналом и клиентами.
Рис. 2. Схема воспроизводства социально-трудовых отношений
и трудового потенциала работника, ячейки
22
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Инновационные, нестандартные решения помогают, например, шведским компаниям
выстоят в конкурентной борьбе, так как основной способ получения прибыли – кратковременная монополия, выстроенная усилиями всего персонала за счет осуществления принципиально новой идеи.[1] Поэтому конкурентная борьба разворачивается на поле новых идей,
т.е. интеллекта, нематериальных активов (знаний, открытий, патентов, технологий), а не за
счет высокого качества, технологий, дизайна, гарантий и обслуживания, которые уже освоены практически всеми фирмами.
Включение инновационного потенциала организации обязательно должно быть подготовлено изменениями в отношениях собственности в компании: она становится все более
корпоративной за счет участия
персонала в приобретении акций, в получении части дохода, в принятии управленческих
решений. Повышается не только заинтересованность, но и ответственность сотрудников
за результаты своей и коллективной работы. Возникает интерес в повышении компетентности сотрудников, что приводит к изменению структуры : снижению иерархических уровней,
доступности информации для сотрудников о делах предприятия, возникновению процессов
самообучения и самоорганизации. На современном рыночном пространстве конкурентная
борьба выигрывается не столько за счет качества, дизайна, гарантий, обслуживания, сколько за счет интеллекта, нематериальных активов, т.е. качества персонала. Компании стремятся повысить скорость передачи и усвоения новых знаний, сместить накопления знаний
с индивидуального уровня на групповой, на уровень всей организации. В результате возникает преимущество в знаниях, что равносильно преимуществу в бизнесе. В новом подходе
к созданию прибыли важно видеть способы ее роста за счет привлечения эмоциональных,
а не рациональных сотрудников, т.е. имеет место апелляция к сильным чувствам и фантазии, т.е. развитие социальных объектов и материальной культуры обеспечивается цивилизационным поддержанием устойчивости производства через институт менеджмента, нерасторжимое единство духовной и технологической культуры общества, выражаемой понятием
социокультурной среды.
ЛИТЕРАТУРА
1. Алексеевский В.С. Синергетика менеджмента устойчивого развития: Монография.Калуга: Манускрипт, 2006.
2. Бушмелев А.А., Шалаев В.П. Материалистическая диалектика и синергетика : опыт
сравнительного анализа// Материалы научного проекта « Синергетика социальных
коммуникаций в кризисном обществе». – Йошкар – Ола, 2001.
3. Данилова B.C., Кожевников Н. Н. Планетарное машление и его основные характеристики//Вестник МГУ, серия 7 : Философия.-2001. – №3.
4. Дракер П. Задачи менеджмента в XXI веке . – М.: Вильямс, 2000.
5. Князева Е.Н., Курдюмов С.П. Основания синергетики. Режимы с обострениями , самоорганизация, темпомиры. – СПБ.:Алетейя, 2002.
6. Милованов В.П. Синергетика и саоорганизация. – М. : Ком Книга, 2005.
7. Макеева В.Т. Культура предпринимательства: Учебное пособие.- М.: Инфра-М,2002.
8. Пупков К.А., Коньков В.Г. Мировоззрение управленца — М.: Биоинформ, 1997.
9. Русинов Ф.М., Никулин Л.Ф., Фактин JI. В., Менеджмент и самоменджмент в системе
рыночных отношений: Учебное пособие.- М.: Инфра-М, 1996.
23
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Гришина Г.П., кандидат экономических
наук, доцент Московского государственного технологического университета им. Н.Э. Баумана
Будумян Е.В., аспирант «МАТИ» – Российского государственного технологического университета им. К.Э. Циолковского
ИННОВАЦИОННО-ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ПРОЕКТЫ И МЕТОДЫ ИХ ОЦЕНКИ
Условием развития и устойчивой жизнедеятельности любой организации является повышение эффективности инвестиций в определенные инновационные проекты. Под инновационным проектом понимается система взаимосвязанных целей и программ их достижения, представляющих собой комплекс научно-исследовательских, опытно-конструкторских,
производственных, организационных, коммерческих и других мероприятий, организованных
по ресурсам, срокам и исполнителям.
Инновационные проекты могут формироваться как в составе научно-технических программ, реализуя задачи отдельных направлений, так и самостоятельно решая конкретную
проблему на приоритетных направлениях развития науки и техники. Формирование инновационных проектов для решения важнейших научно-технических проблем обеспечивает:
• системный подход к решению конкретной задачи научно-технического развития;
• непрерывное управление процессами создания, освоения производства и реализации инноваций;
• обоснованный выбор путей эффективной реализации целей проекта;
• сбалансированность ресурсов, необходимых для реализации инновационных
проектов.
Каждый инновационный проект сопровождается необходимыми при этом инвестициями.
Под инвестициями понимается недвижимость, имущество, машины, оборудование, технологии, денежные средства, вклады в банках, ценные бумаги, имущественные права, лицензии,
интеллектуальные ценности, вкладываемые как способ помещения капитала в инновационные проекты. В зависимости от объекта инвестиционной деятельности различают: реальные
инвестиции, финансовые (портфельные инвестиции), нематериальные инвестиции. Реальные инвестиции представляют собой средства, вкладываемые в реальные активы. Например: земля, здания и сооружения, оборудование, строительство новых организаций, оснастка, транспорт. Финансовые инвестиции представляют собой вложение средств в инструменты, состоящие из ценных бумаг. Нематериальные инвестиции – вложение в общие условия
воспроизводства организации. Они включают в себя расходы на научные исследования, создание инноваций, обучение персонала, социальные мероприятия.
Условием развития и устойчивой жизнедеятельности любой организации является эффективность вложения инвестиций в определенные инвестиционные проекты. Проблема
принятия решения об инвестициях состоит в оценке плана предполагаемого развития с точки зрения того, насколько содержание плана и вероятные последствия его осуществления
соответствует ожидаемому результату. Под инвестиционным проектом понимается план или
программа вложения инвестиций для достижения поставленных целей. Исходя из природы
возникновения инновационных проектов, их реализации и инвестирования во времени
и пространстве по непрерывному процессу «инновационные проекты» – «инвестиционные
проекты». Под инновационно-инвестиционными проектами понимаются взаимосвязанные по
целям программы научно-исследовательских, опытно-конструкторских, производственных,
организационных, коммерческих и других мероприятий, обеспеченных необходимыми инвестициями и организованных по срокам и исполнителям.
Множество разнообразных инновационно-инвестиционных проектов, реализуемых
на практике, может быть классифицировано в зависимости от различных признаков. Классификация представляет собой научный метод, заключающийся в дифференциации всего
множества инновационно-инвестиционных проектов и последующее их объединение
24
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
в определенные группы на основе какого-либо признака. Одним из наиболее сложных
и объемных видов проектов являются мегапроекты, охватывающие инновационноинвестиционные проекты в нескольких отраслях. Мегапроекты отличаются высокой стоимостью, необходимостью привлечения инвестиционных ресурсов других стран, большим влиянием на социально-экономическую среду определенных регионов и страны в целом. Формирование таких проектов осуществляется на уровне народного хозяйства и под его
контролем.
Эффективность инновационно-инвестиционных проектов определяется в помощью системы методов, которые отражают соотношение связанных с инвестициями затрат и результатов. Эти методы позволяют судить об экономической привлекательности инновационноинвестиционных проектов и экономических преимуществах одного проекта перед другим. По
виду хозяйствующих субъектов методы могут отражать: экономическую (народнохозяйственную) эффективность; коммерческую эффективность (финансовое обоснование)
проектов; бюджетную эффективность. По виду обобщающего показателя, который выступает в качестве критерия эффективности проекта, показатели делятся на абсолютные, относительные и временные. По виду сопоставления затрат и результатов показатели делятся на
статистические и динамические. Статистические показатели отражают денежные потоки,
которые возникают в разные моменты времени и оцениваются как равномерные. При применении динамических показателей денежные потоки, которые вызваны реализацией проектов, приводятся к единому моменту времени методом дисконтирования, обеспечивая сопоставимость разновременных затрат и результатов.
Применение того или иного метода, а также определенных показателей, при производимых расчетах эффективности проекта зависит от конкретных условий. Такими условиями
могут быть: вид хозяйствующего субъекта управления; требования инвестора; возможности
получения первичной информации, используемой при расчетах эффективности проектов;
происходящие инфляционные процессы в экономике страны; уровень подготовленности
и квалификации специалистов, занимающихся расчетами эффективности.
Если применить данные методы к использованию в деловой авиации, то можно сказать,
что этот субъект как инновация имеет долгосрочные планы на продвижение вперёд.
Кризис, конечно, притормозил выполнение этих планов, но, несмотря на это, количество
самолётов в бизнес-авиации прибавляется, и она становится всё более значимым инструментом, который помогает различным фирмам работать в отдалённых регионах, развивать
международные связи и добиваться более высоких темпов развития.
При оценке социально-экономической эффективности инновационно-инвестиционной деятельности управляемых объектов следует учитывать эффект синергии. С точки зрения существующей терминологии его в настоящее время называют «синергетический», «взаимодействия», «эммерджентный», «мульпликативный», «системный», «комплексности». По своей
природе эффект синергии отражает особую силу, которая возникает в результате слияния
множества сил в одну общую. Этот эффект не является каким-либо специфическим эффектом, присущим только соединению отдельных естественных или искусственно создаваемых
систем. Он возникает, как правило, в результате объединения любых простых элементов
и увеличивается в том случае, если это заранее запланировано. Синергия в социальноэкономических системах означает однонаправленность действий, происходящих в определенной системе, результатом чего является повышение конечного результата. При однонаправленности деятельности отдельных людей или человеко-машинных систем, объединенных единой целью и решением одних и тех же задач, появляется дополнительных эффект,
который в конечном итоге приводит к повышению эффективности систем в целом. Нарушение
в однонаправленности действий людей в любой системе приводит к потере эффекта синергии. В любой социально-экономической или человеко-машинной системе синергия проявляется в результате однонаправленности созидательной деятельности всех членов, которые
в своей деятельности обязаны руководствоваться целями и задачами системы.
Формирование и появление эффекта синергии в современных условиях можно показать
на примере создаваемых интегрированных автоматизированных информационных систем
управления (ИАИСУ). Как известно, процесс создания ИАИСУ состоит в переходе от «островной» автоматизации к созданию интегрированных систем управления. На базе киберне25
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
тической техники, экономико-математических методов, программных средств ускоренных
процессов переработки все увеличивающихся объемов информации, лингвистического
и правового обеспечения, идет процесс автоматизации умственных и физических функций
человека. Человек последовательно вытесняется из сферы производства и частично занимает наблюдательные функции, а достаточно их большая часть перемещается в сферу
обслуживания.
В условиях ИАИСУ эффект синергии образуется за счет следующих факторов:
• согласованного функционирования локальных ИАИСУ по определенным критериям и
показателям;
• использования единого организационного информационного, математического, программного, технического, лингвистического и правового обеспечения;
• повышения достоверности и степени использования первичной техникоэкономической информации;
• устранения конфликтных ситуаций в деятельности исполнителей;
• сокращения потерь времени на формирование плановой и учетной информации;
• синхронизация сроков начала и завершения последовательно выполняемых работ;
• концентрации и обобщения информативных признаков при формировании документации;
• совершенствования программного обеспечения за счет повышения качества информации о предметах и орудиях труда;
• решения новых комплексов задач;
• регулярного и согласованного обмена информацией между различными уровнями
управления;
• ускорения передачи справочной и нормативной информации.
Эффект синергии является проявлением целостности системы и представляет собой
часть общего социально-экономического эффекта, образующегося от реализации интегральной автоматизированной информационной системы управления по определенным ступеням интеграции. Выделение эффекта синергии из общего получаемого результата основывается на системном подходе к изучению природных явлений, инновационных процессов,
общественных и других явлений. Количественная величина эффекта синергии равна разности между эффектом, получаемым от всей системы в целом и суммой эффектов, получаемых от изолированного функционирования отдельных локальных систем управления.
ЛИТЕРАТУРА
1. Коупленд Т., Коллер Т., Мурин Д. Стоимость организаций. М.: Олимп-бизнес, 2007.
2. Мыльник В.В., Богатов Ю.М., Машков В.Н. Оценка эффективности инвестиций инновационных разработок. М.: ЛАТМЭС, 2008.
26
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Зарипова Д.А., доцент Альметьевского государственного нефтяного
института
РЕГИОНАЛЬНЫЙ ОПЫТ РАЗГРАНИЧЕНИЯ ГОСУДАРСТВЕННОГО
И МУНИЦИПАЛЬНОГО ИМУЩЕСТВА
В настоящее время субъекты РФ по-разному осуществляют разграничение государственного и муниципального имущества, в т. ч. между муниципальными образованиями разных типов. Так, например, опыт двух пилотных регионов (Новосибирская обл. и Ставропольский
край), в которых с января 2005 г. на практике отрабатывается проведение реформы местного
самоуправления показал, что разграничение полномочий и имущества, наряду с межбюджетными отношениями – наиболее конфликтные зоны применения положений закона.
В законе Новосибирской области от 10.12.2004 №239-03 на 2005 г. имущество разграничивается по положениям ст.6 федерального закона от 28.08.1995 №154, не противоречащим
ФЗ №131. Именно поэтому в самом областном законе есть некоторые технические нестыковки между перечнем вопросов местного значения и перечнем имущества МО. Так, на 2005 г.
за поселениями не были закреплены полномочия по созданию условий для обеспечения населения услугами связи, организации освещения улиц, организации архивов поселений, а
имущество, необходимое для выполнения данных полномочий, закреплено.
В концепции разграничения полномочий и имущества Новосибирской области есть и
другая проблема. Сегодня областная администрация передает все имущество, находящееся в государственной собственности, на уровень муниципальных районов. Дальнейшая его
передача поселениям должна осуществиться уже с районного уровня при полном отсутствии регулирования данного вопроса со стороны как федерального правительства, так
и областной администрации. На наш взгляд, подобное решение делает более субъективным
и конфликтным вопрос разграничения имущества между муниципальными образованиями
разных типов.
Реализация реформы местного самоуправления в различных регионах (в т.ч. и в Новосибирской области) выявила следующие тенденции разграничения полномочий и перераспределения собственности между муниципальными образованиями разных типов.
Происходит централизация полномочий поселений (и соответственно имущества)
на уровне районов путем активной агитации поселений за подобную передачу. Так, например, возможно, правильное на начальном этапе реформы решение о передаче поселениями
на договорной основе району полномочий по капитальному ремонту инфраструктуры
для организации в границах поселения электро-, тепло-, газо- и водоснабжения; подготовке
объектов бюджетной сферы к отопительному сезону, а объектов ЖКХ к работе в зимних условиях; обеспечению работы аварийно-спасательной службы может вылиться в конечном
итоге в выхолащивание смысла реформы, предполагающей развитие местного самоуправления на поселенческом уровне, т.к. данные договоры часто заключаются поселениями
не добровольно, а под давлением субъекта РФ. Иногда в целях сокращения времени прохождения бюджетных средств, направленных на дотацию поселениям для исполнения собственных полномочий, регионы идут по пути упрощения схемы финансирования. В случае заключения последними соглашений с муниципальными районами средства могут сразу передаваться муниципальным районам, минуя счета поселений.
При перераспределении собственности может возникнуть проблема разграничения собственности в связи с обременением юридических лиц долгами при наличии у тех кредиторской задолженности. Подобная проблема существует как в социальной сфере по кредиторской задолженности за коммунальные или иные приобретенные услуги, так и в сфере ЖКХ.
Однако учреждения социальной сферы как объект собственности передаются полностью,
поэтому в передаточном акте порядок погашения задолженности может быть прописан достаточно чётко.
В сфере же жилищно-коммунального хозяйства объекты собственности могут передаваться не только целиком, но и делиться между поселениями с учетом разделительного баланса, составляемого в ходе реорганизации муниципального предприятия, которое ранее
27
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
обслуживало несколько поселений. В последнем случае возникает достаточно острый вопрос в части погашения задолженности муниципальных организаций, т.е. их взаимоотношения с кредиторами.
Ст.60 Гражданского кодекса РФ защищает права кредиторов при реорганизации (например, разделении) юридических лиц-должников. Учредители юридического лица или орган,
принявшие решение о реорганизации юридического лица, обязаны письменно (за 30 дней со
дня принятия решения о реорганизации) уведомить об этом всех кредиторов реорганизуемого юридического лица . В противном случае государственная регистрация реорганизованного предприятия или учреждения не будет произведена. В соответствии с ГК РФ для государственной регистрации реорганизуемое юридическое лицо представляет передаточный
акт и разделительный баланс, содержащие сведения по всем обязательствам реорганизованного предприятия в отношении всех его кредиторов и должников, в т.ч. и обязательства,
оспариваемые сторонами.
Кредитор реорганизуемого юридического лица вправе потребовать прекращения или
досрочного исполнения обязательства, должником по которому является это юридическое
лицо. При этом если разделительный баланс не дает возможности определить правопреемника реорганизованного юридического лица, то вновь возникшие юридические лица несут
солидарную ответственность по обязательствам реорганизованного юридического лица перед его кредиторами.
Существует опасность, что часть кредиторов при реорганизации и передаче имущества
организаций-должников от муниципальных образований в государственную собственности
или от муниципальных районов в собственность поселений потребует досрочного исполнения обязательств, по которым предприятие является должником, а также возмещения убытков. Кредиторы могут не захотеть иметь дело с новым собственником – Российской Федерацией или субъектом РФ или не будут уверены в платежеспособности новых собственниковпоселений. Следовательно, потребуются дополнительные финансовые средства соответствующих бюджетов для досрочного погашения задолженности реорганизуемых или передаваемых муниципальных организаций.
Проблемы межмуниципального сотрудничества для совместного решения вопросов местного значения состоят в следующем.
В вопросах межмуниципального сотрудничества для решения вопросов местного значения также существует целый ряд нерешенных проблем. В соответствии с ФЗ №131 органы
местного самоуправления имеют право осуществлять межмуниципальное сотрудничество путем участия в закрытых акционерных обществах (ЗАО) и обществах с ограниченной ответственностью (ООО) (ст.68), некоммерческих автономных организаций (АНО) и фондов (ст.69).
Иные формы межмуниципального сотрудничества законом не предусмотрены. При этом
п.4 ст.7 ФЗ «Об акционерных обществах» установлено, что федеральным законом может
быть предусмотрено создание муниципальными образованиями акционерных обществ только в форме открытых обществ. Налицо правовая коллизия двух федеральных законов, которую необходимо урегулировать.
Кроме того, ЗАО и ООО являются коммерческими организациями, создаваемыми
для ведения предпринимательской деятельности, подразумевающей получение прибыли.
Таким образом, для предоставления услуг в отраслях социальной сферы органы МСУ,
по сути, могут воспользоваться только организационно-правовой формой АНО, т.к. организационно-правовая форма фонда не может использоваться в данных целях и соучредительство муниципалитетами учреждений как форма межмуниципального взаимодействия также
невозможно (согласно ФЗ «Об образовании» совместное учредительство допускается только
в отношении негосударственных образовательных учреждений (ст. 11 ФЗ «Об образовании»).
Вместе, с тем сегодня российское законодательство не в полной мере предусматривает
регулирование отношений в организационно-правовой форме АНО, что создает для муниципалитетов дополнительные проблемы при предоставлении услуг в данной сфере. Возможно, изменение организационно-правовой формы муниципальных организаций в ходе
реформ бюджетного сектора и реформы ЖКХ (приватизация и акционирование) упростит
задачу и расширит возможности сотрудничества муниципальных образований при осуществлении совместной хозяйственной деятельности. При этом межмуниципальное сотрудниче28
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
ство в социальной сфере в условиях ограниченных финансовых ресурсов муниципалитетов
и неразвитой социальной инфраструктуры на уровне сельских поселений приобретает особое значение уже сегодня.
Для эффективного управления имуществом должны быть созданы необходимые и достаточные базы управления (организационная, юридическая и экономическая). Эти базы
управления подразумевают наличие ряда отношений:
− отношения между собственниками недвижимости (федерация, субъекты федерации,
муниципалитеты, частный сектор);
− отношения относительно видов имущества (движимое, недвижимое, в т.ч. земельные
отношения).
При этом земельные отношения являются основополагающими в имущественных отношениях и наиболее сложными в правоприменительной практике органов местного самоуправления.
Развитие муниципальной собственности, расширение объектной базы обусловлено необходимостью развития городского хозяйства. Оно неизбежно следует за ростом города,
спросом горожан.
Поэтому структура объектов муниципальной собственности должна быть достаточной
для удовлетворения потребностей жителей территории, а также должна учитывать изменения, происходящие на макро- и местном уровнях. Вопросы структуры и масштаба собственности, видов и форм, сколько и какого имущества, ресурсов необходимо для обеспечения
полномочий местного самоуправления, каких и сколько муниципальных предприятий и организаций должно быть в муниципальном образовании, как и каким образом распределить
полномочия между органами местного самоуправления по управлению этими ресурсами
и как их использовать, чтобы они приносили доход, становятся ныне первоочередными
в деятельности органов местного самоуправления.
1.
2.
3.
4.
5.
ЛИТЕРАТУРА
Федеральный закон от 28 августа 1995 г. N 154-ФЗ "Об общих принципах организации
местного самоуправления в Российской Федерации" п. 1 ст.29//Собрание законодательства Российской Федерации. – 28 августа 1995 г. – №35.
Об общих принципах организации местного самоуправления в Российской Федерации: Федер. закон от 06.10.2003 № 131-ФЗ с последующими дополнениями
и изменениями.
Андриченко Л.В., Букина И.С., Бухвальд Е.М., Валентей С.Д., и др. Муниципальная
реформа в Российской Федерации: Правовое и экономическое исследование. М.:
Эксмо 2010.
Асанов В.Л. Экономическое развитие муниципальных образований: трансформация
отношений собственности//http://zhurnal.lib.ru/a/asanow_w_l/transformer-citi.shtml
Винницкий А.В. Государственная собственность в административном праве. М.:
Статут, 2010.
29
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Литвиненко М.А., зам. генерального директора ЗАО «ФАРМ-ЦЕНТР» (Государственный университет управления)
СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ ФАРМАЦЕВТИЧЕСКОЙ КОМПАНИЕЙ
НА ОСНОВЕ ЕЕ РЕЙТИНГОВОЙ ОЦЕНКИ
Теоретические аспекты рейтинговых оценок. Рейтинговая оценка – широко принятая
в бизнес-среде метод сравнения компаний различных отраслей, регионов и международных
рынков. В широком смысле понятие «рейтинг» (от англ. «rating» – оценка, порядок) обозначает
субъективную оценку какого-либо явления по заданной, как правило порядковой, шкале. Существует огромное множество методик построения рейтингов – от простейшего расположения
по порядковой шкале в зависимости от величины одного показателя, до сложнейших комплексных оценок с использованием методов финансовой математики и теории рисков.
Рейтинговая оценка экономических объектов проводится путем сопоставление по заданной шкале места объекта оценивания по сравнению с другими объектами, с помощью
формализованных инструментов и процедур сравнения по системе унифицированных показателей и индикаторов. Под предметом оценки обычно понимаются отдельные свойства или
совокупность свойств исследуемого объекта, характеризующих эффективность его
функционирования.
При этом могут использоваться как объективно измеримые количественные оценки: абсолютные (в денежных единицах, в натуральных единицах) и относительные (в процентах,
долях, пунктах) экономические показатели, так и субъективные индикаторы (экспертные
оценки, уровни, ранги). Результаты рейтинговой оценки представляют собой качественные
индикаторы: место в рейтинге, уровень, ранг.
Количественные оценки, выраженные в числовом виде, имеют недостаточно нормированную структуру: числовые показатели могут быть как размерными, выраженными в определенных единицах измерения, так и безразмерными, относительными. Рейтинговая оценка
является универсальным видом оценок, так как строится посредством составления интегрального показателя, позволяющего оценить как количественные, так и качественные характеристики оцениваемого объекта, а также обладает свойствами динамичности, прогнозируемости и корректируемости, то есть позволяет оценить динамику показателя, спрогнозировать оценку объекта для будущего временного периода и внести корректировки в прогнозную оценку на основе фактических данных, таким образом уточнить прогноз на следующий период, что выделяет этот вид оценки как универсальный [1].
Рейтинговые оценки являются одним из ключевых средств обоснования решений в экономике для менеджмента и инвесторов, стремящихся выбрать из множества альтернатив оптимальное решение на основе сравнения состояния и динамики предприятия в ряду ему подобных. Рейтинговые оценки в экономике применяются для оценки как глобальных макроэкономических объектов (национальные экономики, отрасли хозяйствования), так и для отдельных хозяйствующих субъектов – корпораций, компаний и их структурных подразделений.
Актуальность рейтинговых оценок для фармацевтических компаний. Российская
фармацевтическая отрасль, согласно «Стратегии развития отрасли до 2020 года», должна
выйти на инновационный сценарий развития. Это должно инициировать разработку и производство высокотехнологичной фармацевтической продукции, достичь конкурентоспособности российских производителей как на внутреннем, так и на мировом рынке за счет увеличения обеспеченности населения лекарственными средствами собственного производства,
гармонизации российских стандартов по разработке и производству лекарственных средств
с международными требованиями, стимулирования дженерикового импортозамещения
и разработки отечественных инновационных лекарственных средств, совершенствование
системы подготовки специалистов для фармацевтической промышленности [13].
В настоящее время российская фармацевтическая промышленность является одной
из отраслей экономики с наиболее высоким уровнем конкуренции. Состояние отрасли и отдельных компаний определяется воздействием ряда факторов, важнейшие из которых:
1. В условиях реализуемой государственной политики в сфере здравоохранения российский фармацевтический рынок является «рынком покупателя», ориентированным
30
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
на снижение цен реализации при растущей внутренней конкуренции между российскими фармацевтическим предприятиями и ухудшении их финансового состояния.
2. Постоянный рост присутствия на российском лекарственном рынке зарубежных поставщиков, обладающих существенными финансовыми, ассортиментными, рекламно-информационными и нормативно-регуляторными преимуществами по сравнению
с отечественным производителем. В результате вступления России в ВТО очевиден
дальнейший рост конкурентного давления со стороны иностранных фармацевтических производителей.
3. Российская фармацевтическая промышленность в настоящее время имеет самый
высокий уровень госрегулирования по сравнению с другими отраслями промышленности. В частности, в систему госрегулирования входят лицензирование производства, регистрация готовых лекарственных средств и основного сырья и материалов для
их производства, регистрация цен и регулирование торговых наценок, лицензирование сферы оптового и розничного фармацевтического обращения, специфическая
система контроля качества лекарственных средств. При этом на фармацевтическом
рынке постоянно растет доля закупок за счет бюджетов разных уровней.
4. Ужесточение нормативных требований к техническому уровню производства российского производства с переходом на международные стандарты надлежащей фармацевтической практики (GMP), на фоне продолжающегося физического и морального
износа производственных фондов существующих предприятий и роста потребности в
капитале для инвестиций.
5. Российская фармацевтическая промышленность включает в себя около 350 производителей, абсолютное большинство которых составляют производственно и юридически обособленные акционерные общества, имеющие в составе собственников доминирующего акционера и сильно дифференцированные между собой по объемам и
техническому уровню производства, финансовому состоянию и капитализации.
В результате, являясь в глазах инвесторов и обывателей потенциально наиболее инвестиционно привлекательными и перспективными компаниями, российские фармацевтические производители испытывают существенные сложности как в текущей, так и в инвестиционной деятельности.
В силу этого, с точки зрения управления российской фармацевтической компанией, перед менеджментом и собственниками в современных условиях стоят следующие основные
задачи:
1. Привлечение сторонних инвестиций , как заемных банковских, так и прямого финансирования от институциональных и портфельных инвесторов.
2. Постоянное повышение конкурентоспособности и эффективности деятельности своего предприятия на рынке.
Решение этих задач требует проведения комплексной оценки состояния и динамики
развития фармацевтической компании в сопоставлении с предприятиями-конкурентами.
Оценка должна отвечать интересам как сторонних пользователей – потребителей информации (потенциальных инвесторов и внешних стейкхолдеров), так и субъектов внутрикорпоративного управления (для собственников и менеджмента компании). При этом рейтинговая
оценка, наряду с констатацией места компании в ряду подобных по отдельному показателю,
должна содержать и интегрированную оценку, объективно характеризующую совокупность
существенных характеристик деятельности предприятия применительно к информационным
потребностям пользователя рейтинга.
Рейтинги фармацевтической компании используются для характеристики ее экономического положения, особенно при принятии финансовых решений в сфере инвестиций, слияний и поглощений. Рейтинговый анализ корпоративной деятельности выполняют важную
информационную функцию для привлечения потенциальных инвесторов в реализацию
крупномасштабных корпоративных проектов, требующих значительных вложений финансовых средств [2].
Так же формирование рейтингов направлено на определение и оценку финансового состояния компании по шкале ряда дифференцированных интегральных показателей с целью
эффективного управления финансовыми ресурсами внутри компании.
31
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Положительным следствием рейтинговой оценки является достижение открытости бизнеса для его стейкхолдеров. Установление рейтинга дает возможность в целом оценить
уровень эффективности деятельности компании и ее финансовое состояние. Также рейтинговая оценка может стать элементом стимулирования менеджмента и персонала для повышения эффективности деятельности компании и структурных подразделений, особенно актуально для корпораций горизонтального типа.
Таким образом, фармацевтическим компаниям наряду с традиционными формами анализа и прогнозирования своей деятельности в современных условия необходим инструмент
признанной, независимой и достоверной оценки деятельности, отображающий текущее
и будущее положение предприятия на рынке по отношению к конкурентам, что может быть
осуществлено посредством составления рейтингов, основанных на экономическом анализе
корпоративной деятельности предприятия в ряду сопоставимых хозяйствующих субъектов
и на рынке в целом.
В современном понимании экономистов рейтинг – это комплексная оценка состояния
анализируемого субъекта, которая дает возможность отнести его к некоторой группе или категории. Главная цель рейтингов – предоставление информации стейкхолдерам (в том числе менеджменту и инвесторам), строящим на их основе свою управленческую политику. Таким образом, с точки зрения инвестиций, рейтинг – косвенная характеристика вероятности
того, что инвестору своевременно и полностью будут уплачены проценты и возвращена
сумма вложенных средств, то есть характеристика риска [1].
С точки зрения управления стоимостью компании, само наличие рейтинга повышает ее
рыночную стоимость, и дает ей ряд преимуществ:
1. Снижает стоимость заимствований, так как, с точки зрения инвесторов, риск снижается с неопределенно высокого до зафиксированного на понятном для них уровне, что
позволяет компаниям выбирать наиболее эффективные формы заимствования и оптимизировать их портфель;
2. Наличие рейтинга у компании позволяет инвестору оценить соотношение риска и доходности для вложения и сравнить с альтернативными вариантами, выбирая при
равных условиях компанию с более высоким рейтингом;
3. Способствует улучшению условий доступа на финансовые рынки за счёт повышения
известности компании и доверия к ней;
4. Раскрытие компанией информации для получения рейтинга демонстрирует соответствие стандартами корпоративного управления.
При этом формирование и использование в управлении рейтинговой оценки фармацевтических компаний требует учета ряда существенных различий в связи с интересами пользователей информации, определяющих как цели и методические подходы к формированию
рейтингов, так и состав используемых показателей:
1. Для глобальных наднациональных игроков (прежде всего международных инвестиционных банков, инвестиционных фондов и транснациональных компаний, при выходе
на фондовые биржи) рейтинги должны учитывать в оценке непосредственной компании состояние и риски национальной экономики, привлекательность компании
в сравнении с аналогичными объектами в других странах, корректировки используемых экономических показателей с учетом международных стандартов учета. В силу
этого подобные рейтинги носят глобальный характер, охватывают достаточно узкий
круг крупнейших компаний и разрабатываются международно признанными специализированными рейтинговыми агентствами.
2. Национальными потребителями рейтинговых оценок являются прежде всего внешние
стейкхолдеры фармацевтических предприятий и отрасли в целом (органы государственного, отраслевого, регионального управления, крупнейшие отечественные многопрофильные корпорации, кредитные организации), для которых рейтинговая оценка
служит в первую очередь для дифференциации оцениваемых предприятий по значимости, инвестиционной привлекательности, а так же соответствию деятельности
предприятий целевым установкам. В силу этого, наряду с заинтересованностью
в глобальных оценках, стейкхолдеры ориентированы на оценку российской компании
прежде всего среди других национальных предприятий отрасли или региона, а ис32
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
пользуемые показатели должны учитывать технический уровень предприятия и национальные особенности учета. Разработка национальных рейтингов в Российской
Федерации, как правило, ведется специализированными национальными рейтинговыми агентствами.
3. К отраслевым потребителям рейтинговых оценок можно отнести как профильных
внешних стейкхолдеров, осуществляющих прямое внешнее воздействие на фармацевтические компании (отраслевые органы управления, специализированные кредитные и инвестбанки, портфельные и институциональные инвесторы, крупные поставщики сырья и оборудования, фармацевтические дистрибьюторы, работники
здравоохранения), так и непосредственно фармацевтические компании и корпорации. Отраслевые рейтинги должны обеспечивать сопоставимость состояния компании и общеотраслевого уровня, оценку динамики развития компании, ее ориентированность на целевые установки и отраслевые критерии. Отраслевые рейтинги разрабатываются как в разрезе предприятий, так и в разрезе товарных (ассортиментных)
групп и используют, в том числе, специфические отраслевые показатели. При этом
разработка отраслевых рейтингов в российской фармацевтической промышленности
осуществляется специализированными информационно-аналитическими компаниями
по достаточно узкому кругу оцениваемых предприятий с дополнительной периодической разработкой специализированных рейтингов по отдельным аспектам деятельности (например, объемы НИОКР, инвестиции и др.).
4. Применение внутрикорпоративных рейтингов актуально прежде всего для корпораций – объединений предприятий, имеющих в своем составе экономически и производственно обособленные структурные подразделения. Целью таких рейтингов, наряду со сравнением динамики деятельности обособленных подразделений, должно
быть сопоставление эффективности деятельности подразделений и компании
в целом. При этом в качестве показателей рейтинговой оценки могут использоваться
как стандартные показатели бухгалтерской и статистической отчетности, так и специально разработанные характеристики технологической и кооперационной деятельности подразделений и корпорации в целом, а разработка указанных рейтингов должна
вестись службами аппарата управления корпорацией.
Для принятия управленческих решений фармацевтических компаний рейтинговые оценки способны быть эффективным инструментом только с учетом особенностей целей и методик разработки, состава и достоверности используемых показателей, целевой аудитории
пользователей. Этими же различиями определяется порой существенное расхождение
и несопоставимость рейтинговых оценок, что требует отдельного определения целевого характера разработки рейтингов для отдельных категорий пользователей, в том числе для целей непосредственного управления фармацевтической компанией.
Особенности и недостатки существующих рейтингов фармацевтических компаний.
Рассмотрим участие российских фармацевтических компаний в международных и национальных рейтингах, публикуемых в Российской Федерации.
В мире насчитывается около 100 рейтинговых агентств, к наиболее известным из которых относятся: Moody's, Standard&Poor's, FitchRatings, входящие в «большую тройку» мировых рейтинговых агентств. К наиболее известным российским рейтинговым агентствам можно отнести: Эксперт РА, Рус-Рейтинг, Национальное Рейтинговое Агентство, AK&M, Moody's
Interfax Rating Agency. В рейтинги рейтинговых агентств российские фармацевтические компании не входят в силу незначительности показателей деятельности в глобальном и национальном масштабах. Даже в национальных агентствах рейтинги для фармацевтической отрасли отсутствуют, в отдельные специализированные национальные общеотраслевые рейтинги входят отдельные крупнейшие представители фармацевтической отрасли (в том числе специализированные общенациональные дистрибьюторы).
Американский журнал Forbes ежегодно ранжирует 2000 крупнейших мировых публичных
компаний. При этом компании сначала ранжируются по показателям объемов продаж, чистой прибыли, активов и рыночной стоимости компании, которые имеют одинаковые веса,
а затем места по 4 критериям складываются. Компания с наименьшей суммой мест получает 1 место, а с наибольшей 2000 место. Среди крупнейших мировых фармацевтических
33
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
компаний наивысшее место заняла Pfizer – 36 место, ни одна компания российской фармацевтической отрасли в 2011 г. не вошла в опубликованный список [8].
Российское отделение журнала «Forbes» ежегодно ранжирует 200 крупнейших непубличных российских компаний по размеру выручки. Forbes включает в список компании, чьи
акции не присутствуют на фондовом рынке. Это закрытые акционерные общества, общества
с ограниченной ответственностью и группы компаний, ведущие общий бизнес и подконтрольные общему владельцу. Учитываются также открытые акционерные общества, акции
которых принадлежат одной или нескольким (но не более 10) группам владельцев. Из фармацевтической отрасли наивысшее место принадлежит компании по производству и оптовой
продаже лекарств «СИА Интернейшнл лтд», занявшей в 2011 г. 18 место с выручкой
87 млрд руб. [7].
Показатель капитализации (рыночной стоимости) используется еженедельником
«BusinessWeek» для составления рейтинга 1000 крупнейших компаний мира. Помимо капитализации журнал анализирует и такие показатели, как объем продаж, прибыль, динамика
курса и доходность акций. В рейтинги еженедельника «BusinessWeek» входят и ведущие
фармацевтические производители [9].
Американский журнал «Fortune» ежегодно составляет список крупнейших компаний
по размеру выручки [10]. В 2011 г. из 7 компаний, попавших в список, 5 представляли нефтегазовую отрасль. Ни одна компания фармацевтической отрасли мира и Российской Федерации не вошла в опубликованный список.
Исследовательская компания IMS Health ранжирует крупнейшие мировые фармацевтические компании по объему продаж. В 2010 г. в списке 10 крупнейший не было российских
компаний, а 1 место заняла компания Pfizer, которая достигла показателя в 55,6 млрд долл.
объемов продаж [4].
На российском рынке, по данным IMS Health, cреди российских компаний наивысшее
место по показателям продаж в натуральном и стоимостном выражении заняло
ОАО «Фармстандарт» – 499445 млрд упаковок было продано на 17265 млрд руб. в 2010 г.,
что на 5,4 % больше в стоимостном и на 4,2 % меньше в натуральном выражении,
чем в 2009 г. [5].
Относительно включенности российской фармацевтической отрасли в международные
рейтинги можно привести мнение Ричарда Хейнсворта, генеральный директор агентства
RusRating, о том, что «глобальные рейтинги не особенно нужны на местном рынке, потому
что они адресованы разным видам инвесторов, то есть местный рынок должен иметь свои
местные домашние шкалы и рейтинги» [6].
Журнал «Финанс» ежегодно публикует «РБК Рейтинг-500». В качестве главного критерия
ранжирования принята выручка предприятия. Среди предприятий фармацевтической отрасли наивысшее место в 2010 г. занял фармдистрибутор ОАО «Протек» – 51 место
и 91581 млрд руб. выручки [11].
Журнал «Эксперт» ежегодно составляет список 400 крупнейших российских компаний по
выручке от реализации продукции, работ или услуг и рыночной капитализации. Среди предприятий фармацевтической промышленности в списке 2011 г. наивысшее место в обеих категориях заняло ОАО «Фармстандарт» – 196 место по выручке от реализации
(29686,6 млн руб.) и 40 место по капитализации (80286,61 млн руб.) [12].
Журнал «Секрет Фирмы» ежегодно составляет рейтинг 100 самых динамичных потребительских компаний Российской Федерации по темпам прироста выручки. Среди 4 предприятий фармацевтической промышленности наивысшее место заняло ОАО «Фармстандарт» –
27 место и 33 % прироста выручки в 2011 г. по сравнению с 2010 г. [14].
Журнал «Ремедиум» составляет следующие рейтинги фармацевтических компаний:
1. Ежемесячный рейтинг предприятий фармацевтической промышленности по удельному весу выпуска лекарственных средств в общем объеме выпуска лекарственных
средств по России.
2. Ежемесячный рейтинг крупнейших фармацевтических производителей и фармацевтических групп предприятий по объему и динамике производства лекарственных
средств.
34
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
3. Ежегодный рейтинг инвестиционной привлекательности.
4. Рейтинг компаний по их доле в общем объеме выручки от реализации и чистой прибыли предприятий, включенных в рейтинг инвестиционной привлекательности журнала «Ремедиум».
Рейтинг инвестиционной привлекательности рассчитывается ежегодно по 4 критериям
и их динамике [3]:
• рейтинг по показателю рентабельности реализации,
• рейтинг по индексу рентабельности основной деятельности,
• рейтинг по индексу чистой прибыли,
• рейтинг по доле чистой прибыли в балансовой.
Компания DSM Group ежемесячно составляет рейтинг фармацевтических производителей готовых лекарственных средств по доле в аптечных продажах на коммерческом рынке
Российской Федерации в стоимостном выражении. Сравнение положения компании в рейтинге проводится как с предыдущим месяцем, так и с аналогичным периодом предыдущего
года [15]. В ежегодных отчетах DSM Group составляет рейтинги фармацевтических производителей по объему продаж на фармацевтическом рынке Российской Федерации и зарубежных производителей готовых лекарственных средств по доле стоимостного объема импорта
в Российскую Федерацию.
Центр маркетинговых исследований «Фармэксперт Аналитика и Консалтинг» совместно
с газетой «Фармацевтический Вестник» публикует журнал «Inpharmacia», где ежегодно
представлен рейтинг крупнейших корпораций по доле в коммерческом розничном секторе
российского фармацевтического рынка в долл. США [16].
В еженедельнике «Аптека» ежегодно публикуется рейтинг 50 крупнейших фармацевтических производителей по объему продаж рецептурных препаратов. Российские фармацевтические производители в данном списке отсутствуют [17].
Агентство мониторинга СМИ WPS ежеквартально публикует пресс-рейтинги фармацевтических компаний по количеству упоминаний в СМИ. ОАО «Фармстандарт» стабильно занимает 1 место среди 47 компаний фармацевтической отрасли [18].
Таким образом, распространенные в настоящее время в Российской Федерации отраслевые рейтинги фармацевтических предприятий для ранжирования используют следующие
показатели в качестве основных:
• объемы и динамика производства лекарственных средств;
• удельный вес выпуска лекарственных средств в общем объеме выпуска лекарственных средств по России;
• объемы продаж в натуральном и стоимостном выражении;
• доля продаж в натуральном и стоимостном выражении;
• рентабельность продукции, продаж.
При этом существующие в настоящее время рейтинги российских фармацевтических
предприятий применительно к задачам управления компаниями имеют следующие
недостатки:
1. Отечественные предприятия из-за малых размеров не входят в ведущие международные рейтинги фармацевтической промышленности.
2. Рейтинговые оценки разработаны на основании узкого набора показателей, характеризующих масштаб присутствия предприятия на фармацевтическом рынке, без учета
показателей эффективности его деятельности.
3. Рейтинговые оценки не учитывают масштабы компании, особенности организационно-правовой формы, ее капитализацию и технический уровень.
4. Существующие рейтинговые оценки российских фармацевтических компаний ориентированы на внешних инвесторов и могут использоваться для управления компанией
только в качестве косвенного ориентира.
5. Рейтинговые оценки не увязаны с целями деятельности компании и эффективностью
ее управления.
Разработка модели рейтинговой оценки для управления фармацевтической компанией. При возможности построения и использования множественности рейтинговых оценок
35
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
для характеристики фармацевтической компании, с точки зрения собственников компании и
ее внешних стейкхолдеров деятельность компании будет оценена как эффективная в той
степени, в которой она реализует поставленные перед ней задачи. Эффективность использования рейтинговой оценки как инструмента управления фармацевтической компанией определяется возможностью принятия на ее основе управленческого решения по достижению
целей компании и последующей оценке его исполнения. Таким образом, наряду с использованием в качестве ориентиров существующих отраслевых рейтингов, для управления фармацевтической компанией целесообразна разработка внутренней системы рейтинговой
оценки, определяющей положение компании среди предприятий-конкурентов с позиции достижения целей оцениваемой компании. Общая схема формирования рейтинга для целей
управления фармацевтической компанией представлена на рис. 1.
постановка задачи
формирование целей компании
мнение собственников
определение
группы
предприятий
для сравнения
мнение менеджмента
мнение стейкхолдеров
определение целей компании
определение системы целевых
рейтинговых показателей и их источников
определение
перспективных
целевых
показателей
компании
расчет текущих рейтинговых показателей
разработка
текущего
рейтинга
компании
разработка методики расчета рейтинга
разработка управленческого решения по
повышению рейтинга компании
сравнение
текущего и
целевого
рейтинга
компании
Рис. 1. Общая схема формирования рейтинга для управления
фармацевтической компанией
На первом этапе разработки рейтинга необходима формулировка целей компании
с определением периода прогнозирования. При кажущейся простоте задачи («основной целью акционерного общества является получение прибыли») она не является очевидной
с учетом стадий жизненного цикла компании и конфликта интересов менеджмента, собственников и других стейкхолдеров. Так, целевые установки внешних стейкхолдеров фармацевтической компании могут явиться определяющими ограничениями или конкурентными
преимуществами компании (экологические ограничения, вхождение в состав кластера, предоставление технических условий и земельных участков, политика занятости и оплаты труда
работников, требования по соблюдение принципов корпоративного управления, налоговые
льготы и компенсации, условия кредитования, регистрация лекарственных средств, получение лицензий). Цели собственников так же могут существенно различаться: от ориентации
на скорейшую окупаемость инвестиций до повышения капитализации компании
на длительную перспективу. При этом целевая ориентация менеджмента предприятия определяется эффективностью применяемой системы мотивации и часто имеет независимый
характер. Таким образом, цели компании могут быть определены и конкретизированы только с учетом различных групповых интересов.
36
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Следующим этапом является определение системы целевых рейтинговых показателей,
способных формализовано и объективно описать целевые ориентиры деятельности компании. Для целей сравнения с предприятиями-конкурентами принципиальным является доступность и достоверность их показателей. Поэтому представляется необходимость использования показателей, содержащихся в открытой бухгалтерской, статистической и корпоративной отчетности, рассчитываемых по российским стандартам. Представляется, что в их
состав должны войти:
1. Количественные показатели присутствия компании на фармацевтическом рынке (например, объем продаж в стоимостном выражении, объем продаж в натуральном выражении по ассортиментным группам или важнейшим наименованиям продукции, доля рынка, объем импортозамещения, объем продаж новых видов продукции).
2. Результирующие показатели финансового состояния компании (например, прибыль
от продаж, чистая прибыль, объем привлеченного финансирования, объем погашенных обязательств, чистые активы, затраты на рубль реализованной продукции).
3. Корпоративные показатели (например, капитализация компании, окупаемость инвестиций, доход на вложенный капитал, сумма выплачиваемых дивидендов, прибыль
на акцию).
4. Целевые показатели стейкхолдеров (например, объем инвестиций, инвестиции
в обеспечение GMP, численность занятых, экологические показатели, производство
продукции целевого назначения и другие показатели в зависимости от значимости
целевых установок).
5. При ориентации на зарубежных инвесторов или стейкхолдеров – оценочные показатели по интересующей их методологии (например, комбинированных показателей,
аналогичных распространенным в зарубежной практике EBIT, EBITDA, прибыль
на капитал, приведенная стоимость капитала).
6. Целевые показатели по работе компании на целевых рынках или по кооперационным
связям (например, объемы поставки определенным дистрибьюторам или потребителям, поставки на экспорт, объемы переработки определенного сырья).
В систему показателей для рейтинговой оценки должен войти ограниченный перечень
показателей, характеризующих деятельность компании по достижению поставленных перед
ней целей. Принципиально важным при проведении рейтинговой оценки является обеспечение единообразия исходных данных для последующего сравнения предприятий, участвующих в сравнении. Показатели, используемые в оценочных процедурах, должны обладать
информационной прозрачностью для всех субъектов, потенциально заинтересованных
в установлении достоверной оценки.
При этом по значимости для итоговой рейтинговой оценки показатели должны быть, как
максимум, равновесны, и, как минимум, соизмеримы между собой. Формирование системы
показателей дает возможность разработать методику расчета рейтинга, определив при необходимости корректирующие коэффициенты значимости показателей для интегрального
расчета рейтинга.
Наличие системы показателей и методики расчета рейтинга позволяет определить:
• группу предприятий для сравнения с оцениваемой компанией,
• перспективные показатели для достижения целей компании,
а так же провести
• расчеты текущего рейтинга компании по отношению к сравниваемым предприятиям,
• сравнение текущего и целевого перспективного рейтинга компании.
На основе анализа достигнутого и перспективного рейтингов органы управления фармацевтической компании разрабатывают и осуществляют управленческие решения по повышению рейтинга компании за счет повышения целевых показателей.
По мере реализации управленческих решений, изменения показателей компании и периодичности изменения отчетных показателей фармацевтической компании и группы сравниваемых предприятий производится перерасчет рейтингов, оценка эффективности ранее
принятых управленческих решений и выработка новых.
Изменение целей компании при их достижении, смене целевых установок стейкхолдеров, а так же существенных изменениях условий хозяйствования фармацевтического пред37
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
приятия, равно как и значимые изменения на фармацевтическом рынке или в составе конкурирующих предприятий, влекут за собой переработку системы рейтинговой оценки для
управления фармацевтической компании.
ЛИТЕРАТУРА
1. Чайковский А.А. Применение оценок в экономике // Вестник университета (Государственный Университет Управления). – М.: ГУУ. – 2007 г. – № 5(31). – С.34-39.
2. Буев А.Н. Инвестиционные фонды в мире в условиях нестабильности международной
финансовой системы. // Международная экономика. – 2009. – №4. – С. 28-33.
3. Романова С. Рейтинг инвестиционной привлекательности предприятий фармпромышленности // Ремедиум. 2011. №3. С.62-66.
4. Уварова Ю. Мировой фармацевтический рынок: состояние, прогнозы, перспективы //
Ремедиум. 2011. №7. С.38-39.
5. Широкова И. Отечественный фармбизнес в 2010 г. – итоги, тенденции, проблемы //
Ремедиум. 2011. №6. С.26-31.
6. Информационный ресурс: Ричард Хейнсворт. Чтобы создать рейтинговый рынок,
нужно сотрудничать, а не соперничать. 28.04.2011. http://bankir.ru/publikacii/s/richardheinsvort-chtobi-sozdat-reitingovii-rinok-nyjno-sotrydnichat-a-ne-sopernichat-9738399#ixz
7. Официальный сайт журнала «Forbes». 200 крупнейших непубличных компаний России
2011. http://www.forbes.ru/rating/ekonomika-package/kompanii/73640-krupneishienepublichnye-kompanii#pages-1
8. Официальный сайт журнала «Forbes». 2000 крупнейших мировых публичных компаний
2011. http://www.forbes.com/global2000/#p_1_s_arank_Pharmaceuticals_All_All
9. Официальный сайт журнала BusinessWeek. Рейтинг 1000 крупнейших компаний.
http://investing.businessweek.com/research/common/symbollookup/symbollookup.asp?regi
on=Europe&textIn=Global+1000&lookuptype=private&x=27&y=10
10. Официальный сайт журнала Fortune. Рейтинг – 2011.
500
крупнейших
мировых
компаний
по
версии
журнала
Fortune.
http://money.cnn.com/magazines/fortune/global500/2011/countries/Russia.html
11. Официальный сайт журнала «Финанс». 500 крупнейших компаний России.
http://www.finansmag.ru/rating/500largest_companies_in_Russia/version_2010
12. Официальный сайт рейтингового агентства «Эксперт РА». Рейтинг 400 крупнейших
российских компаний – 2011. http://raexpert.ru/ratings/expert400/2011/
13. Официальный сайт Министерства промышленности и торговли Российской Федерации. Отчет о деятельности промышленности и торговли Российской федерации/
Минпромторг России. 2012. с. 222. http://www.minpromtorg.gov.ru/ministry/plans/gov/6
14. Информационный ресурс: Топ-100 самых динамичных потребительских компаний //
Коммерсантъ
Секрет
Фирмы.
2012.
№1-2
(317-318)
http://www.kommersant.ru/doc/1861124
15. Информационный ресурс: Система управления качеством маркетинговых исследований DSM Group. Рейтинги http://www.dsm.ru/content/file/cpravka_anvar__2012_new.pdf
16. Информационный ресурс: INPHARMACIA 01/2012 – Аналитический обзор фармацевтического рынка // Inpharmacia. 2012. №1. www.pharmexpert.ru
17. Информационный ресурс: ТОП-50 мировых фармацевтических компаний в 2010г.
Российская фармацевтика. http://pharmapractice.ru/43052
18. Информационный ресурс: Пресс-рейтинг фармкомпаний в IV квартале 2011 г. Top-47.
WPS независимая служба медиа-мониторинга
http://www.wps.ru/ru/pp/pharmrating.html
38
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Мартынов Л.М., доктор экономических
наук, Ph.D-management, профессор Московского государственного технического университета им. Н.Э. Баумана
КОГНИТИВНЫЕ ОСОБЕННОСТИ УПРАВЛЕНИЯ ПЕРСОНАЛОМ
ВЫСОКОТЕХНОЛОГИЧНЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ В УСЛОВИЯХ
СОВРЕМЕННОЙ БИЗНЕС-СРЕДЫ
Мы все являемся свидетелями того, что вследствие развития и использования глобальной сети Интернет современная среда жизнедеятельности общества все больше становится
материально-виртуальной. Высокотехнологичные предприятия промышленности (ВТП),
которые производят наукоемкую продукцию, начинают осваивать виртуальную бизнессреду. В управленческих процессах ВТП, находящихся в специфических условиях такой информационно-коммуникационной среды (ИКС), особое внимание уделяется управлению
персоналом для реализации его интеллектуально-креативного потенциала при создании
новшеств, новаций. Поэтому менеджменту ВТП следует учитывать когнитивные особенности субъекта, касающиеся и менеджеров, и исполнителей.
В наибольшей степени данные особенности связаны с тем, что информация подвергается человеческой ее интерпретации в знания, в вербальные термины тезауруса (как словаря понятий). Такой когнитивный механизм осуществляется в ходе мыслительной деятельности человека, и наиболее важными здесь являются вопросы построения когнитивной
структуры общего знания субъекта (КСОЗС). Эта структура может носить характер укоренившейся, если поступающая информация подтверждает уже существующие убеждения,
или является новой, если информация носит для субъекта принципиально новый характер
и может их изменить. Формирование такой новой структуры или корректировка существующей требуют времени и высокой когнитивной активности.
Дело в том, что:
а) если данная структура сформирована, то она несет в себе стимул для дальнейшего
действия, содействия, взаимодействия (на основе уверенности);
б) если с точки зрения субъекта структура адекватна проблемам, стоящим перед ним,
то в процессе использования она постепенно приобретает статус укоренившейся и до
появления новой информации и, соответственно, новых знаний применяется автоматически на основе ранее сформированных знаний;
в) в противном случае (относительно случая, указанного в предыдущем пункте) КСОЗС
корректируется или формируется новая КСОЗС.
Еще четверть века тому назад ученые доказали, что когнитивную структуру общих знаний субъекта можно понимать как схематичное, упрощенное описание картины мира индивида, точнее, ее фрагмента, относящегося к данной проблемной ситуации. У каждого человека есть некий репертуар мыслительных моделей для анализа причин (так называемое
«множество каузальных схем»), – человеческий ум для понимания проблем использует
«универсальные объяснительные схемы или когнитивные клише» [1, с. 3-20] (например,
в маркетинге когнитивные структуры нашли свое применение при построении карт позиционирования, есть и другие примеры применения когнитивных структур).
В то же время для анализа тех или иных причин и для понимания проблем человек
в «когнитивных клише» использует имеющиеся у него знания, подтвержденные опытом,
и потому, как он считает, они верные и на них можно опираться в описаниях конкретного
проблемного фрагмента. Как отмечено выше, знания используются и в мышлении, они
вследствие мыслительных процессов определяют конкретные действия людей. Вот почему
они важны, прежде всего, для менеджеров ВТП в условиях ИКС, обеспечивающих в управленческой системе их эффективные взаимодействия по достижению поставленных целей.
Таким образом, знание выступает своеобразной интеллектуально-ресурс-ной базой
во взаимосвязанных управленческих схемах «мышление – действие» и «знание – поведение». Они реализуются посредством указанного когнитивного механизма. Именно этот механизм и используемые в системе менеджмента знания как субъекта управления, так и объ39
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
екта управления формируют так называемые ментальные модели менеджмента в управленческих процессах ВТП в ИКС. При этом менеджменту этих предприятий необходимо:
α) с одной стороны, четко фиксировать изменения, динамику в КСОЗС,
β) с другой, – специально формировать и поддерживать нужные изменения в ходе взаимодействий сотрудников.
Все это можно делать, например, при обучении сотрудников, в том числе в процессах:
а) коммуникаций,
б) управленческого воздействия,
в) привлечения к участию в подготовке управленческого решения,
г) применения других видов интерактивного содействия, сотрудничества, взаимодействия в условиях ИКС.
Таким образом, рассматриваемые когнитивные структуры могут быть полезным инструментом менеджмента для формирования и уточнения гипотез о функционировании исследуемого объекта. Он при этом рассматривается как сложная система, обладающая знанием
и способная к сотрудничеству и партнерству даже в условиях опосредованных коммуникаций в ИКС. Для менеджмента ВТП также важно и то, что в качестве объекта может и должен
быть рассмотрен каждый сотрудник, группа, коллектив предприятия в целом или коллектив
объединения подобных ВТП, осуществляющих деятельность в ИКС.
Для менеджмента рассматриваемых ВТП значимость формирования ментальных моделей состоит в том, что они складываются на основе имеющихся и формируемых новых знаний у сотрудников в процессе управления и, во многом, определяют формирование их хозяйственных интересов и целенаправленное взаимодействие. Поэтому менеджмент предприятия должен это не просто учитывать, но и стремиться к гармонизации взаимодействий сотрудников для достижений общих целей. Отсюда становится понятным то, что механизмы формирования ментальных моделей менеджмента ВТП в условиях ИКС достигают
наиболее высокого уровня, когда предприятие обладает развитой сетью соответствующих
телесвязей, которые становятся эффективным инструментом управления благодаря опосредованным коммуникациям. Они в ИКС не менее результативны и плодотворны, чем коммуникации при личной встрече людей.
С учетом изложенного проблема взаимодействия сотрудников ВТП в условиях ИКС сводится к организации и осуществлению управленческих воздействий, предполагающих достижение главной цели с учетом целей деятельности участников данного взаимодействия.
Для наилучшего обеспечения этого все цели могут корректироваться в процессе управленческого действия, содействия, воздействия и взаимодействия как через механизм обучения
каждого работника, так и через его поведение.
Управленческое воздействие направлено изначально на должное поведение работника,
в том числе и как внешнее проявление его индивидуальности. Но собственно изменение поведения не может произойти без корректировки текущих знаний о нем и его знаниях. проявляющихся в поведении. Следовательно, управленческое воздействие проникает и на уровень сознания. В результате происходит корректировка текущих знаний самого работника о своем поведении, уточняется структурированная модель внешнего мира. Это новое
знание воплощается в действительном, видимом новом поведении.
С позиций управления ВТП, как динамической системой в динамической ИКС, формирование управленческих воздействий и переработка содержащихся в них информации и знаний зависят от восприятия того, на кого они направлены. Следовательно, данный процесс
необходимо интерпретировать как управляющий контур с обратной связью. Для того, чтобы
система была саморазвивающейся, необходимо, чтобы обратная связь носила не отрицательный, а положительный характер. Иначе говоря, содержащийся в управленческом воздействии «входной сигнал» имеет целью увеличение реакции «выходного сигнала» через
последующий рост активности в познавательной деятельности субъекта и изменение его
поведения. Тем самым, процесс взаимодействия приобретает форму «автогенерации»
[2, с. 56]. «Запуск» такого процесса автогенерации требует соблюдения условия стабилизации его режима, которое определяется моделью сознания, а точнее, такой его частью, как
восприятие и присущими ему допустимыми нормами. Если предел этих норм превышен,
то восприятие «отторгает» информацию вплоть до разрыва коммуникативной связи.
40
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Менеджменту ВТП в ИКС следует учитывать особенности, и поведение во взаимодействиях предполагает выбор альтернатив. Априори заданных альтернатив не существует.
Они конструируются субъектом взаимодействия с учетом влияния другого участника на основе присущей ему указанной выше структуры знаний. В данном обстоятельстве заключено
основное отличие когнитивного подхода от традиционного логического. В логической
аргументации истинность того или иного аргумента в пользу той или иной альтернативы выбора является определяющей. В когнитивном подходе аргумент – это не более, чем информация или текст с изложенным в нем знанием (или стимулирующий к зарождению нового
знания), изменяющие модель мира индивида таким образом, «... чтобы повлиять на процесс
принятия им решения» [2, с. 56].
При этом возможности получения информации и знания четко очерчены структурированной моделью мира, которая и задает совершенно определенную плоскость восприятия, и, соответственно определяет пространство когнитивной (познавательной) деятельности субъекта. «Многие вещи оказываются нам не-доступными вовсе не потому, что мы глупы
или наши понятия слабы, а просто потому, что они не входят в сферу наших представлений.
Если с точки зрения логики любое суждение может быть либо истинным, либо ложным (то
есть два противоположных суждения не могут быть истинными одновременно), то с точки
зрения когнитивной теории два разных восприятия вполне могут быть истинными, а более точно, – непротиворечивыми (выделено мной – Л.М.)» [2, с. 56]. Менеджменту ВТП в ИКС именно это нужно учитывать при опосредованных коммуникациях, обеспечивая согласованность работы сотрудников в условиях их удаления друг от друга, то есть
в условиях телеработы, телевоздействия, телесодействия, телевзаимодействия. При этом
отмеченные выше аспекты (обозначенные как А), Б), В), а), б), в), г), α), β)) совместно представляют собой «системный инструментарий» для управления персоналом ВТП в ИКС. Данный «инструментарий» схематично представлен на рисунке 1.
В
Управление
персоналом
ВТП в ИКС
Б
β
А
α
а
б
в
г
Рис. 1. Схема «системного инструментария» для управления персоналом ВТП в условиях ИКС
(обозначения в тексте)
В заключение отметим, что каждое ВТП, находясь в условиях ИКС и используя отмеченный «инструментарий» должно применять инфоком-менеджмент. Он представлен в наших
41
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
работах как концепция управления предприятиями, персоналом именно в специфических
условиях такой бизнес-среды [3].
ЛИТЕРАТУРА
1. Сергеев В.М. Когнитивные методы в социальных исследованиях. Язык и моделирование социального взаимодействия. – М.: Прогресс, 1987.
2. Фирсанова О.В. Взаимодействия субъектов рынка в теории маркетинг-менеджмента:
методологические принципы исследования. – СПб.: Издательство СПбГУЭФ, 2003.
3. Мартынов Л.М. Инфоком-менеджмент: Учебное пособие. – М.: Университетская книга, Логос, 2007.
42
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Романеева Е.В., кандидат экономических наук, доцент
Рябова Е.В., кандидат экономических
наук, доцент
(Поволжский государственный университет сервиса)
ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И ОРГАНИЗАЦИОННО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ
РАЗВИТИЕМ СФЕРЫ УСЛУГ
Развитие сферы услуг сегодня является весьма актуальным для всего народнохозяйственного комплекса, роль этого сектора в современной экономике связана не только с его преобладанием в структуре хозяйства, а также и с тем, что в услугах формируются такие ключевые факторы экономического роста, как научное знание, нематериальные формы накопления,
информационные технологии, а также глобализация хозяйственной деятельности.
На протяжении двух последних десятилетий сфера услуг является одним из наиболее
динамично развивающихся секторов мировой экономики. Сфера услуг является важным источником мобилизации потенциала национального роста, повышения качества и уровня
жизни. Возрастание роли сферы услуг в экономике также было обусловлено появлением новых стимулов для ее развития. В частности, наиболее существенными из таких стимулов
нам представляются следующие:
− возрастание доли негосударственного сектора в валовом внутреннем продукте;
− формирование и развитие рыночной инфраструктуры;
− высокий мультипликативный эффект увеличения спроса на услуги в системе инфраструктуры рынка услуг и в различных отраслях сферы услуг;
− незначительная чувствительность ряда услуг к циклическим колебаниям;
− динамичная отраслевая и субъектная диверсификация сферы услуг;
− переход от преимущественно отраслевого управления к преимущественно территориальному управлению сферой услуг с учетом потребностей местных рынков;
− существенное усиление влияния информационного сопровождения производства и
реализации услуг.
Сфера услуг не представляет интегрированного хозяйственного комплекса и не противостоит другим отраслям и сферам экономики, как нечто целое. Она, скорее всего, может
быть охарактеризована как система разнородных видов экономической деятельности, с участием которых, наряду со сферой материального производства, происходит совокупный
процесс создания и использования общественного продукта. [7]
Само понятие услуги имеет ряд специфических особенностей.
Во-первых, в отличие от товаров, услуги производятся и потребляются в основном одновременно, не подлежат хранению. Это порождает проблему регулирования спроса
и предложения услуг.
Во-вторых, услуги часто противопоставляются продукции. Можно сказать, что во многих
случаях в услуге присутствует элемент продукции, точно так же, как при продаже продукции
присутствует элемент услуги. Тесное переплетение продажи товаров и предоставления услуг затрудняет выделение и учет услуг.
Все услуги обладают следующими характеристиками:
1. Неосязаемость, то есть услуги невозможно продемонстрировать, попробовать,
транспортировать, упаковывать или изучать до получения этих услуг;
2. Неразрывность производства и потребления услуги, то есть специфика услуги заключается в том, что в отличие от товара, услугу нельзя произвести впрок. Оказать услугу можно тогда, когда появляется заказ или клиент;
3. Изменчивость, то есть качество услуги зависит и от того, кто ее обеспечивает, где
и как она предоставляется. Для снижения изменчивости услуг необходимо выявить
причины этого явления. Часто эта изменчивость качества услуг связана с квалификацией работников, с отсутствием конкуренции, нужной информации, с личными черта-
43
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
ми характера работников данной сферы. Другим источником изменчивости качества
услуг является покупатель;
4. Неспособность услуг к хранению, то есть важной отличительной чертой услуг является сиюминутность. Если спрос на услугу становится больше предложения, то этого
нельзя исправить. Колебание спроса на услугу присуще почти всем видам услуг.
Специфические характеристики услуг обусловливают отличительные черты управленческой деятельности предприятий, функционирующих в обозначенной сфере (рис. 1).
Рис. 1. Основные характеристики услуги как специфического продукта
Анализ литературы по управлению показывает, что эта деятельность многообразна и
противоречива.
Сопоставляя подходы различных авторов к определению содержательной стороны процесса управления, можно констатировать что:
1. основу процесса управления составляет достижение целей предприятия наиболее
оптимальными способами;
2. процесс управления представляется как совокупность целенаправленных действий,
направленных на трансформацию объекта.
Классическая схема процесса управления представлена на рис. 2.
Получение и обработка
Определение принципов,
Выработка
информации о состоянии
хозяйственных ориентиров,
решений
объекта
Выдача
команды
целей и задач управления
Реализация
решений
Изменение
объекта
Рис. 2. Классическая схема процесса управления
44
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
В современном развитии экономики понимание эффективного управления основано
на том, что функционируя результативно, действенно, обладая высоким качеством, оно
обеспечивает развитие предприятия, благодаря осуществлению выбора линии поведения
в конкурентной среде.
Кризисная ситуация, ставшая характерной для многих предприятий сферы услуг в последние годы, привела к осознанию необходимости изменения методов управления, целевой ориентации предприятий, а также анализа влияния факторов внешней и внутренней
среды. По нашему мнению, именно системный подход к управлению предприятием может
обеспечить его эффективность и результативность.
В целом под системой управления понимают совокупность субъектов и объектов управления, взаимодействующих на основе управляющего воздействия и обратной связи в целях
обеспечения определенных качественных и количественных параметров функционирования
предприятия.
Поскольку механизм управления наиболее активный элемент системы управления,
обеспечивающий воздействие на процессы, связи и факторы, от которых зависит результат
деятельности управляемого объекта, то механизм управления предприятием определяется
как совокупность методов, средств, инструментов, рычагов воздействия на экономические
отношения, возникающие в процессе управленческой деятельности.
Механизм управления предприятием в современных условиях включает в себя следующие основные структурные элементы:
• цели управления как некоторый заданный результат и задачи как следствие поставленных целей;
• принципы управления как фундаментальные идеи управленческой деятельности;
• методы управления – инструментарий, способы и технологии, позволяющие достигнуть поставленных целей;
• функции управления, то есть специализированные виды управленческой деятельности, выделившиеся в процессе обособления управленческого труда;
• ресурсы управления, включающие материально-технические, финансовые, социальные, институциональные и другие ресурсы, при использовании которых реализуются
выбранные методы управления, и обеспечивается достижение поставленной
цели. [1, 3]
Каркасом механизма управления выступают организационные структуры, которые обеспечивают целостность системы, устойчивость отношений, связей и потоков.
Одной из особенностей современного общества является все возрастающее внимание
к качественному совершенствованию всех отраслей экономики. В условиях рынка надежным
залогом успешного развития предприятий сферы услуг является своевременное и целенаправленное вовлечение в хозяйственную деятельность различных факторов, среди которых
особая роль принадлежит организации управления. Ее роль неуклонно возрастает в связи с
ориентацией на качество хозяйствования, выражающееся в обеспечении максимально возможного прироста эффективности. Этому отвечает управление, способное принимать верные решения только из числа выгодных решений. Достижение подобного положения возможно лишь при постоянном внимании к совершенствованию организации управления
на всех уровнях, что вытекает из нового состояния и требований рыночной экономики. Они
предполагают не только ориентацию на достижения науки и техники, но и кардинальный поворот в сторону потребителя. [5]
Рассматривая организационно-экономические основы управления развитием сферы услуг, необходимо отметить, что усиление внимания к проблемам организации управления на
предприятиях сферы услуг, обуславливается все более реальным проявлением признаков
цикличности развития в сфере управления, организации власти, экономических структурах и
др. областях. Ее недооценка ведет к искажению хода экономических процессов и возникновению непредсказуемых результатов, что негативно отражается на развитии первичных
звеньев экономики. Тем самым становится все более важным устранение противоречий между возможностями и целями предприятия на определенном периоде времени. Оно достигается выявлением возникающих изменений, что позволяет ориентироваться в быстро меняющейся ситуации и выбирать наиболее эффективные способы его адаптации к новым ус45
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
ловиям хозяйствования. При этом следует учитывать все аспекты не только ближайших, но
и долговременных последствий осуществляемых преобразований. [4]
Сложность и многообразие такого рода задач предопределяет необходимость современного научного обеспечения организации управления. Оно связано с установлением ее
закономерностей и принципов действия, организацией стратегического управления, формированием организационной культуры, созданием эффективных механизмов управления на
предприятиях сферы услуг. Все более важным становится организация анализа и проектирования системы управления с учетом особенностей российской экономики. При этом следует учитывать, что организация управления на предприятиях сферы услуг остается
до настоящего времени не достаточно изученной областью экономической науки, в которой
имеется много проблем и нерешенных задач. Так, проведенные исследования состояния
управления на предприятиях сферы услуг выявили существенные недостатки в области организационного обеспечения как процесса управления в целом, так и его функций в отдельности. Данное обстоятельство предопределило разработку комплекса корректирующих мероприятий в области организации управления на предприятиях сферы услуг. [2, 6]
С целью достижения оптимальности организационного обеспечения процесса управления предлагаются следующие корректирующие мероприятия:
1. Составление матрицы закрепления функций управления.
2. Разработка оргпроцедуры управления.
3. Обеспечение необходимыми программно-техническими средствами процесса
управления.
Проведенный анализ организационного обеспечения управления показал, что на предприятиях сферы услуг нет четкого закрепления функций управления, в связи с чем отмечен
формальный характер их реализации, наличие дублирования функций разными отделами
предприятий, перегруженность управленческого персонала выполнением функций, не относящихся к их основной деятельности. Все это ведет к тому, что вопросам управления не
уделяется должного внимания, в результате чего можно говорить о низком уровне его
реализации.
Для решения сложившейся ситуации предлагается упорядочить функции управления
посредством составления матрицы закрепления функций управленческого персонала. Составление матрицы закрепления функций управления на предприятиях сферы услуг поможет избежать их дублирования и низкого уровня реализации.
Помимо разработки матрицы закрепления функций необходимо спроектировать оргпроцедуру для упорядочения работы по осуществлению процесса управления. Целью оргпроцедуры является оптимизация и упорядочение работ, связанных с осуществлением организационного обеспечения управления, а также возложение ответственности за результативность выполняемых функций на конкретных работников. Составление матрицы закрепления
функций процесса управления, а также разработка оргпроцедуры управления на предприятиях сферы услуг позволит более тщательно анализировать различные стороны организационного обеспечения процесса управления, поможет избежать дублирования функций и
низкого уровня их реализации, позволит повысить уровень и оптимальность организационного обеспечения управления.
Успешное проведение организационных преобразований управления невозможно без
усиления стимулов к труду, творческой деятельности, повышения эффективности функционирования аппарата управления, улучшения качества принимаемых решений и т.д. Этим
определяется необходимость создания действенного экономического механизма, обеспечивающего трудовую мотивацию, адекватную складывающейся экономической системе. [8]
Решение такого рода задач предполагает расширение и углубление воздействия системы стимулирования на основе включения следующих элементов мотивационного процесса:
задачи и возможное вознаграждение; сравнение вознаграждения с потребностями, мотивами и возможностями предприятия; выработка расположения и определение поведения;
осуществление действий и получение результата. Вместе с тем, предлагаемая система
стимулирования предполагает наличие гласности, как важнейшего условия эффективности
управленческой деятельности.
46
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Таким образом, организационные преобразования в управлении логически способны направлять развитие сферы услуг с учетом изменений внешней и внутренней среды. Одновременно они обеспечивают соблюдение закономерностей современной рыночной экономики, учитывают тенденции и специфику функционирования предприятий сферы услуг.
ЛИТЕРАТУРА
1. Велесько, Е. Технология рационального управления [Текст] / Е. Велесько, П.Логинов //
Проблемы теории и практики управления. – 2009. – № 5, – С. 94-98.
2. Соловьев, В.С. Организационное проектирование систем управления [Текст] / В.С. Соловьев. – М.: ИНФРА-М; Новосибирск: Сибирское соглашение, 2010. – 136 с.
3. Тимошин, А. Системный подход к управлению компанией [Текст] // Менеджмент сегодня. – 2008. -№ 4. – С. 2-5.
4. Толкачева, Е.В. Эволюция систем управления в контексте организационного развития
бизнеса [Текст] // Менеджмент в России и за рубежом, – 2010. № 1. – С. 21-23.
5. Управление и организация в сфере услуг. Теория и практика [Текст] / К. Хаксевер, Б.
Рендер, Р.С. Рассел, Р.Г. Мердик под ред. В.В. Кулибановой. – 2-е изд. – СПб.:
Питер, 2011. – 751 с.
6. Хазан, М. Организационно-экономический механизм развития в системе управления
предприятием [Текст] // Проблемы современной экономики. – 2009. – № 2. –
С. 96-103.
7. Чернышев, Б. Менеджмент в сервисной экономике: сущность и содержание [Текст] //
Проблемы теории и практики управления. – 2010. – № 1. – С. 64 – 71.
8. Чупров, С. Повышение эффективности управления устойчивостью предприятий
[Текст] // Проблемы теории и практики управления. – 2008. – № 4. – С. 114 – 118.
47
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Серова С.Ю., кандидат экономических
наук, доцент Государственного университета управления
ПРИНЦИПЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ ПОТОКАМИ
Основными принципами управления финансовыми потоками являются:
1. Принцип информативной достоверности. Как и каждая управляющая система, управление финансовыми потоками предприятия должно быть обеспечено необходимой
информационной базой. Создание такой информационной базы представляет определенные трудности, так как унифицированные формы ведения финансовой отчетности, в отличие от жестко регламентированных форм ведения бухгалтерского учета,
на сегодняшний день в Российской Федерации отсутствуют.
2. Принцип сбалансированности. Управление финансовыми потоками предприятия
имеет дело со многими их видами и разновидностями, рассмотренными в процессе
их классификации. Их подчиненность единым целям и задачам управления требует
обеспечения сбалансированности финансовых потоков предприятия по видам, объемам, временным интервалам и другим существенным характеристикам.
3. Принцип причинности предполагает, что каждая бизнес-единица логистической системы может планировать, управлять и отвечать только за те величины, на которые
она может оказывать влияние.
4. Принцип приоритетности в отношении задачи координации финансовых потоков в логистической системе должен обеспечить использование дефицитных средств в наиболее выгодном направлении.
5. Принцип оптимальности (рациональности). Согласно этому принципу выбираются такие управленческие решения, которые являются лучшими (оптимальными) по комплексу показателей для заданных условий. Задача заключается не в том, чтобы найти решение лучше существующего, а в том, чтобы найти самое лучшее решение из
всех возможных.
6. Принцип эффективности. Финансовые потоки логистической системы характеризуются существенной неравномерностью поступления и расходования денежных средств
в разрезе отдельных временных интервалов, что приводит к формированию значительных объемов временно свободных финансовых активов. По существу эти временно свободные остатки денежных средств носят характер непроизводительных активов (до момента их использования в хозяйственном процессе), которые теряют
свою стоимость во времени от инфляции и по другим причинам.
7. Принцип ликвидности. Высокая неравномерность отдельных видов финансовых потоков порождает временный дефицит денежных средств логистической системы, который отрицательно сказывается на уровне ее платежеспособности. Поэтому в процессе управления финансовыми потоками необходимо обеспечивать достаточный уровень их ликвидности на протяжении всего рассматриваемого периода.
8. Принцип комплексности организации и планирования финансовых потоков в логистической системе предполагает, что планируемые финансовые показатели должны
быть увязаны между собой, т.е. необходима координация действий непосредственных и опосредованных участников движения потоковых процессов логистической системы. Бюджет логистической системы – это единое целое, и изменение его одного
показателя влечет за собой изменение других показателей и всей логистической системы в целом.
С учетом рассмотренных принципов организуется конкретный процесс управления финансовых потоками предприятия. Грамотное и продуманное использование финансовых
принципов управления потоковыми процессами на предприятии позволит высвободить и направить финансовые ресурсы организации на дополнительные инвестиции.
48
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Учирова М.Ю., кандидат экономических наук, доцент Государственного
университета управления
ОСОБЕННОСТИ ПОСРЕДНИЧЕСКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ ЦЕПИ ПОСТАВОК
ПРОДУКТОВ НЕФТЕПЕРЕРАБОТКИ
Учитывая современные проблемы логистической деятельности в цепях поставок топливно-энергетических ресурсов, можно предположить, что основное влияние на достижение
целей логистики и величину затрат оказывают: транспортировка; поддержание запасов; обработка заказов; планирование; обработка грузов; информационное обеспечение; качество
обслуживания.
Для топливных ресурсов целесообразно выделить следующих потребителей: промышленность; транспорт; сельское хозяйство; сфера обслуживания; торговля; институциональные органы, в том числе органы власти, силовые ведомства; физические лица.
Перечисленные потребители в той или иной форме являются субъектами рынка, поэтому они в первую очередь выступают покупателями топливных ресурсов, что порождает коммерческие отношения между поставщиками и потребителями нефтепродуктов.
Придание отдельным логистическим звеньям цепи «гармонизирующего» свойства, заключающегося, в частности, в последовательном выполнении логистических и нелогистических операций, позволяет в полной мере удовлетворить запросы покупателей. Именно рынок покупателя, а не продавца адаптирует цепи поставок. Фактически имеет место территориальное, временное и функциональное разделение производителя продукции и ее покупателя, которых адаптирует и соединяет посредник.
Вот потому особенно важно уделить внимание посреднику как среднему звену логистической цепи поставок в таком стратегическом вопросе как распределение энергоресурсов.
Российский рынок по реализации нефтепродуктов практически поделен между крупнейшими нефтяными компаниями. Правда, существует одно очень важное отличие российского
внутреннего рынка нефтепродуктов от рынка нефти. Оно заключается в том, что свободный
внутренний рынок нефтепродуктов в России существует. Но реальный рынок нефтепродуктов – это рынок – “невидимка”. По целому ряду причин он выпадает из поля зрения стороннего наблюдателя. Структура реального рынка нефтепродуктов, формы действующих
на нём отношений, логистика и действующие принципы ценообразования – все это скрыто
густым туманом умолчания.
Посредники мало говорят о себе. Большинство из них информационно закрыты. Посредников реального рынка нефтепродуктов достаточно много – около 1 500 компаний, которые занимаются оптовой торговлей на внутреннем рынке и 3 500 операторов АЗС.
Зачастую предприятия-посредники не имеют как такового собственного производства.
По заказу клиента компания может осуществить очистку предлагаемого дизельного топлива
от механических и водяных примесей, используя собственные или арендованные малогабаритные производственные модули.
Основными видами деятельности предприятий-посредников в сфере нефтепереработки
являются:
− посреднические услуги в области транспорта, нефти и нефтепродуктов;
− транспортное обслуживание граждан и организаций, организация перевозки грузов
транспортом;
− иные виды деятельности, не запрещенные законодательством Российской Федерации.
Средний «возраст» мелкооптовых посредников сферы нефтепереработки – 5 лет. Первые три года обычно предприятие не имеет постоянных объемов реализации. Это связано
с тем, что происходило формирование устойчивых связей с предприятиями-поставщиками
бензина и топлива (комитентами), а также параллельное формирование клиентской базы
основных оптовых покупателей.
49
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Цай Гуйжу (Китай)
РЫНОЧНЫЕ СТРУКТУРЫ В РОССИЙСКОЙ ЭКОНОМИКЕ
Важнейшим условием эффективного функционирования рыночной экономики, главной
движущей силой ее является конкуренция. Конкуренция – это экономическое соперничество
хозяйствующих субъектов (участников экономики) за лучшие условия производства, купли
и продажи товаров. Конкуренция позволяет обеспечить наиболее эффективное распределение экономических ресурсов, количество которых в любом обществе ограничено. Конкуренция стимулирует деятельность участников экономики, побуждая их к уменьшению издержек производства, улучшению качества выпускаемой продукции, расширению ее ассортимента, снижению цен. Другими словами, конкуренция представляет собой присущий товарному производству стихийный метод выбора оптимального хозяйственного решения.
Конкуренция бывает двух видов: рыночная и нерыночная. Рыночная конкуренция включает
ценовую и неценовую рыночную конкуренцию.
Ценовая конкуренция – это конкуренция в ценах на продукцию. Это может быть понижение продажной цены товара (для предприятий с низкими затратами), стремление крупных
предприятий получить скидки при закупке сырья и материалов большими партиями, применение различных условий оплаты.
Неценовая рыночная конкуренция выражена в достижении преимуществ с применением
маркетинговых методов (реклама, торговые марки, товарные знаки, дополнительные услуги
покупателям, гарантии качества), в захвате исключительных прав на рынке (создание трудностей для вхождения в рынок потенциальных конкурентов, выпуск товаров с исключительными свойствами).
Рыночная конкуренция может быть совершенной и несовершенной. Совершенной или
свободной конкуренция является тогда, когда ни один из продавцов или покупателей
на рынке не может существенно влиять на цену товара. В настоящее время свободной конкуренции практически не существует. Несовершенной называется конкуренция, при которой
отдельные продавцы или покупатели способны существенно влиять на цену товара.
Исходя из степени «совершенности» выделяют типы рынков, образующихся в результате взаимодействия конкуренции и монополии (фирмы, захватившей значительную часть
производства и сбыта продукции и господствующей на рынке).
Условия, в которых обычно протекает конкуренция, называются рыночной структурой.
Обычно выделяют четыре вида рыночных структур – свободная конкуренция, монополистическая конкуренция, олигополия и чистая монополия.
Первый тип рынка – свободная конкуренция- имеет место там, где действует множество
независимых производителей однородных товаров и услуг (молока, стандартизированной
пшеницы) и доля каждого производителя мала настолько, что он не может ощутимо менять
предложение продукции, а значит, и сложившуюся цену. Из-за одинаковости товара ценовая
конкуренция здесь отсутствует. Однако на таком рынке сотни и тысячи предприятий не выживают, при этом свободный доступ привлекает туда новых предпринимателей. Свободная
конкуренция на практике встречается не часто.
Второй тип рынка – монополистическая конкуренция – предполагает сочетание монополии и конкуренции и складывается там, где много сравнительно небольших производителей
предлагают похожую, но не одинаковую продукцию (разные виды одежды, обуви, мебели).
Многочисленность таких фирм не позволяет каждой из них в отдельности влиять на рыночное предложение и цену и мешает тайному сговору для овладения рынком. Поэтому между
ними идет как ценовая, так и неценовая конкуренция. Монополия на таком рынке может возникнуть, если какая-нибудь фирма будет производить дифференцированный товар (купальную одежду из рыбьей чешуи), однако монополия в подобных отраслях не преобладает над
конкуренцией. Конкуренция стимулируют относительная легкость вхождения в отрасль
и большое число фирм. Для рынка монополистической конкуренции не свойственна высокая
концентрация. Обычно показатель концентрации и используют для отнесения какого-либо
рынка к одному из типов. По западным меркам число производителей-конкурентов должно
быть не менее 10-15, причем доля крупнейшего из них не должна превышать 31% общего
объема продаж соответствующей продукции, двух – более 44%, трех – 54% и четырех –
50
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
64%. Монополистическая конкуренция на практике встречается очень часто (рестораны,
станции технического обслуживания, банки), так же, как и олигополия.
Олигополия – наличие на рынке нескольких крупных фирм, занимающих господствующее положение в производстве и сбыте какого-либо товара. Олигополия характерна для
российских отраслей таких, как производство стали и алюминия, автомобилестроение, сельскохозяйственное машиностроение, космическая связь, телевидение. В судостроительной
отрасли занято около 1 млн.работников на 40 предприятиях, из них 17 – крупных, но доминируют на рынке семь: «Адмиралтейские верфи», фирма «Алмаз», «Балтийский завод» (все
три – в Санкт-Петербурге), машиностроительный завод «Звездочка» в Северодвинске,
«Красное Сормово» в Нижнем Новгороде, Амурский судостроительно-судоремонтный завод
в Хабаровске, Дальневосточный завод «Звезда» в Приморском крае. Немногочисленность
фирм означает, что каждая из них обладает большим рыночным весом и может влиять на
цену. В таких условиях фирмы оказываются зависимыми и конкуренция между ними чревата
серьезными неприятностями. Если одна из фирм увеличивает предложение товаров на
рынке, то цена соответственно уменьшится, что отразится на доходах других фирм – олигополистов. Сбивая цены на рынке, фирмы могут вести настоящие ценовые войны, но чаще
конкуренция регулируют взаимными соглашениями. Вхождение новых фирм в отрасль
с олигополией очень затруднено. Количество субъектов олигополии зависит от концентрации продаж в руках той или иной фирмы и может быть разным. К олигополистическим структурам рынка можно отнести такие рынки, на которых сосредоточивается от 2 («дуополия»)
до 24 продавцов (условно), с числа 25 идет отсчет структур монополистической конкуренции. Олигополия может быть жесткой (на рынке господствуют 2-3 фирмы) и расплывчатой
(6 и более фирм делят 70-80% рынка). По концентрации продавцов предлагаемой продукции олигополии делятся на плотные (2-8 продавцов) и разреженные (более 8 хозяйствующих субъектов). При плотной олигополии возможны различного рода сговоры, при разреженной олигополии это практически невозможно. Исходя из характера предлагаемой продукции олигополии можно разделить на ординарные и дифференцированные. Ординарные
связаны с производством и предложением стандартных продуктов (сталь, цветные металлы,
строительные материалы), вторые формируются на основе выпуска многообразного ассортимента продукции и характерны для отраслей, где есть возможность дифференцировать
производство предлагаемых товаров и услуг.
Причинами становления олигополии являются:
1) возможность в некоторых отраслях эффективного производства только на крупных
предприятиях;
2) владение патентами и контроль над сырьем;
3) поглощение слабых фирм более сильными на основе финансовых операций, направленных на приобретение предприятия полностью или частично путем скупки контрольного пакета акций или значительной доли капитала;
4) эффект слияния, имеющего добровольный характер, при котором новая фирма может добиться ряда преимуществ: возможности контролировать рынок, цену, закупать
сырье по более низким ценам;
5) научно-технический прогресс, с которым связано расширение производства с целью
реализации эффекта масштаба.
Чистая монополия – четвертый тип рынка – существует, когда одна фирма является
единственным производителем данного продукта. Изменяя объемы предложения своей
продукции, монополист по существу диктует потребителям и свою цену. Экономическая
мощь и эффективность малозатратного производства делают практически невозможным
проникновение в эту отрасль других фирм.
Монополии появляются по разным причинам. Это и поражение конкурентов в рыночной
борьбе, и объединение нескольких предприятий в одно, и просто низкая рентабельность
данного вида деятельности, которая не стимулирует появление конкуренции.
Особенность российских монополий заключается в их истории. В СССР в каждой отрасли строились предприятия-гиганты (одно предприятие на весь союз). Они были узко специализированы, и у них не было конкурентов. Тогда конкуренция была выражена слабо, всё
решал Госплан. Это значительно облегчало управление государством. С переходом к ры51
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
ночным отношениям многие предприятия стали монополистами, какие-то локальными, а некоторые и общегосударственными, такие как РАО «Газпром» и РАО «ЕЭС России».
В Российской Федерации, как и во всём мире, отношение к монополиям двоякое. С одной стороны они, доминируя на рынке, диктуют свои цены и тарифы на продукцию, управляют спросом с помощью предложения. С другой стороны при крупном производстве издержки на единицу продукции уменьшаются при увеличении объёма производства.
На территории нашей страны действуют два закона:
О конкуренции и ограничении монополистической деятельности на товарных рынках.
Правительство составило реестр (список) предприятий-монополистов. В него вошли
предприятия, которые захватывают более 30% рынка. По отношению к таким предприятиям
государство применяет прежде всего контроль над ценами, требуя их обоснования (должны
быть равны затратам плюс нормальной прибыли).
О естественных монополиях.
Естественная монополия – состояние товарного рынка, при котором удовлетворение
спроса на рынке эффективнее при отсутствии конкуренции в силу технологических особенностей производства. Товары, производимые естественными монополиями, не могут быть
заменены в потреблении другими товарами, в связи, с чем спрос на данном рынке товаров
в меньшей степени зависит от цены, чем на другие виды товаров.
В Российской Федерации сложилась уникальная ситуация, когда в стране сложилось несколько «естественных» монополий. Т.е. компании юридически не являются естественными
монополиями, т.к. РАО «Газпром» и РАО «ЕЭС России» занимаются не только разрешенной
законом «О естественных монополиях» транспортировкой, но и соответственно добычей газа и производством тепло- и электроэнергии, что подпадает под закон «О конкуренции
и ограничении монополистической деятельности на товарных рынках». При этом транспортировка является заключительной стадией производственного цикла.
В такой ситуации перед государством стоит сложная задача – провести реструктуризацию естественных монополий. А именно, отделить компанию, по транспортировке от фирмпроизводителей.
1.
2.
3.
4.
52
ЛИТЕРАТУРА
Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник: Краткий курс / Под ред. д.э.н.,
проф. Н.Ф. Самсонова. – М.: ИНФРА-М (Серия «Высшее образование»), 2003 г.
Курс экономической теории: Учебник/ М.И. Плотницкий, Э.И. Лобкович, М.Г. Муталимов и др.; Под редакцией М.И. Плотницкого. – Мн.: «Интерпрессервис»; «Мисанта»,
2003 г.
Экономическая теория: Учебник для студентов высших учебных заведений/ Под редакцией В.Д. Камаева. – 6-е издание 1999 г.
Российская модель экономики: Основы экономической теории России XXI века. Учебное пособие – Владимир: ВГПУ, 2000 г.
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Черный А.С. (Компания Knight Frank,
г. Москва)
РАЗВИТИЕ ОПЕРАЦИЙ НА РЫНКЕ КОММЕРЧЕСКОЙ НЕДВИЖИМОСТИ
Коммерческая недвижимость формирует центральное звено всей системы рыночных отношений в регионе, определяя эффективные направления вложения финансовых и инвестиционных ресурсов, взаимные экономические интересы участников рыночных операций.
Следует учитывать наличие определенных связей между рынком недвижимости, финансовым и фондовым рынками, государственными и частными, а также другими институтами национальной экономики. В экономической литературе обращается внимание на необходимость системного подхода к управлению рыночными операциями, исходя из специфических
целей и решаемых экономических и социальных задач [1,с.9].
Современный экономический словарь термин “операции” (от лат. operatio – действие)
трактует, с одной стороны, как вид деятельности, сделок, совокупность действий, направленных на решение экономической задачи, достижение поставленной цели. С другой стороны, термин “операции” рассматривается в качестве расчетных процедур, преобразования
информации в процессе обработки данных [2,с.265].
На наш взгляд, в классификации операций необходимо выделять специфические виды
рынка, особенности осуществляемых операций, функциональное назначение операций. Как
показано на рисунке, для рынка недвижимости характерны такие операции, как купляпродажа объектов, аренда, хозяйственное ведение, доверительное управление, безвозмездное пользование, дарение. Организации финансового и фондового рынка выполняют
как специальные операции по обслуживанию движения денег и ценных бумаг, так и операции, связанные с рынком недвижимости.
Теория управления
Операции
Цели и задачи
Субъекты
Объекты
Вид рынка
На финансовом
рынке
На рынке
недвижимости
банковские кредиты,
ипотека
валютные
депозитные
кассовые
страховые
комиссионные
венчурные
купля – продажа
аренда
хозяйственное ведение
оперативное управление
доверительное управление
На фондовом
рынке
брокерские
агентские
клиринговые
фьючерсные
эмиссия ценных
бумаг
безвозмездное пользование
дарение
Функциональный разрез
Регистрационные
Учетные
Посреднические
Аналитические
Универсальные
Контрольные
Специальные
Рис. Классификация операций на рынке недвижимости, финансовом и фондовом рынке
53
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
В состав функциональных операций входят операции по регистрации, учету, и контролю
объектов, их аналитическому сопровождению. Продолжающийся процесс инфляции объективно обуславливает необходимость периодической переоценки основных средств организациями всех форм собственности. Эта переоценка помогает приводить балансовую стоимость основных фондов в соответствие с действующими рыночными ценами и условиями
воспроизводства. Учет и инвентаризация объектов недвижимости тесно связаны с организацией государственной регистрации сделок, установлением гарантий имущественных
прав [3,с.125].
Следует отметить необходимость координации при осуществлении функций мониторинга и контроля между Федерацией и ее субъектами, развития законодательных требований
в регионах по контролю за использованием объектов недвижимости. В Москве контроль
за использованием объектов недвижимости, на основе принятого 3 июня 2009 г. закона [4]
осуществляет государственная инспекция по контролю за использованием объектов недвижимости города Москвы, в функции которой входит контроль за:
• соблюдением требований по использованию объектов нежилого фонда, установленных правовыми актами города Москвы, разрешительными документами, инвестиционными контрактами, утвержденной документацией, определяющей условия использования объектов нежилого фонда;
• соблюдением требований по использованию земельных участков, установленных
правовыми актами города Москвы, разрешительными документами, утвержденной
проектной и иной документацией, определяющей условия использования земельных
участков;
• выполнением при проведении строительства, капитального ремонта и реконструкции
объектов нежилого фонда условий инвестиционных контрактов, договоров, соглашений, в которых имеются доли города.
Основные операции по управлению объектами нежилого фонда, находящимися в собственности города Москвы, регламентированы постановлением Правительства Москвы
от 29 июня 2010 г. [5], в котором отражена методическая и организационная роль Департамента имущества г. Москвы и других структур городского управления. В настоящее время
осуществляется корректировка нормативно-правовой базы по управлению объектами нежилого фонда.
Принятые решения о расширении города Москвы, создании новой инфраструктуры городского хозяйства потребуют изыскания дополнительных финансовых и инвестиционных ресурсов, использования современных методов управления объектами нежилого фонда. Важно использовать мировой опыт управления недвижимостью, прежде всего в крупных городах Европы [6]. Требуется программный подход к новому строительству объектов нежилого фонда,
производственных и технических систем с привязкой к обеспечению бесперебойной работы
различных видов транспорта, консолидации усилий органов городского управления и инвесторов. Предстоит усилить стимулы и мотивацию в использовании современных инструментов частно-государственного партнерства и развитие демократических форм в модели российской рыночной экономики.
Следует согласиться с позицией д.э.н., профессора Кошкина В.И. о необходимости использования инновационных путей в развитии российской экономики и формировании среднего класса, демократизации собственности. Предлагается использовать операции финансового
рынка, предоставление государством через систему коммерческих банков льготных кредитов
в приобретении гражданами собственных предприятий [7,c.6]. Несомненно, подобные льготные кредиты необходимо выделять в операции жилищного ипотечного кредитования, особенно для молодежи.
На наш взгляд, необходимо улучшить качество подготовки технической и лотовой документации при проведении конкурсов и аукционов по продаже имущественно-земельных комплексов, проведении технических операций на фондовом рынке. В печати в декабре 2011 г.
сообщалось о наличии технических сбоев на российской объединенной бирже ММВБ-РТС, что
приводило к искажению хода торгов [8]. Совершенствование инфраструктурного и технического обеспечения торговых площадок позволит стабилизировать ситуацию на отечественных
рынках и создаст предпосылки по созданию нового мирового финансового центра в Москве.
54
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Некоторые выводы
1. Предложенная видовая и функциональная классификация операций на рынке недвижимости должна рассматриваться в совокупности с классификацией операций
на финансовом и фондовом рынках.
2. Эффективность операций на рынке недвижимости обусловлена развитием нормативно-законодательной базы в сферах приватизации и продажи, аренды и других областях (налогообложение, бюджетное финансирование, ценные бумаги) и использованием инновационных инструментов в системе учета, инвентаризации и оценки объектов нежилого фонда.
3. Необходимо акцентировать внимание государственных органов и представителей
российского бизнеса на достижение интегральной эффективности, консолидации
усилий в сфере частно-государственного партнерства, поиске демократических форм
в использовании собственности и наведении порядка в проведении основных операций на рынке недвижимости, финансовом и фондовом рынке.
ЛИТЕРАТУРА
1. Иванов В.В., Хан О.К. Управление недвижимостью. -М.:ИНФРА-М, 2009.-446 с.
2. Райзберг Б.А., Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Современный экономический
словарь.- 3-е изд., доп.-М.: ИНФРА-М, 2000.- 480 с.
3. Авеков В.В., Ватолин В.В., Голубев А.Н., Крюков В.В., Петров Н.А., Райзберг Б.А.
Управление собственностью в национальной экономике: Учебно-методическое пособие. -М.: Издательство “Спутник +”, 2011.- 192 с.
4. Закон города Москвы от 03.06.2009 № 17 “О государственном контроле за использованием объектов недвижимости в городе Москве”.
5. Постановление Правительства Москвы от 29.06.2010 № 540-ПП “Об утверждении Положения об управлении объектами нежилого фонда, находящимися в собственности
города Москвы”.
6. Крюкова А.А., Хубиев Р.В., Черный А.С. Мировой опыт управления недвижимостью
(на примере крупных городов Европы) // Проблемы экономики. 2010. № 6. С. 60-63.
7. Кошкин В.И. Российская экономика: путь к демократии // Экономика и управление
собственностью. 2011. № 2. С. 2-10.
8. Коммерсантъ. № 238. 20 декабря 2011. С.1.
55
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Финансы, денежное обращение и кредит
Кузнецова Т.С. (Тюменский государственный университет)
ИНВЕСТИЦИОННАЯ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТЬ КАК УСЛОВИЕ ЭФФЕКТИВНОГО
РАЗВИТИЯ РЕГИОНА
Инвестиционная привлекательность территории является одним из основополагающих
условий активной инвестиционной деятельности, а, следовательно, и эффективного социально-экономического развития региональной экономики. Именно поэтому в России, начиная с середины 2000-х годов, вопросу инвестиционного имиджа уделяется повышенное
внимание наравне с вопросом создания максимально благоприятных условий для развития
бизнеса и инвестирования. Для властных органов всех уровней – от федеральных до муниципальных, усиление конкурентоспособности территории является одной из главных задач в
их деятельности, а оценка их работы может проводиться с учетом макроэкономических показателей, характеризующих эффективность функционирования региональной экономики.
К ним можно отнести такие показатели как: внутренний региональный продукт, внешнеторговый оборот, уровень капитальных вложений, объем промышленного производства на душу
населения, уровень жизни населения, уровень безработицы, уровень потребительских цен,
среднемесячная заработная плата, средняя обеспеченность жильем населения региона.
Оценка региональной экономики должна строиться на комплексном подходе. Все указанные факторы взаимосвязаны и оказывают то или иное влияние друг на друга, но все они
статистические, и отдельно взятые не дают комплексной оценки экономического состояния
региона, а также имеют существенную погрешность. Именно поэтому следует акцентировать
внимание на показателе инвестиционной привлекательности.
Оценка инвестиционной привлекательности региона включает в себя два основных
момента:
Во-первых, инвестиционную привлекательность самого региона, то есть существующая
нормативно-законодательная база регионального уровня, правовые аспекты, политическая
ситуация, степень защиты прав инвесторов, уровень налогообложения региональными налогами.
Во-вторых, инвестиционная привлекательность конкретных объектов инвестирования
в регионе – экономическое состояние отраслей, предприятий и других субъектов хозяйственной деятельности.
Оценивая уровень инвестиционной привлекательности региона необходимо абстрагироваться от классических представлений об эффективности инвестиции, выражаемых математически (срок окупаемости, чистый дисконтированный доход, внутренняя норма рентабельности и т.д.), и охватывать проблему в целом. Главными составляющими инвестиционной
привлекательности в таком случае являются потенциал и риск для инвестирования в данную территорию. Именно эти два показателя заложены в рейтинговую шкалу РА «Эксперт»,
ежегодно публикующего рейтинг инвестиционной привлекательности российских регионов.
Агентство трактует инвестиционный потенциал как совокупность имеющихся в регионе
факторов производства и сфер приложения капитала. Инвестиционный риск аналитики
Агентства рассматривают как совокупность факторов политического, социального, законодательного, экономического, финансового, экологического и криминального характера, которые оказывают влияние на успех инвестиционной деятельности.
Рассмотрим позиции Тюменской области (без автономных округов) с точки зрения инвестиционной привлекательности по данным Рейтинга РА «Эксперт» за 2001-2011 гг.
56
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Показатель/ годы
Инвестиционный
риск
Инвестиционный
потенциал
2001/
2002
2002/
2003
2003/
2004
2004/
2005
2005/
2006
2006/
2007
2007/
2008
2008/
2009
2009/
2010
2010/
2011
32
30
55
12
31
47
56
50
37
16
39
34
34
35
34
30
35
32
25
25
Как видно из данных таблицы, инвестиционный риск в регионе за период с 2001
по 2011 год в регионе снизился – область поднялась с 32 на 16 место, что свидетельствует
о постепенной либерализации условий функционирования бизнеса в регионе. Инвестиционный потенциал региона в период с 2001 по 2008 год оставался примерно на одном уровне
на фоне прочих регионов России. Существенное улучшение позиций региона произошло после кризиса 2008 -2009 гг. – за счет стабилизационных мер на региональном уровне, а также
ослабления позиций других регионов.
Исходя из этого РА «Эксперт» в настоящее время оценивает инвестиционную привлекательность региона на уровне 3b1 – «пониженный потенциал – умеренный риск». Следовательно, органам власти и предпринимательскому сообществу необходимо прилагать больше усилий для повышения инвестиционной привлекательности региона.
Инвестиционная привлекательность играет существенную роль в системе комплексного
подхода к оценке эффективности функционирования региональной экономики в целом.
Главная же задача функционирования любой экономической системы – повышение уровня
благосостояния членов общество может быть достигнута только при условии успешного
привлечения инвестиционных ресурсов.
ЛИТЕРАТУРА
1. http://raexpert.ru
57
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Платонова С.Е., соискатель Российского университета дружбы народов
ПРАКТИКА ОРГАНИЗАЦИИ И ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ СИСТЕМЫ ГОСУДАРСТВЕННОГО
ФИНАНСОВОГО КОНТРОЛЯ: РОССИЙСКИЙ И МЕЖДУНАРОДНЫЙ ОПЫТ
Являясь неотъемлемым элементом системы управления государственными финансами,
государственный финансовый контроль сам по себе выступает открытой изменяющейся системой. Функционирование этой системы в России в настоящее время подвергается критике, не только в связи с требованиями времени, но и по объективным причинам, таким, как
изменения в бюджетном процессе нашего государства, вступление России в ВТО, и др.
Конечно, Россия – самодостаточное, развитое государство, однако при реформировании, в данном случае, системы государственного финансового контроля (ГФК), необходимо
учесть международный опыт практики организации такового.
Анализ практики построения системы ГФК в экономиках разных стран мира показывает
наличие как сходных, так и абсолютно противоположных подходов к организации такой системы. Так, практика функционирования системы ГФК ведущих экономических держав (США,
Франция, Германия, Великобритания, Япония, и др.) свидетельствует о том, что общепринятые функции ГФК следующие: контроль бюджета расходов, контроль бюджета доходов, контроль за законностью применения и использования льгот, выявление юридических несоответствий нормативно-правовых актов бюджетному законодательству.
В таблице 1 представлены главные органы финансового контроля в различных странах,
системы государственного финансового контроля которых изучены автором.
Так в США главным органом ГФК выступает Главное контрольно-финансовое управление (U.S. GAO) с 1921 года. Министерство финансов США реализует ведомственный финансовый контроль, внутриведомственный финансовый контроль осуществляет главный
финансовый администратор минобра США. Руководство высших органов контроля формирует высшими государственными органами
Таблица 1
Главный орган ГФК в международной практике
№
Главный
Главное
Национальное
Офис
п/п
орган
Счётная
Суд
контрольно- контрольногенерального
ГФК
палата
счетов финансовое ревизионное
аудитора
страна
управление управление
1
США
+
2
Великобритания
+
3
Германия
+
4
Франция
+
5
Япония
+
6
Канада
+
7
Австрия
+
8
Бельгия
+
9
Португалия
+
10
Япония
+
Независимость органов ГФК закреплена специальным законом, а не Конституцией. Существует наделение полномочиями прямого обращения о выделении финансовых ресурсов
на своё содержание в государственный органы, утверждающие государственный бюджет.
Установление стандартов аудита возложено на офис главного аудитора США согласно
1
Закона о бюджетных процедурах бухучёта (от 1950 г.) .
В США органы государственного финансового контроля не наделены полномочиями обращения в судебные инстанции. Таким образом, возникает дополнительное звено – право-
1
The U.S. Government Accountability Office (GAO). URL: http//www.gao.gov/about/index.html.
58
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
охранительный орган, занимающийся возбуждением административных, арбитражных или
уголовных дел по результатам выявленных нарушений.
В Германии Счётная палата является главным органом ГФК согласно Закона «О федеральной счётной палате Германии» от 11.06.1985г. С этого времени кандидатуры президента и вице-президента счётной палаты согласовываются совместно федеральным правительством, немецким парламентом, Бундесратом, а президент Германии производит их назначение.
Счётная палата обладает правом законодательной инициативы.
Система ГФК Германии построена по автономному принципу, т.е. органы, контролирующие бюджет государства и территориальных субъектов автономны (принцип бюджетного
1
федерализма) .
В Великобритании главный орган ГФК это Национальное контрольно-ревизионное
управление (НКРУ), которое подотчётно парламенту и полностью независимо от правительства. Проверки, ревизии, аудирование осуществляется совместно с Комитетом по бюджету
Палаты общин парламента.
Система органов ГФК так же организована по автономному принципу: финансовая деятельность местных исполнительных органов контролируется созданным независимыми аудиторскими комиссиями отдельно для северной Ирландии, Уэльса, и т.д.
Бюджет финансирования деятельности НКРУ утверждается независимым парламентским комитетом и Комиссией по государственным счетам. Эта Комиссия так же контролирует эффективность деятельности НКРУ, курирует назначение внешних аудиторов для НКРУ.
НКРУ наделено правом прямого обращения в суд по результатам выявленных
нарушений.
Интересна практика финансирования деятельности НКРУ Великобритании: ей выделяется доля средств, возвращённых государству в предшествующем финансовом периоде.
На наш взгляд, с одной стороны такое положение вещей стимулирует деятельность аудиторов и контролеров, с другой – лишает определённой независимости органы ГФК.
В Канаде главным органом ГФК является Офис главного аудитора. Главный аудитор на2
значается на десять лет генералом – губернатором .
Бюджет на содержание Офиса генерального аудитора и других органов ГФК утверждает
Комиссия по государственным счетам (такая же практика такая же, как и в Великобритании).
Независимость органов ГФК закреплена специальным законом, а не конституцией. Так же
органы ГФК наделены правом прямого обращения о выделении финансовых ресурсов
на своё содержание в госорганы. Организована система ГФК по автономному принципу.
Франция выделяется высокой степенью централизации ГФК. Счётная палата основана
в 1319 году. Это орган исполнительной власти независимый от правительства. Органы ГФК
наделены правом инициирования судебного производства по результатам выявленных нарушений. Генеральная инспекция финансов и генеральная инспекция администрации наделены такими полномочиями. Эти инспекции осуществляют контроль за работниками (служащими) министерства внутренних дел и префектур. Глава счётной палаты Франции назначается главой исполнительной власти.
Практика организации ГФК во Франции основа на принципе централизации, т.е. в подчинении Счётной палаты находится система региональных контрольно-счётных органов. Региональные счётные палаты осуществляют контроль за местными финансами (в департаментах, регионах, коммунах).
В Бельгии высшим органом ГФК является Суд Счетов. Этот орган без участия Парламента разрабатывает приоритеты развития, планы проверок, ревизий, тем самым лишний
раз подтверждая свой независимый статус.
В этой стране реализованы автономные принципы организации системы ГФК. Органы ГФК
наделены правом прямого обращения о выделении финансирования на своё содержание.
1
Головин К.Л. Правовое регулирование деятельности контрольно-счётных органов в иностранных
государствах // Международная экономика.2006 №3. С.50-57; Головин К.Л. Контрольно-счётные органы иностранных государств // Финансовое право. 2006. №7. С.54-59.
2
URL: http://www.oag.gc.ca/.
59
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
В Японии Счётная палата – главный орган внешнего ГФК, статус которого прописан
в Конституции страны. Это независимый от законодательной и исполнительной власти орган. Глава Счётной палаты назначается при совместном обсуждении кандидатуры руководством всех ветвей власти: законодательной, исполнительной и судебной. План проверок
и ревизий единолично составляется Счётной палатой.
Счётная палата России осуществляет финансовый контроль за исполнительной властью
от имени и в интересах общества, налогоплательщиков – фактически являясь независимым
не от какой ветви власти. Она обладает организационной и функциональной независимо1
стью . Однако полную независимость ограничивает факт порядка определение объёма
средств финансирования её деятельности.
Согласно Лимской декларации контроль – это неотъемлемая часть общегосударственного регулирования общественных отношений, вскрывающая допущенные отклонения
от принятых стандартов и имевших место нарушений принципов законности, эффективности
и экономии расходов материальных ресурсов на боле ранней стадии с тем, чтобы иметь
возможность принять соответствующие корректирующие меры.
Очевидно, что «корректирующие меры» это анализ выявленных нарушений с точки зрения причин и предпосылок наступления таковых. Органы ГФК, как эффективные управленцы, должны сказать какие нарушения наступили в результате разночтения законов и нормативных актов, «некорректной» трактовки таковых, а какие – «совершены осознанно». Соответственно должны приниматься предупредительные корректирующие действия по результатам такого анализа. Например, Счётная палат Австрии имеет право сама произвести корректировки выявленных нарушений, при отказе Федерального министерства финансов.
Подводя итог и резюмируя приведённые практики организации государственного финансового контроля, необходимо седлать акцент на то, чтобы в функциях Счётной палаты Российской Федерации были закреплены действия и процедуры по совершенствованию нормативно-правовой и законодательных актов, что будет выступать предупредительными корректирующими действиями по устранению будущих нарушений, наступающих в результате
разночтений и неправильных трактовок таковых. Это усилит превентивный характер деятельности Счётной палаты, снизит количество нарушений, вызванное разночтениями, и повысит эффективность государственного финансового контроля.
1
ФЗ от 11.01.1995 №4-ФЗ «О счётной палате Российской Федерации».
60
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Мировая экономика
Михайлова Ю.Г. (Дипломатическая
академия Министерства иностранных
дел Российской Федерации)
ГЛОБАЛЬНЫЙ КРИЗИС –
РЕКОМЕНДАЦИИ ООН ПО ЕГО ПРЕОДОЛЕНИЮ
Острейшие проблемы мировой экономики и финансовой системы, вызванные глобальным финансово-экономическим кризисом 2008-2009 годов, потребовали коллективного поиска путей его преодоления и восстановления темпов экономического роста. Стало очевидным, что только тесная многосторонняя координация национальных экономик и совместные
антикризисные программы, проведение радикальных изменений в механизмах и структурах
регулирования мировой экономики могут дать реальные результаты в выходе из кризисной
ситуации.
К выработке рекомендаций как неотложных мер по реагированию на мировой финансовый кризис, так и программ более глубоких системных реформ подключилась Комиссия экспертов Организации Объединенных Наций под председательством Нобелевского лауреата
Дж.Стиглица, созданная в октябре 2008 года решением Председателя Генеральной
Ассамблеи ООН.
В подготовленном экспертами Комиссии Докладе «О реформе международной валютнофинансовой системы: уроки глобального кризиса» 1 причины возникновения мирового финансово-экономического кризиса рассмотрены в двух аспектах – макроэкономическом
и микроэкономическом. Начало кризиса охарактеризовано в документе как сбой в финансовом секторе, в частности в результате существовавших макроэкономических проблем, таких
как увеличивающийся разрыв в уровнях развития в мире и растущее неравенство в доходах
как внутри государств, так и между государствами. Ассиметричная глобализация, стимулировавшая движение капиталов в большей степени, чем рабочей силы, ослабление профсоюзов, недостатки в корпоративном управлении, отказ от социальных договоренностей, в
результате чего еще больше увеличился разрыв в выплатах «топ-менеджерам» и «всем остальным сотрудникам» названы экспертами среди факторов, способствовавших этому росту
неравенства. Проблема неравенства связана также и с уменьшением шкалы прогрессивности подоходного налогообложения в некоторых странах. В большинстве государств-членов
Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) самая высокая ставка налога была сокращена в среднем более чем на 10%2. Негативное влияние отсутствия роста
реальных доходов и возросшего неравенства в их распределении на совокупный спрос во
многом сглаживалось, как считают эксперты, финансовыми инновациями и либеральной
кредитно-денежной политикой, что позволяло семьям обеспечивать свое потребление за
счет кредитов (прежде всего в США и других развитых странах). Самые богатые, в свою очередь, осуществляли поиск наиболее выгодных объектов для инвестирования своих возросших доходов, что в конечном итоге и привело к созданию «мыльных пузырей».
Еще одним важным фактором возникновения теперешнего мирового кризиса, увеличения глобальных дисбалансов называется неспособность национальной экономики ряда
стран к эффективной реструктуризации и оказанию необходимой поддержки развивающимся странам без предъявления необоснованных условий. Неадекватный ответ на кризис может (как это было в 1997-1998 гг.) привести к усилению спроса на избыточные резервы, что
1
Подр. см.: Доклад Стиглица. О реформе международной валютно-финансовой системы: уроки глобального кризиса. Доклад Комиссии финансовых экспертов ООН. – М.: Международные отношения.
2010. – 328 с.
2
Там же, с. 75.
61
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
чревато углублением глобальных дисбалансов и созданием также предпосылок для глобального ограничения совокупного спроса1.
В то же время в докладе отмечается, что плохо продуманные меры по оказанию финансовой помощи кризисным банкам и предприятиям могут только усилить существующее неравенство, а слияния банков увеличивают риск создания большего числа институтов, слишком крупных для банкротства, что делает экономику более уязвимой.
Комиссия предложила общие принципы регулирования финансового сектора и рекомендации относительно реформ, необходимых для того, чтобы привести национальную и международную практику регулирования в соответствие с этими принципами и рекомендациями.
Среди таких реформ, которые могут одновременно решать проблемы неравенства
и стимулировать стабильность экономической системы, – например, расширение и укрепление государственных и частных систем социального страхования и введение более прогрессивной шкалы налогообложения.
Комиссия призвала государства не прибегать к протекционизму в любых его формах,
поскольку это может пагубно сказаться на глобальной экономической системе и углубить
несправедливость по отношению к развивающимся странам. Эксперты рекомендовали Всемирной торговой организации (ВТО) осуществлять контроль за протекционистскими мерами
в период кризиса.
В Докладе также отмечается необходимость реформы глобального регулирования и создания соответствующей регулирующей структуры, отражающей изменяющуюся экономику,
а также усиления контроля за всей финансовой системой в целом. Известно, что в отсутствие
надлежащего регулирования частные стимулы рискованного поведения не соответствуют оптимальным интересам общества. Нынешний кризис показал, что за сбои финансовой системы
приходится расплачиваться другим ― налогоплательщикам, домовладельцам и трудящимся,
которые непосредственно не участвовали в чрезмерно рискованных операциях.
Регулирование банковской деятельности было предложено осуществлять в рамках регулирования финансового рынка, а регулирование финансового рынка следует рассматривать, по мнению экспертов, более широко ― как часть общей финансовой политики в целом.
В документе приводится нескольких форм регулирования финансового рынка: защита потребителей и инвесторов (правовые нормы против мошенничества, рыночных манипуляций,
вводящего в заблуждение представления товаров, законодательство, поощряющее конкуренцию); обеспечение безопасности и надежности отдельных институтов, а также надлежащей конкуренции и системной стабильности; поддержка финансового развития, особенно
долгосрочного, при этом важным условием остается обеспечение доступности финансовых
средств2.
Комиссия отмечает особую роль банков в распространении финансового бума и рекомендует регулировать ключевые направления банковской деятельности (депозиты частных
лиц и кредиты компаниям) более строго, чем деятельность небанковских институтов. Подчеркивается, что некоторые финансовые институты участвовали в создании многочисленных внебалансовых юридических лиц, таких как специальные инвестиционные фирмы, которые занимались подобием банковской деятельности, не являясь объектом регулирования
и не имея ни доступа к средствам центрального банка, ни страхования депозитов. Эта «теневая банковская система» играла все более весомую роль в кредитном процессе, и частично обвал кредитного рынка связан с деятельностью этих теневых банков3.
Эксперты затронули также вопрос о регулировании инноваций и отметили важность создания таких систем регулирования, которые поощряют эффективные с точки зрения экономического и социального развития инновации и накладывают разумные ограничения на инновации, сомнительные в социальном плане. Отмечается, что в результате действия нерегулируемых рыночных сил появились стимулы не только к недопроизводству инновационных
1
Там же, с. 117.
Там же, с. 134.
3
Там же, с. 139.
2
62
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
финансовых продуктов, способствующих решению социальных задач, но и к изобилию финансовых продуктов, не имеющих к этому никакого отношения1.
В Докладе также был поднят вопрос пруденциального регулирования на макроуровне,
ключевым инструментом которого должно стать антициклическое регулирование и меры,
направленные на увеличение диверсификации финансовых посредников.
Так, кризис показал, что существующие нормативы достаточности капитала фактически
не способствовали поддержанию стабильности экономики, а приводили к ее
(про)циклическому развитию. При экономическом спаде, когда у банков недостаточно резервов для покрытия рисков, накопленных за время подъема, банковский капитал сокращается
из-за совокупных потерь, и банку либо приходится искать новые средства в неблагоприятных для этого условиях, либо сокращать кредитование. Последний вариант зачастую становится единственным выбором. В этой связи Комиссия подчеркивает, что меняющиеся нормативы достаточности капитала и резервов, поднимающие и опускающие планку в зависимости от делового цикла, могут являться лучшим механизмом антициклического пруденциального регулирования2.
Кроме того, по мнению экспертов, регулирование должно больше сосредоточиться
на способности финансовой системы выдерживать риски и распределять их в те сектора,
где с ними могут лучше всего справиться, а не концентрировать все усилия исключительно
на рисках отдельных компаний. Комиссия высказывается в пользу возвращения к более
специализированным и менее сложным институтам и сегментации рынков3.
Важное место в Докладе отводится вопросу реформирования существующих международных институтов. Комиссия считает, что необходимо обеспечить более эффективное право голоса и представительство развивающихся государств, которые в настоящее время
представляют значительно большую часть мировой экономики, чем в 1944 году, когда были
созданы Всемирный банк и Международный валютный фонд. Несоответствие между весомой экономической и финансовой ролью развивающихся стран в мировой экономике и их
ролью как получателей помощи МВФ и Всемирного банка, с одной стороны, и их представительством в этих организациях, с другой, является одним из факторов утраты легитимности
и адекватности подхода этих институтов к решению системных проблем. Поэтому была высказана рекомендация о необходимости обеспечения большего представительства и более
весомого голоса развивающихся стран в международных финансовых организациях4.
Эксперты предложили создать представительный в мировом масштабе форум – «Совет
по глобальной экономической координации», который был бы призван всесторонне и системно решать проблемы функционирования глобальной экономической системы. Кроме того, предлагалось учредить Международную комиссию экспертов с целью проведения оценки
и мониторинга как краткосрочных, так и долгосрочных системных рисков, угрожающих глобальной экономике. Была выражена надежда, что Совет по глобальной экономической координации и Международная комиссия экспертов смогут сыграть важную роль
в наблюдении за адекватностью макроэкономического надзора5.
Наряду с этим в Докладе поставлена под сомнение в целом эффективность БреттонВудских институтов и отмечены недостатки в их управлении (ассиметричная система голосования в руководящих органах и недемократический процесс избрания их глав), неоднозначный характер их прогнозов, политики и прочие особенности ― кабальные условия для странзаемщиков и тенденция рекомендовать скорее проциклическую, чем антициклическую политику. Поэтому здесь также было рекомендовано провести существенные преобразования6.
Вместе с тем, в Докладе справедливо подчеркивается необходимость дополнительного
финансирования развивающихся стран для смягчения для них негативных последствий кризиса, а также для устранения неравных правил игры, созданных программами масштабного
1
Там же, с. 151-152.
Там же, с. 162.
3
Там же, с. 165-166.
4
Там же, с. 214.
5
Там же, с. 221-223.
6
Там же, с. 226.
2
63
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
стимулирования и финансового спасения собственных компаний индустриально развитыми
странами, включая огромные субсидии финансовым учреждениям и корпорациям и предоставление им широких гарантий.
Предлагается также предпринять шаги для обеспечения Всемирного банка и региональных банков развития достаточными финансовыми средствами, чтобы эти институты были
в состоянии осуществлять меры антициклического характера.
Международному сообществу рекомендовано начать работу над созданием новой глобальной резервной системы, ответственность за управление которой может быть поручена
МВФ, в компетенции которого находится единственная глобальная валюта СДР (специальные права заимствования). Они могут служить основой новой системы. Но эта компетенция
может быть передана и новому институту, например «Глобальному резервному банку»1.
24-30 июня 2009 года в Нью-Йорке прошла Конференция ООН по вопросу о мировом
финансово-экономическом кризисе и его последствиях для развития. Данную Конференцию
можно рассматривать как важнейший всемирный форум, в рамках которого впервые с участием всех заинтересованных сторон на высоком политическом уровне был рассмотрен
комплекс вопросов, связанных с кризисом, и запущен процесс всеобъемлющей и глубинной
перестройки системы международных экономических отношений на платформе ООН.
В Итоговом документе Конференции нашли отражение практические предложения и рекомендации по улучшению международной финансовой архитектуры, выработанные в том
числе Комиссией экспертов по реформированию международной валютно-финансовой системы, изложенные выше2.
Как мы видим, в системе ООН проведена значительная работа по анализу состояния
мировой экономики и причин возникновения кризиса, в определении направлений антикризисной политики в мировом масштабе, выработаны рекомендации по совершенствованию
системы банковского надзора, «новым вопросам» (инновационные подходы к использованию специальных прав заимствования, механизм реструктуризации суверенной задолженности, регулирование деятельности хедж-фондов и т.д.), формированию эффективных международных механизмов координации макроэкономической политики, а также реформе
бреттон-вудских учреждений.
Коллективные решения и меры, выработанные в системе структур ООН и направленные
на устранение основных причин кризиса, могут позволить, на наш взгляд, быстрее добиться
устойчивого восстановления экономики и сделать глобальную экономику менее уязвимой по
отношению к кризисам в будущем. Другой вопрос, насколько предложения и рекомендации
ООН учитываются в разработке и реализации международными финансовыми организациями и отдельными государствами антикризисных программ.
В этом плане примечательно выступление того же профессора Дж.Стиглица 24 октября
2011 года на совместном заседании Второго комитета и Экономического и Социального Совета ООН на тему «Глобальное экономическое положение и кризис суверенного долга». Он,
напоминая о докладе возглавляемой им Комиссии, представленном ООН в 2009 году, в котором подчеркивался факт глобальной взаимозависимости, отметил, что по мере развертывания кризиса проявились и необычные тенденции, а именно: на развивающихся рынках ситуация на какое-то время складывалась лучше, чем в развитых странах. В то же время, по
его мнению, сделанный в докладе вывод о том, что текущие нормативно-правовая и институциональная база недостаточны для борьбы с кризисом, подтвердил, что сегодня необходима гораздо более детальная координация действий3.
Согласно доводам Дж.Стиглица, многие из проблем, вызвавших кризис, сохранились до
сих пор: это и банки, «слишком большие, чтобы можно было позволить им разориться», и
ненадлежащие методы учета, и отсутствие транспарентности в финансовой сфере. Про-
1
Там же, с. 274-275.
Подр. см.: Итоговый документ Конференции по вопросу о мировом финансово-экономическом кризис и его последствиях для развития. Резолюция Генеральной Ассамблеи ООН 63/303.
3
Видеозапись выступления Дж.Стиглица – http://www.unmultimedia.org/tv/webcast/2011/10/professorjoseph-stiglitz-the-global-economic-situation-and-sovereign-debt-crisis-2.html.
2
64
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
блемным фактором, имеющим не меньшую важность, чем другие причины, он назвал сохранение непрозрачных, внебиржевых производных финансовых инструментов1.
Дж.Стиглиц, укрепляя выводы Комиссии экспертов о взаимозависимости, отметил, что
последствия кризиса субстандартной ипотеки, начавшегося в США, перекинулись на Европу,
а в настоящее время идут «второй волной» уже в обратном направлении – из Старого Света
в Новый. Он при этом обратил внимание на то, что «европейские структуры, выкупив около
40% американских «токсичных» ипотечных активов, сильно помогли Соединенным Штатам
избежать серьезных трудностей»2 (докладчик не уточнил, какие это структуры – государственные или частные – авт.).
Что касается Европейского Союза, нобелевский лауреат описал его как «на какое-то
время потерявшую контакт с реальностью» структуру, которая предоставила ничем не ограниченные финансовые рынки самим себе. Он заявил, что ЕС необходим фискальный союз,
позволяющий решать проблемы отдельных стран, поскольку для эффективного функционирования общей валюты требуются достаточно серьезные преобразования. Сейчас Европейскому центробанку приходится прежде всего направлять усилия на нейтрализацию экономических «заскоков», порожденных еще в 1970-е годы3.
Таким образом, состояние мировой экономики и финансовой системы таково, что это
уже становится политической проблемой. Как нам представляется, финансовоэкономический кризис можно будет урегулировать, если только международные структуры и
государства смогут не только организовать слаженную совместную работу по реализации
антикризисных мер и программ, но и переосмыслить мировую экономическую архитектуру в
целом. Настало время, когда мировому сообществу в условиях падения и сжатия глобальной экономики, в период разрушения индустриальной цивилизации и становления нового
технологического уклада необходимо найти новые пути экономического роста, вплоть до перехода к новым моделям развития. В противном случае вероятность возникновения серьезных проблем планетарного масштаба в ближайшие годы увеличивается многократно.
1
Там же.
Там же.
3
Там же.
2
65
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Николаева Л.В., аспирант Государственного университета управления
МОДИФИКАЦИЯ МЕТОДОВ РЕГУЛИРОВАНИЯ МИРОВОЙ ФИНАНСОВОЙ СИСТЕМЫ
ПОД ВЛИЯНИЕМ ГЛОБАЛЬНОГО КРИЗИСА
Развитие мирового хозяйства в условиях углубления процессов глобализации, усиление
тенденций к дерегулированию экономических процессов и систем заставляют по-новому
оценить объективную необходимость и возможности регулирования мирового финансового
рынка (МФР), являющегося составной частью мирового хозяйства.
Эволюция МФР доказала, что эта глобальная система развивается крайне неравномерно, периодически вступая в полосу кризисов. С 2008 г. глобальная экономика переживает
глубокую рецессию. Мировой финансовый рынок (МФР) вступил в полосу системного циклического кризиса, сопровождаемого кризисами национальных финансовых рынков. При этом
последние развиваются и проявляются с высокой степенью синхронизации. Поэтому современный финансовый кризис является глобальным, сравнимым по степени глубины и широте
охвата с Великой депрессией 1930–х гг. Все государства мира серьезно пострадали от текущего финансового кризиса и спада экономической активности. В странах с развитой экономикой в 2008–2009 гг. произошло значительное снижение реального ВВП. Страны с формирующимся рынком также находятся в тяжелом положении: их экономика сократилась
за период кризиса на 4 % 1 . Международный валютный фонд (МВФ) сделал заявление о
структурном характере кризиса и предложил начать широкую научно-практическую дискуссию об эффективных методах и инструментах регулирования и возможных путях выхода
из современного глобального финансового кризиса2.
На МФР в настоящее время кардинально меняется не только модель его организации,
но и факторы формирования и особенности протекания на нем кризисов, которые приобрели глобальный характер. Финансовые кризисы, потрясшие МФР в 1990-х и 2000-х гг., текущий глобальный финансовый кризис выявили очевидные недостатки действующей системы
его регулирования и доказали «невозможность оставаться в экономической парадигме предыдущих десятилетий».3
Необходимость нового теоретического осмысления проблем регулирования МФР, разработки принципиально новых его методов и инструментов диктуется переходом к качественно новому этапу интернационализации хозяйственной жизни – глобализации экономической деятельности.
Исследование теории и практики регулирования современного МФР имеет большое значение для российского финансового рынка, который испытывает потребность в разработке
новой модели его регулирования, адекватной реальному состоянию финансового рынка РФ
и обеспечивающей интеграцию с регулирующей системой МФР.
МФР как экономическая система представлен финансовыми продуктами – объектами
торговли, институциональной структурой, т.е. совокупностью рыночных участников, непосредственно рыночным (торговым) механизмом и финансовой политикой (национальной
и наднациональной), частью которой, и подавляющей, является регулирование. Исход из
такого понимания системы МФР можно выделить два способа его регулирования: рыночное
регулирование и нерыночное регулирование.
Рыночное регулирование – это самонастройка системы в результате действия рыночного механизма. Рыночное регулирование МФР подчиняется закону спроса и предложения.
Действие этого закона на МФР обеспечивает в условиях конкуренции относительную эквивалентность обмена (купли – продажи) всех видов финансовых продуктов. Через ценовой
механизм (например, проценты, дивиденды и др.) и сигналы курсов участники узнают о запросах покупателей на финансовые продукты и о возможностях их получения.
«World Economic Outlook». ATF, Wash, April 2009.
www.imf.org-external/pub
3
Мау В. Экономический кризис в мире и России: первые уроки / Общество и экономика, 2009,
№ 11-12. – стр. 5.
1
2
66
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Механизм рыночной самонастройки действует всегда, однако не всегда рынок настраивается так, чтобы интересы всех его участников были удовлетворены. Являясь крупной экономической системой, МФР подвержен воздействию огромного числа факторов, например,
политических, социальных, психологических, культурологических. В условиях, когда действие какого-либо фактора становится преобладающим, МФР как автоматически настраивающаяся система перестает быть сбалансированным.
И тогда он нуждается во внерыночном регулировании, которое может осуществляться
как извне (внешнее) – со стороны государственных и межгосударственных структур, так и
изнутри (внутреннее) – со стороны самих участников рынка или их объединений.
Саморегулирование мирового финансового рынка направлено преимущественно на
преодоление финансовых рисков каждого конкретного участника МФР. Участники рынка самостоятельно или на коллективной основе (различные объединения) управляют возникающими в их деятельности рисками. Частное управление рисками можно назвать «рыночной
дисциплиной», поскольку последнее означает не соблюдение законов и правил (традиционное понимание), а эффективное применение системы управления рисками для поддержания
высокой капитализации и прибыльности компании в любых ситуациях, даже в условиях спада и кризиса.
Возможности каждого из перечисленных выше способов регулирования на различных
стадиях экономического цикла: спад (рецессия) – дно (депрессия) – оживление (расширение) – вершина (пик, бум), – также различны. В периоды экономического подъема роль рыночного регулирования наибольшая. Так было в конце XX в., когда все развитые страны испытывали подъем. Тогда в экономической теории доминировали идеи саморегулирования и
самоотлаживания МФР (монетаристские концепции чикагской школы).
В кризисные и посткризисные периоды на первый план выходит внешнее государственное регулирование. С 2008 года большинство развитых стран испытывает глубокий экономический спад, переросший в глобальный экономический кризис. В результате число используемых видов, способов и методов регулирования, а также используемых в ходе этого
регулирования инструментов возросло (Теории Дж. Стиглица). Все виды регулирования
МФР (рыночная самонастройка, саморегулирование и государственное регулирование) присутствуют на всех фазах экономического цикла, меняются лишь их методы и инструменты, а
также сила воздействия на рыночные процессы. Так, в период спада («провалов» рынка)
рыночная самонастройка принимает крайне экстремальную форму – форму кризиса. Действие рыночных факторов таково, что все назревшие рыночные противоречия, диспропорции
обостряются. В свою очередь, глубина и последствия кризиса, а также скорость перехода к
следующей после «дна» фазе экономического цикла зависят от эффективности внешнего
государственного регулирования.
Всю совокупность методов регулирования МФР можно разбить на три структурные группы: 1) прямые и косвенные; 2) общие и специальные; 3) структурные и текущие. Деление
методов регулирования на прямые и косвенные обусловлено выбором механизма воздействия на объекты регулирования. При выборе экономического механизма методы регулирования являются косвенными. При административном и правовом регулировании используются
прямые методы. Общие методы регулирования затрагивают все секторы МФР, в то время
как специальные используются на конкретном секторе (валютном, кредитном, фондовом,
инвестиционном, страховом или на рынке деривативов). Тот или иной метод регулирования
относится к группе структурных или текущих методов в зависимости от времени воздействия
и получения результатов этого воздействия. Текущие методы используют для получения
результата в текущий момент или в ближайшей перспективе. Если методы регулирования
используют для решения стратегических задач, результат такого воздействия возможен
только в отдаленной перспективе и, как правило, ведет к изменению соотношения между
валовыми объемами различных секторов (т.е. структуры) МФР. Такие методы называют
структурными. Все перечисленные методы используются только при внешнем регулировании (государственном и межгосударственном). При саморегулировании отсутствуют структурные и текущие методы, рыночная самонастройка предполагает использование только
экономических (косвенных) методов. В диссертации доказывается, что межгосударственное
регулирование МФР сегодня должно стать объектом радикальной перестройки. При межго67
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
сударственном регулировании МФР превалируют прямые методы регулирования, а при
применении косвенных методов его регулирования преимущественно задействуется инструментарий национальных рынков. Группы методов регулирования в свою очередь делятся
на подгруппы. Например, косвенные методы государственного регулирования включают в
себя: денежно – кредитные; налоговые и таможенные; бюджетные; индикативное планирование. Каждому методу косвенного регулирования соответствуют свои используемые инструменты.
Таблица 1
Методы и инструменты косвенного государственного регулирования
финансового рынка
Косвенные методы
Налоговые и
Денежно-кредитные
Бюджетные
таможенные
–Учетная ставка;
–Налоговые
Государственные:
–Резервная ставка;
ставки;
–заказы;
–Операции на открытом –Налоговые
–займы;
рынке;
льготы;
–дотации;
–Операции РЕПО;
–Таможенные –субсидии;
–Валютные
пошлины.
–компенсации;
интервенции;
–субвенции.
–Кредитные льготы.
Индикативное
планирование
–Прогнозы;
–Индикативные
нормативы.
Проблема также состоит в выявлении особенностей регулирования мирового рынка
производных финансовых инструментов, вытекающих из особенностей обращения «деривативного капитала» – капитала, задействованного в сделках с ПФИ. При этом под «деривативным капиталом» подразумевается не только капитал непосредственных участников рынка ПФИ. Как известно, все крупные финансовые институты, в т.ч. и международные, являются участниками сделок с деривативами. Хотя не все из клиентов этих институтов непосредственно являются контрагентами деривативных контрактов, все они финансируют своими
средствами (например, через систему банковских депозитов – вкладов, расчетных счетов
и т.п.) операции на рынке ПФИ. Говоря иначе, они объективно невольно становятся «пассивными клиентами» рынка деривативов. Процесс вовлечения всех клиентов финансового
института – участника рынка ПФИ в зону рисков операций с деривативами называется эффектом возникновения «деривативного капитала».
Главной чертой такого «деривативного капитала» является то, что теперь кредитные
риски оператора рынка ПФИ объективно навязываются всем его клиентам. Потери этого
оператора на мировом деривативном рынке оборачиваются убытками для всех его клиентов, в том числе и для тех, кто непосредственного отношения к деривативам не имеет,
а также ведут к нарушению равновесия на других рынках (валют, кредитов, ценных бумаг,
инвестиций, страховых услуг), участниками которых часто являются клиенты международного финансового института.
Развитие мирового рынка производных финансовых инструментов, являющегося объектом регулирования, характеризуется рядом факторов, усиливающих нестабильность рынка
ПФИ и МФР в целом. К их числу относятся:
• саморазвивающийся (цепной) характер кредитного риска, выражающийся в возможном возникновении дефицита денежных средств. Высокая концентрация кредитных
рисков на данном рынке делает его уязвимым к неожиданным и значительным колебаниям цен базисных активов, валютных курсов и процентных ставок. Это усиливается тем, что в последние десятилетия явно прослеживается тенденция возрастания
склонности участников рынка деривативов к риску. В результате динамика цен деривативов (а цена дериватива есть динамическая разница в ценах его базисного актива) превращается в динамику кредитных рисков, т.е. возможных потерь, связанных
с выплатой этой разницы в ценах соответствующими участниками рынка;
68
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
•
«непрозрачность» рисков, присущих деривативным операциям. В данном случае «непрозрачность» не означает сознательного сокрытия каким – то рыночным субъектом
некой важной для других участников информации. Речь идет о «непрозрачности» в
смысле недостаточной надежности уже имеющейся на рынке и доступной для всех
его участников информации о параметрах кредитного и иных финансовых рисков
в силу их постоянной изменчивости (колеблемости), причем в достаточно широких
пределах. Основных причин «непрозрачности» рисков на мировом рынке производных финансовых инструментов две:
− информационное несовершенство как следствие непредсказуемости ценовых изменений дериватива ввиду отсутствия надежной информации;
− информационная асимметрия, в основе которой лежат различия в объеме и качестве информации у различных рыночных субъектов;
• расширение «внебалансового кредита», т.е. объема операций с деривативами, обязательства по которым в бухгалтерском учете участника таких операций учитываются
за балансом, т.е. на внебалансовых счетах. Такой учет позволяет увеличивать количество открытых деривативных позиций, т.к. это не связано с непосредственным вложением капиталов. Однако увеличение «внебалансового кредита» делает участников
операций с ПФИ чрезвычайно чувствительными к изменениям рыночной конъюнктуры.
Сгладить негативное воздействие данного фактора путем ограничения роста «внебалансового кредита» может введение информационной прозрачности балансов участников МФР по учету финансовых инструментов и их производных в соответствии
с требованиями Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО). Введение МСФО в 2000-е годы стало своеобразной «работой над ошибками» после кризиса 1997 – 98 гг. Но МСФО носят рекомендательный характер, а потому неприменение
их в ряде стран (прежде всего, в США) усугубило течение нынешнего глобального
финансового кризиса;
• «инфекционность» мирового рынка деривативов как способность негативно влиять на
другие страны и секторы МФР. Можно выделить межрыночную «инфекционность»,
когда крах или серьезные потрясения («инфекции») на мировом рынке деривативов
ведут к нарастающим убыткам на мировых рынках других финансовых продуктов,
и межнациональную «инфекционность». Последняя является проявлением наднационального, или всемирного, характера любого национального капитала, задействованного на рынке деривативов, для которого не существует национальных границ;
• рынок деривативов вместе с ипотечным сектором кредитного рынка стал эпицентром
зарождения современного глобального финансового кризиса. Возникнув как инструмент страхования (хеджирования) возможных рисков на МФР, операции с деривативами в связи с действием механизмов обратной связи не только сглаживали,
но и в большинстве случаев усиливали нестабильность рынка и возникающие на нем
риски. В самой сущности финансовых деривативов заложена объективная возможность назревания и, в конечном счете, формирования глобального финансового кризиса. Рост операций с деривативами в 2000-х годах был взрывным. За 2003 – 2008 гг.
мировой рынок деривативов вырос в 4,8 раза 1 , приведя к диспропорции развития
глобального финансового рынка в пользу ПФИ. Деривативы представляют фиктивный капитал в наиболее чистом виде, т.е. в полном отрыве от реального капитала.
А поскольку кризис – это выражение противоречий между действительным и фиктивным капиталом, деривативы, будучи чистым проявлением фиктивного капитала
и широко распространяясь на МФР, создают постоянный встроенный механизм для
нарастания условий для глобального финансового кризиса. Пусковым устройством
этого встроенного механизма является система финансовых рисков, характеризующаяся самовозрастанием, непрозрачностью и «инфекционностью».
Текущий кризис вызвал четкое понимание объективной необходимости разработки системы антикризисного регулирования МФР, определения приоритетных направлений ком1
http://www.bis.org.
69
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
плексного пересмотра систем его регулирования в посткризисный период, включая реализацию программ реформирования регулирования рынка ПФИ.
Анализ существующей практики осуществлен с позиции системного изучения экономического явления. Это позволило сделать вывод, что современный глобальный финансовый
рынок представляет собой сложную экономическую систему, для которой характерна совокупность механизмов, сочетающих саморегулирование, рыночную самонастройку и государственное регулирование. Последняя составляющая представлена наиболее широким спектром применяемых методов и инструментов, которые проанализированы в диссертации
в соответствии с классификационной схемой (прямые и косвенные; общие и специальные;
структурные и текущие).
В условиях стабильности применяемые регулятивные меры носят текущий характер, т.е.
представляют собой совокупность краткосрочных мер, направленных на повседневное оперативное регулирование операций на МФР. Структурное регулирование МФР как совокупность долгосрочных мер и инструментов, направленных на структурные изменения рынка,
всегда носит антикризисный характер. В частности, те меры регулирования, которые применяются странами в 2009-2010 гг., представляют собой антикризисную структурную политику.
Анализ системы межгосударственного регулирования МФР позволило сделать вывод,
что необходима разработка новой системы международного регулирования, которая стала
бы «международной составляющей» общей системы регулирования МФР. Поскольку за последние двадцать лет МФР в целом структурировался в новых формах, то его регулирование институтами, созданными в рамках Бреттон – Вудской валютной системы, перестало
быть эффективным. Предложены основные направления реструктуризации наднационального регулирования МФР: создание новых регулирующих международных финансовых организаций с функциями наднационального центрального банка или придание этих функций
уже действующим международным регуляторам (МВР, группы ВБ, региональным банкам
и фондам); изменение статуса доллара как мировой валюты и его замещение коллективной
резервной валютой по типу банкор (bankor), предложенной Кейнсом, или предлагаемых
в настоящее время новых типов мировых валют, как, например, INTOR, предложенной
Р. Манделлом на основе единицы DEY (доллар, евро, йена)1; отказ от связывания накопления резервных активов с дефицитом внешних платежей страны, с резервной валютой; обеспечение «дисциплинированности» профицитных экономик. Такой «мягкий» вариант перехода от действующей к новой системе наднационального регулирования МФР позволит избежать сильных потрясений и шоков в системе функционирования международного регулирования МФР. Новая роль «международной составляющей» в системе регулирования МФР
должна быть выработана с учетом сбалансированности соотношения национального и наднационального регулирования на современном глобальном финансовом рынке, а также новой сегментной структуры рынка.
Разработка направлений совершенствования действующей системы регулирования
МФР, выбор адекватных методов и инструментов регулирования должны осуществляться
с учетом следующих тенденций развития МФР:
• глобализация международного финансового рынка;
• интеграция и конвергенция МФР;
• рост международной конкуренции между участниками МФР;
• концентрация, или рост слияний и поглощений на МФР;
• вымывание посредничества, так называемая «дизинтермидация», и специализация
участников МФР;
• международная финансовая регионализация как следствие разрастания операций
на МФР и как препятствие его дальнейшему развитию;
• институционализация финансовых активов в виде, например, трастов, дополнительных пенсионных схем, систем страхования;
1
Mundell R.A. The Case for the World Currency//Journal of Policy Modeling, 2005, Vol. 27,
Issue 4. P. 471 – 474.
70
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
•
рост трансакций с производными финансовыми инструментами (деривативами), перераспределение рисков между сегментами МФР при одновременном росте совокупного риска;
• сжатие экономического цикла на МФР, и как следствие, сокращение времени от одного кризиса до последующего;
• расширение и углубление IT – технологий, облегчение доступа к информации.
Новая парадигма регулирования МФР должна основываться на двух концептуальных
положениях:
1) система регулирования МФР есть отражение доминирующих научных представлений
на архитектуру регулирования рынков;
2) регулирование рынка – это компромисс между основными участниками МФР.
Финансовый кризис 2007 – 2009 гг. показал, что весь опыт реформирования системы регулирования в 1990-х годах, основанный на применении монетаристской теории, не обеспечил защиты рынка от деформаций и противоречий, которые, достигнув критических значений, вылились в мировой финансовый кризис.
Это обстоятельство возобновило и до крайности обострило споры между приверженцами монетаризма и кейнсианства. Однако в настоящее время научные споры из плоскости
«участие – неучастие» государства в регулировании и управлении экономикой перешли
преимущественно в плоскость обсуждения конкретных предложений о создании новых или
модернизации существующих управленческих структур. Несмотря на то, что речь идет
о развитии форм и методов участия государства в экономике, это не означает отрицания
идей монетаризма. Не существует глубинного противоречия между этими двумя доминирующими теориями. Монетаристы не исключают государственного участия в экономике, они
лишь считают, что это участие должно быть ограниченным. В практическом плане различие
заключается в том, что объектом регулирования для кейнсианцев является совокупный
спрос, а для монетаристов – сфера денежного обращения. Монетаризм по своей сути является попыткой модернизации кейнсианства в условиях современной социальноориентированной экономики. Следует также отметить, что и для кейнсианцев, и для монетаристов целью является устойчивое развитие экономики, расхождения заключаются в методах достижения этой цели.
Второе концептуальное положение (регулирование МФР всегда есть компромисс между
его участниками) основывается на анализе экономической природы капитала как объекта
регулирования. В связке «капитал – управляющая система» капитал играет активную роль,
а управляющая система – пассивную. Капитал ради обеспечения роста стремится выйти
за рамки управляющей системы. Однако парадокс заключается в том, что капитал, как бы он
ни стремился отторгнуть управляющую систему, не может без нее эффективно функционировать. В условиях глобализации, когда хозяйственные связи значительно усложняются, вопрос регулирования рынка – это вопрос повышения эффективности капитала. Играя по собственным правилам, капитал вынужден оставаться в установленных обществом рамках.
Свод этих «рамочных» правил составляет основу системы регулирования функционирующего капитала. Но природа капитала при этом не меняется, стремление к максимизации своих
доходов неизменно является его стержневой пружиной. Капиталы, конкурируя друг с другом,
постоянно ищут сферы новой или слабо регулируемой деятельности, а также способы выйти за существующие ограничительные рамки регулирующей системы.
Созидательная сила капитала заключена в том, что он является экономическим механизмом, непревзойденным по своей эффективности. Разрушительная же сила его заключена в том, что в своем стремлении к росту каждый отдельный капитал готов с легкостью пренебречь общей стабильностью ради собственной высокой прибыли. Задача регулирования
состоит в том, чтобы, с одной стороны, позволить всесторонне развиваться капиталу как созидательной силе, а с другой стороны – направить его развитие в нужные для общества
рамки, нейтрализуя тем самым проявление худших сторон капитала. Именно в природе капитала заложена неотвратимость образования диспропорций в экономике, которые ведут
к кризису. Кризис – наиболее болезненная и радикальная форма рыночной самонастройки,
посредством которой восстанавливается нарушенный баланс между составными частями
экономической системы.
71
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Современная финансовая система организационно оформилась в послевоенный период
и отражает политический и экономический расклад сил в мире на тот момент, а потому
не соответствует современному состоянию международных финансовых отношений и потребностям многополярного мира.
Реформирование системы регулирования МФР будет осуществляться настолько глубоко, насколько заинтересованы в этом ведущие страны мира. Создание идеальной регулирующей системы возможно только в отдаленном будущем, когда экономическая и политическая интеграции между странами достигнут такого уровня, который позволит устанавливать
единые правила для всех участников рынка.
В настоящее время возможны два пути реформирования институциональной составляющей системы регулирования МФР:
• создание новых институтов с адекватными текущим глобальным процессам
функциями;
• трансформация функций уже существующих международных организаций.
Представляется наиболее целесообразным использовать оба варианта.
В апреле 2009 г. руководители стран «Группы двадцати» приняли решение о создании
Совета по финансовой стабильности (СФС), деятельность которого в соответствии с обозначенными функциями будет направлена на предупреждение кризисных явлений и поддержание финансовой стабильности.1
Однако в условиях финансовой нестабильности, когда кризисы неизбежны, система регулирования МФР должна быть направлена на решение двух задач:
− предупреждение кризиса;
− выход из кризиса с минимальными потерями.
Для решения второй задачи необходимо создание помимо СФС, еще одного международного органа – Совета по антикризисному управлению (САУ). Возможны два варианта его
создания. Первый состоит в том, что СФС может на период кризиса перейти в другой режим
работы. Второй заключается в формировании САУ на период выполнения антикризисных
мероприятий.
Для эффективной работы САУ необходимо наличие двух условий: а) легитимности: принимаемые этим органом решения должны носить не рекомендательный характер, а быть
обязательными для исполнения всеми участниками; б) обеспеченности финансовыми ресурсами – осуществление антикризисных мер требует наличия возможности оперативного
доступа к финансовым ресурсам, а их размер должен позволять принимать решение исходя
из целесообразности, а не из имеющихся возможностей. Выполнить первое условие чрезвычайно сложно, т.к. грань между международным сотрудничеством суверенных государств
и созданием и деятельностью наднациональных организаций очень значительна. В диссертационной работе предложен механизм формирования САУ на основе принципов добровольности и последовательности. Государства – учредители (допустим, «Группа двадцати»)
и другие примкнувшие государства должны входить в САУ на условиях членства добровольно, также добровольно принимая на себя обязательства по ограничению своего суверенитета в случае кризисных ситуаций. Последовательность предполагает поэтапное создание САУ. На первом этапе должны формироваться национальные и региональные системы кризисного управления, а затем – надгосударственная система. Достижение обеспеченности финансовыми ресурсами возможно либо путем создания специального фонда (банка),
ресурсы которого будут формироваться за счет взносов участников, либо путем возложения
этой роли на существующий сегодня орган, например, на МВФ. Однако следует учитывать
тот факт, что способность МВФ эффективно распоряжаться выделенными ресурсами подвергается сегодня серьезному сомнению среди специалистов. Так, по данным Института посткризисного мира, резко негативные оценки в адрес МВФ дают более 40 % экспертов, которые отмечают политизированность этой организации, выражают сомнение в способности
МВФ проводить эффективную кредитную политику в принципе2.
1
Гришина О.А. Парадигма регулирования мирового финансового рынка в условиях глобализации: Автореф. дисс. докт. экон. наук. – 08.00.14. – М.: РЭУ им. Г.В. Плеханова, 2010. С.33.
2
http://www.postcrisisworld.org/
72
Copyright ОАО «ЦКБ «БИБКОМ» & ООО «Aгентство Kнига-Cервис»
Вопросы экономических наук, № 2, 2012
Создание международного органа регулирования с функциями кризисного управления
позволит сформировать необходимые условия для создания глобальной системы кризисного управления, которая должна решать следующие задачи:
1) осуществлять непосредственно координацию деятельности международных и национальных органов регулирования финансового рынка;
2) определять первоочередные меры по финансовому оздоровлению и источники их
финансирования;
3) принимать в отношении отдельных организаций и участников рынка постановления,
носящие обязательный характер;
4) разрабатывать бюджет антикризисных мер.
73
Документ
Категория
Без категории
Просмотров
67
Размер файла
1 131 Кб
Теги
1/--страниц
Пожаловаться на содержимое документа